公募基金周报：公募基金业绩比较基准要素库发布

基金周报/2026.02.02 证券研究报告 核心观点 分析师缪铃凯SAC证书编号：S0160525060003miaolk@ctsec.com ❖重要资讯：港股主题基金密集申报；首批商业不动产基金获证监会受理；香港首只实物黄金ETF上市。 分析师韩乾SAC证书编号：S0160525060004hanqian@ctsec.com ❖市场回顾：上周（20260126-20260130，下同）A股市场主要宽基指数呈现下跌趋势。截至上周五收盘，上证指数收于4117.95，下跌0.44%。沪深300指数收于4706.34，上涨0.08%。中证500指数收于8370.52，下跌2.56%。中证800指数收于5338.51，下跌0.70%。中证1000指数收于8254.86，下跌2.55%。创业板指数收于3346.36，下跌0.09%。境外指数方面，多数呈现下跌趋势。加拿大S&P/TSX综合上周下跌3.69%，MSCI越南上周下跌3.53%，德国DAX上周下跌1.45%。 分析师张淼SAC证书编号：S0160525080008zhangmiao@ctsec.com 相关报告 1.《公募基金业绩比较基准新规发布—公募基金周报》2026-01-252.《FOF基 金2025年 四 季 报 解 析 》2026-01-243.《主动权益基金2025年四季报解析》2026-01-23 基金市场回顾：上周多数主动权益基金取得了负收益，主动权益基金整体的区间收益率中位数为-0.59%。分赛道来看，金融地产主题以及周期主题基金业绩表现突出，上周的区间收益率中位数分别为1.77%以及1.25%。 ❖ETF基金统计：业绩：上周业绩排名前三的ETF类别为商品期货（4.27%）、H股宽基（1.58%）以及周期（1.36%）主题ETF。资金流出：上周有555只ETF存在资金净流入，有557只ETF存在资金净流出。分类别来看，资金流入靠前的类别为周期（337.68亿元）、商品期货（240.66亿元）以及制造（157.28亿元）主题ETF。资金流出靠前的类别为A股宽基（3874.43亿元）、债券（75.26亿元）以及H股宽基（11.50亿元）主题ETF。 ❖基金市场动态：基金经理变更：上周（20260126-20260201，下同）有81只公募基金发生基金经理新任职，共涉及到56位基金经理，隶属于29家基金管理人。上周新成立基金：上周共新成立47只公募基金，合并发行份额合计达482.72亿份。上周首次发行基金：上周首次进入发行阶段的公募基金共有45只，数量最多的基金类型为被动指数型以及偏股混合型基金，均为12只。待发行基金：截至上周日（20260201）共有39只公募基金待发行。 ❖权益类基金发行跟踪：上周（20260126-20260201）权益类基金发行规模达到330.87亿元，相比于上上周增加了40.33亿元。目前，仍有272只新发基金正处于建仓期，其中预估有39.34%的新发基金建仓比例不足5%，新发基金预估仍有1008.92亿元资金尚未建仓。随着这些基金的顺利成立和建仓，我们预计将会给有色金属以及电子等行业带来较大增量资金。 ❖风险提示：历史业绩不预示未来；市场与流动性风险；量化模型失效风险。 内容目录 1重要资讯..............................................................................................................41.1市场动态...........................................................................................................41.1.1公募基金业绩比较基准要素库发布......................................................................41.1.2公募基金信披规则迎重大修订............................................................................41.2产品热点...........................................................................................................41.2.1港股主题基金密集申报.....................................................................................51.2.2年内千亿元资金借“基”入市...............................................................................51.2.3可转债ETF规模反超主动可转债基金..................................................................51.2.4首批商业不动产基金获证监会受理......................................................................61.3海外/境外市场....................................................................................................61.3.1美国总统唐纳德·特朗普提名凯文·沃什为下一任美联储主席......................................61.3.2香港首只实物黄金ETF上市，香港正着力发展为国际黄金交易中心..........................61.3.3香港首支中国-东盟经济互联ETF上市................................................................72市场回顾..............................................................................................................73基金市场回顾........................................................................................................83.1主动权益基金业绩表现.........................................................................................83.2绩优基金业绩统计...............................................................................................94ETF基金统计......................................................................................................114.1ETF基金业绩表现.............................................................................................114.2ETF资金流向统计.............................................................................................134.3ETF基金折溢价统计..........................................................................................135基金市场动态.......................................................................................................155.1基金经理变更....................................................................................................155.2上周新成立基金.................................................................................................185.3上周首次发行基金..............................................................................................195.4待发行基金.......................................................................................................205.5权益类基金发行跟踪...........................................................................................20 6风险提示.............................................................................................................23 图表目录 图1：上周主要宽基指数表现.....................................................................................7图2：上周中信一级行业指数表现...............................................................................8图3：2010年以来权益类基金每周发行规模统计..........................................................21图4：2019年以来权益类基金每周发行规模统计..........................................................21图5：预估权益类基金投资行业资金分布信息...............................................................22图6：募集完成产品投资行业资金分布信息..................................................................22表1：权益基金业绩表现............................................................................................9表2：上周权益基金业绩分布情况.............................................................................