市场综述
- 美股：三大股指全线上涨，道指涨1.04%，标普500指数涨0.32%，纳指涨0.14%。
- 美元：美元指数跌0.28%报97.80，非美货币多数上涨，欧元兑美元涨0.27%报1.1705，英镑兑美元涨0.57%报1.3578，美元兑日元跌0.33%报147.3740，离岸人民币对美元上涨40个基点报7.1815。
- 油价：美油主力合约跌0.68%报62.74美元/桶，布伦特原油主力合约跌0.54%报65.76美元/桶。
- 贵金属：COMEX黄金期货涨0.24%报3407.00美元/盎司，COMEX白银期货涨1.44%报38.55美元/盎司；ICE原糖主力合约跌0.65%报16.83美分/磅，ICE棉花主力合约跌1.01%报67.70/磅。
消息回顾
- 美俄关系：特朗普提议与普京共同开发阿拉斯加稀土资源，解除对俄飞机零部件出口禁令，英国政府表示此类激励措施可被欧洲接受。
- 美国财政政策：美国能源部拨款10亿美元用于矿产安全，财长贝森特呼吁美联储立即启动降息周期，9月降息50个基点的可能性很大。
- 日本央行：内部出现分歧，部分理事主张放弃“潜在通胀”指标，转向更关注总体通胀和通胀预期，10月加息可能性增加。
- 日本经济数据：7月批发物价指数同比上涨2.6%，连续第四个月放缓，进口价格指数同比下降10.4%。
今日关注
- 美联储降息预期：美国经济数据转弱，强化美联储9月降息预期，美元指数维持震荡偏弱格局。
- 欧央行政策：欧元区经济受关税影响，投资者信心下滑，欧央行或再度考虑年内降息。
- 日本央行政策：核心通胀数据大幅抬升，短期内通胀上行压力仍存，多数成员支持暂时维持利率不变。
观点汇总
- 美元指数：美国经济数据走软，降息预期显著抬升，美元指数维持震荡偏弱格局，重点关注美国7月PPI生产者通胀和上周申领失业金数据。
- S&P500：美国财长贝森特呼吁美联储降息，通胀数据低于预期，推升市场对美联储9月大幅降息的预期，美股策略上建议逢低买入。
- 富时中国A50：国内经济基本面企稳，产业政策发挥效果，PPI、CPI环比增速回升，居民消费意愿好转，市场关注上市公司半年报和外资流入情况，策略上建议轻仓逢低买入。
- 铜：COMEX铜震荡走势，交易员完全定价美联储9月将降息25个基点，中国7月金融数据向好，库存方面COMEX铜库存环比增加，美元美债方面美元指数下跌，操作建议纽铜主力合约轻仓震荡交易。
- 黄金：COMEX黄金期货上涨，市场降息基调提振金价，美国经济边际放缓预期强化，美联储降息预期显著抬升，短期看多逻辑未松动，操作上短线逢低轻仓试多，中长期维持逢低布局思路。
- ICE原糖：ICE原糖期货下跌，全球供应预期偏松，市场担忧2025/26年度甘蔗含糖量，操作建议10月ICE期糖短期暂时观望。
- ICE棉花：ICE棉花期货下跌，受累于获利了结，市场关注美国农业部周度出口销售报告，操作建议ICE 12月期棉短期暂时观望。
