光大科技存储超级周期全面开启闪迪大涨1320251024

10月23日韩国经济日报报道，AI驱动的存储“超级周期”或将比以往的繁荣时期持续时间更长、强度更大。 三星电子、SK海力士等主要内存供应商将在2025Q4向客户调整报价，DRAM和NAND闪存价格上调幅度将高达30%，以满足AI驱动的存储芯片需求激增。 全球存储涨跌幅复盘：1 、闪迪：股价历史 【光大科技】存储超级周期全面开启，闪迪大涨13%-20251024 10月23日韩国经济日报报道，AI驱动的存储“超级周期”或将比以往的繁荣时期持续时间更长、强度更大。 三星电子、SK海力士等主要内存供应商将在2025Q4向客户调整报价，DRAM和NAND闪存价格上调幅度将高达30%，以满足AI驱动的存储芯片需求激增。 全球存储涨跌幅复盘：1、闪迪：股价历史新高，大涨13%。 NAND Flash：企业级eSSD加速向HDD渗透，QLC SSD或将缺货。 服务器领域，企业正在积极构建“热数据（HBM）-温数据（DRAM/SSD）-冷数据（HDD /大容量SSD）”的分层存储体系。 由于AI基建的爆发，传统作为海量数据存储基石的Nearline HDD（近线硬盘）已出现供应短缺，促使高效能、高成本、大容量的QLC SSD出货可能于2026年出现爆发性增长。 DRAM：全面涨价。 由于三大DRAM原厂持续优先分配先进制程产能给高阶Server DRAM和HBM，排挤PC、Mobile和Consumer应用的产能，2025Q4旧制程DRAM价格涨幅依旧可观，新世代产品DDR5涨势相对温和。 AI弹性。 根据AYZ和其它第三方估算，2025年GPT-5产生9.13 EB DRAM和200 EB NAND需求。 保守假设2026年tokens增长100%和Google等其它大模型需求，存储需求翻倍到18.26 EB DRAM和400 EB NAND。 对比行业供给：2026年全球DRAM 42.8 EB和NAND 1，035 EB。 GPT-5需求占2026年43%和39%。 由于2025H1的token量少，供给短缺从Q3末开始，价格上涨。 制造商按传统~20%年增产，会导致严重短缺，形成超级周期，价格上涨可能持续强劲。 存储行业建议关注：1 、芯片：兆易创新、北京君正、普冉股份等；2、模组：香农芯创、德明利、江波龙、佰维存储、帝科股份等；3、封测：长电科技、深科技、汇成股份、通富微电等。