谐波 2025年季度报告

华盛顿特区 20549 表10-Q 和声公司 (在其章程中指定的注册人确切名称)_____________________________________________________ 请勾选表示注册人（1）是否在过去的12个月（或注册人被要求提交此类报告的较短期间）已提交了根据1934年《证券交易法》第13条或15(d)条需要提交的所有报告，以及（2）在过去90天是否受到此类提交要求的约束。是☒ 否 ☐ 请勾选表示登记人是否在前12个月内（或被要求提交此类文件的较短期间内）已按要求通过电子方式提交了所有必需的交互式数据文件，依据《s-t规则》第405条（本章§232.405）。是☒否☐ 请勾选表示注册者是否为大型加速申报人、加速申报人、非加速申报人、小型报告公司或新兴增长公司。参见《交易所法案》第12b-2条中“大型加速申报人”、“加速申报人”、“小型报告公司”和“新兴增长公司”的定义。 目录 如果一个新兴成长型公司，如果注册人选择不使用延长的过渡期来遵守根据交易所法案第13(a)节提供的新或修订的财务会计标准，请用勾选标记表示。 ☐ 请勾选表示注册人是否为空壳公司（根据交易所法案第12b-2条的定义）。是 ☐ 否 ☒ 注册人普通股，面值0.001美元，截至2025年7月28日流通股数量为11,375,924。 目录 第一部 项1. 财务报表（未经审计）3第二项.管理层对财务状况和经营成果的讨论和分析19第三项 关于市场风险的定量和定性披露26第四项。控制和程序27 第二部分 第一项。法律诉讼28第一项a。风险因素29第二项。未注册的股权证券销售和所得款项的使用51第5项。其他信息52第六项。附件53 第一部 和声公司合并经营报表（未经审计，单位：千美元，每股数据除外） 5 目录 和韵公司 关于简明合并财务报表的注释（未经审计） 注意1：当前展示的基础 随附未经审计的简要合并财务报表已根据美国普遍接受的会计准则（“GAAP”）和证券交易委员会（“SEC”）适用于中期财务信息的适用规则和法规编制。根据这些规则的规定，某些通常由GAAP要求脚注或其他财务信息可以被简化或省略。这些财务报表是按照与我们的年度合并财务报表相同的依据编制的，并且在管理层意见中，反映了所有正常重复调整，这些调整对于公平陈述我们的财务信息是必要的。因此，本10-Q表格季度报告中所包含的信息应与公司经审计的合并财务报表以及随附在我们于2024年12月31日结束的年度报告中10-K表格所包含的注释一起阅读，该年度报告于2025年2月14日提交给SEC。中期期间的经营成果不一定能表明后续季度或2025年12月31日结束的财政年度可能的结果。所有公司间余额和交易在合并过程中已被消除。 遵循美国通用会计准则编制财务报表需要管理层做出估计和假设，这些估计和假设会影响财务报表及其附注中报告的金额。实际结果可能与这些估计存在差异。 公司的重要会计政策在其2024年10-K表格中包含的经审计合并财务报表附注2中有所描述。在截至2025年6月27日的六个月内，这些政策没有发生重大变化。 注意2：最近的会计准则和所得税法规 尚未采用的最新会计准则 在2023年12月，财务会计准则委员会（“FASB”）发布了《会计准则更新》（“ASU”）第2023-09号，关于所得税信息披露的改进。该ASU要求披露报告实体有效税率调节的细分信息，以及有关已缴纳所得税的额外信息。该ASU自2024年12月15日后开始的年度期间起具有前瞻性效力，并允许提前采用。该ASU将在2025财年第四季度采用后，导致所需的额外披露包含在我们合并财务报表中。 2024年11月，美国财务会计准则委员会发布了第2024-03号解释公告（ASU No. 2024-03），标题为“利润表——报告综合收益——费用分拆披露”（ASU 2024-03）。该解释公告旨在通过要求在中期和年度报告期财务报表附注中披露特定费用类别信息的补充披露来改进财务报告。ASU 2024-03自2026年12月15日后开始的年度报告期以及自2027年12月15日后开始的财政年度内的中期报告期起具有前瞻性效力，允许提前采用。该公司目前正在评估该解释公告对其合并财务报表及相关披露的影响。 所得税法规 2025年7月4日，特朗普总统签署了《一大美法案》（“OBBBA”）成为法律。《一大美法案》调整了多项影响企业的条款，包括立即将国内研发成本资本化、限制利息支出的税前扣除以及加速固定资产折旧。该公司仍在评估《一大美法案》，目前无法估计其财务影响。 不时，财务会计准则委员会或其他标准制定机构会发布新的会计准则，公司自指定生效日起采纳这些准则。除非另有说明，公司认为，尚未生效的最近发布准则的影响在其采纳时不会对其合并财务状况、经营成果和现金流量产生实质性影响。 目录 注意3：合同资产和递延收入 当公司履行了履约义务但尚未获得无条件对价权利时（例如，因为实体必须先满足合同中的另一履约义务才能向客户开具发票），存在合同资产。递延收入代表公司已收到对价（或对价金额到期）的义务，以向客户转移商品或服务。 合同资产和递延收入的非流动性部分在合并资产负债表中分别列报为“预付费用及其他流动资产”和“其他非流动负债”的组成部分。 2025年6月27日和2024年6月28日止三个月期间已确认的收入中，包含在2025年1月1日和2024年1月1日递延收入余额中的部分分别为1130万美元和1030万美元。2025年6月27日和2024年6月28日止六个月期间已确认的收入中，包含在2025年1月1日和2024年1月1日递延收入余额中的部分分别为3040万美元和2660万美元。 剩余履约义务代表尚未确认的合同收入，包括将在未来确认收入的递延收入和未开票金额。截至2025年6月27日，该公司剩余履约义务的总额为5.045亿美元，预计其中51%将在未来12个月内确认为收入，其余部分 thereafter。 参考注释10，“分段信息”，获取细分收入信息。 租赁费用的组成部分如下： 目录 注意 5：其他财务报表信息 目录 注意 6：债务 2.00% 可转换优先票据，到期日为2024年（“2024年票据”） 2019年9月，公司根据2019年9月13日签订的（日期）并由公司和美国银行信托公司全国协会（作为美国银行全国协会的继承人）作为受托人签订的（“2024年票据契约”），发行了本金总额为1.155亿美元的2024年票据。除非公司提前回购、赎回或根据其条款转换，否则2024年票据将于2024年9月1日到期。 2024年4月，公司结算了全部2024年票据115.5万美元的总额本金转换。根据2024年票据信托契定的规定，公司通过支付和交付（如适用）115.5万美元现金和460万股公司普通股的方式，结算了2024年票据的此类转换。 周转和定期设施 2023年12月，公司与某些子公司、某些贷款人以及花旗银行（作为贷款人的行政代理）签订了为期五年的信贷协议（以下简称“信贷协议”）。经修订，该信贷协议规定了一个总额最高为1.6亿美元（以下简称“循环信贷额度”）的有担保循环信贷额度，信用证发行有1,000万美元的次限额，以及一个总额最高为4000万美元（以下简称“定期信贷额度”）的有担保延期提款定期贷款额度。循环信贷额度和定期信贷额度均于2028年12月21日到期。循环信贷额度的贷款所得可用于一般公司用途。定期信贷额度的贷款所得必须用于回购、赎回、收购或以其他方式清算2024年票据。2024年4月，公司因清算2024年票据的转换而借入了定期信贷额度下的全部4000万美元。信贷协议还包括一项未承诺的伸缩性条款，根据该条款，在信贷协议期间，公司可以在满足某些条件（包括贷款人同意）的情况下，通过不超过1亿美元的总额增加循环信贷额度和/或建立一个或多个新的定期贷款额度。 循环设施和定期设施的贷款计收利息，年化浮动利率等于调整后的定期有担保隔夜融资利率（“SOFR”）（基于一个、三个或六个月的计息期），另加0.1%的SOFR溢价费和2.00%至2.75%的适用利差，该利差根据公司的合并净杠杆率确定。循环设施下未使用的承诺部分，根据公司的合并净杠杆率确定，按每季度0.25%至0.35%的费率收取费用。 信贷协议包含习惯性的积极和消极契约。公司还必须维持符合最高合并净杠杆率以及最低固定费用覆盖率，每种情况均根据信贷协议的条款确定。截至2025年6月27日，公司符合信贷协议下的契约。 分期贷款的本金偿还于2024年12月31日开始，按季度支付，等于4000万美元初始借款的1.25%，自2025年12月31日起增加至1.875%，自2027年12月31日起增加至2.50%。截至2025年6月27日，公司已偿还150万美元的这些分期付款，另有280万美元将在十二个月内到期，因此在简化的合并资产负债表中被归类为长期债务的当期部分。截至2025年6月27日，公司在分期贷款额度项下仍有3850万美元的未偿还借款，在循环额度项下有7500万美元的未偿还借款，已开出300万美元的信用证，在循环额度项下剩余额度为8200万美元。信用协议项下借款的摊销价值与其公允价值大致相等，因为它们按市场利率计息。 截至2025年6月27日止的三个月和六个月，公司在这些借款上分别发生了170万美元和350万美元的利息费用。 目录 下表列出了包含在公司简化的合并经营报表中的股权薪酬费用的详细分配情况： 公司的股票福利计划包括2002年员工股票购买计划（经修订和重述，简称“ESPP”）以及1995年和2002年通过并当前有效的股票计划（经修订和重述，分别简称“1995年股票计划”和“2002年董事计划”）。有关各计划的详细信息，请参阅2024年10-K报告中合并财务报表附注第11条“员工福利计划”。 2025年11月12日，在公司的股东年会上，股东们批准将2025股权激励计划（以下简称“2025股票计划”）作为199股权激励计划和20202主任计划，而股票也批准了对20202ESPP的一项修改，将作为发行认股权证认股权证的股票份额增加到500000股。 截至2025年6月27日，2025年股权激励计划下已预留6,799,081股普通股，其中6,775,531股可供未来授予。 股票回购计划 2025年2月，董事会终止了公司现有的股票回购计划，并授权一个新的计划，根据该计划，公司可在2028年2月之前回购最多2亿美元的可流通普通股。公司根据相关规则和法规，有权通过公开市场购买和10b5-1交易计划，随时回购其可流通普通股，具体时间和价格由管理层决定。该计划不会强制公司回购特定数量的股票，并且可以随时终止。回购的实际时间和金额受业务和市场状况、公司及监管要求、股价、收购机会和其他因素的影响。 在截至2025年6月27日的六个月内，公司回购并注销了约510万股普通股，总金额为5010万美元。截至2025年6月27日， 约1.499亿美元的可用于该计划的回购授权尚末使用。 目录 注意8：公允价值计量 相关的会计准则确立了计量公允价值的框架，并要求披露资产和负债的公允价值计量信息。该准则将公允价值定义为：在计量日的交易日中，市场参与者之间就资产或负债在主要或最有利的市场上达成的有序交易中，为取得资产而收到或为转移负债而支付的交换价格。用于计量公允价值的估值技术必须最大限度地利用可观察输入值，并最大限度地减少不可观察输入值的利用。该准则要求公司按以下三级公允价值层次，对在公允价值基础上进行重估并按重估日计量、以及在初始计量后非重估期间的资产和负债的公允价值计量信息进行分类披露： •级别1 - 可观察的输入，反映在活跃市场中相同资产或负债的报价。 •二级 - 除一级价格外可观察的输入，例如类似资产或负债的报价价格、非活跃市场的报价价格，或可在资产或负债的绝大部分期限上通过可观察的市场数据观察或证实的其他输入。 •三级 -