拓荆科技：2024年年度报告

重要提示 一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实性、准确性、完整性，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、公司上市时未盈利且尚未实现盈利 □是√否 三、重大风险提示 报告期内，不存在对公司生产经营产生实质性影响的重大风险。公司已在本报告中详细阐述可能存在的相关风险，敬请查阅“第三节管理层讨论与分析”之“四、风险因素”部分内容。 四、公司全体董事出席董事会会议。 五、天健会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。 六、公司负责人刘静、主管会计工作负责人杨小强及会计机构负责人（会计主管人员）杨小强声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 七、董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 公司拟以实施权益分派股权登记日的总股本扣除回购专用证券账户中股份后的股本为基数，向全体股东每10股派发现金红利2.70元（含税）。截至2025年3月31日，公司总股本为279,729,118股，扣除公司回购专用证券账户中的1,267,894股后的股份为278,461,224股，以此计算合计拟派发现金红利75,184,530.48元（含税），不进行资本公积转增股本，不送红股。本年度公司现金分红占本期归属于上市公司股东的净利润比例为10.93%，占本期实现的可供分配利润的比例为10.93%。 如在实施权益分派的股权登记日前，公司总股本发生变动，公司拟维持分配总额不变，相应调整每股分配比例，并将另行公告具体调整情况。 公司第二届董事会第十五次会议和第二届监事会第十四次会议审议通过了《关于公司2024年度利润分配方案的议案》，并同意将上述议案提交至公司2024年年度股东大会审议，经批准后实施。 八、是否存在公司治理特殊安排等重要事项 □适用√不适用 九、前瞻性陈述的风险声明 √适用□不适用 本报告所涉及的公司未来计划、发展战略等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，请投资者注意投资风险。 十、是否存在被控股股东及其他关联方非经营性占用资金情况 否十一、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况否十二、是否存在半数以上董事无法保证公司所披露年度报告的真实性、准确性和完整性否十三、其他□适用√不适用 目录 第一节释义......................................................................................................................................4第二节公司简介和主要财务指标..................................................................................................8第三节管理层讨论与分析............................................................................................................13第四节公司治理............................................................................................................................67第五节环境、社会责任和其他公司治理....................................................................................92第六节重要事项..........................................................................................................................103第七节股份变动及股东情况......................................................................................................136第八节优先股相关情况..............................................................................................................146第九节债券相关情况..................................................................................................................146第十节财务报告..........................................................................................................................147 第一节释义 一、释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 第二节公司简介和主要财务指标 一、公司基本情况 二、联系人和联系方式 三、信息披露及备置地点 四、公司股票/存托凭证简况 (一)公司股票简况 (二)公司存托凭证简况 □适用√不适用 五、其他相关资料 六、近三年主要会计数据和财务指标 (一)主要会计数据 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 √适用□不适用 1、公司营业收入持续高速增长，2018年至2024年复合增长率达到96.79%。公司持续拓展产品布局，一方面加快产品迭代，另一方面推出有市场竞争力的新产品，业务规模不断扩大，报告期公司营业收入达到410,345.39万元，同比增长51.70%。 在薄膜沉积设备方面，实现产品销售收入386,272.46万元，同比增长50.29%。其中，PECVD系列产品作为公司核心产品，持续保持竞争优势，扩大量产规模，销售收入创历史新高；ALD系列产品凭借国内工艺覆盖率领先的优势，ALDSiCO、SiN、AlN等工艺设备获得重复订单并已实现出货，持续扩大量产规模；HDPCVD系列产品自通过客户端验证后，逐步放量；SACVD系列产品持续拓展应用领域，量产规模不断扩大；FlowableCVD系列产品取得了突破性进展，本年实现首台的产业化应用且复购设备再次通过验证。 在应用于三维集成领域的先进键合设备及配套量检测设备方面，实现产品销售收入9,566.85万元，同比增长48.78%，其中：晶圆对晶圆混合键合设备、芯片对晶圆键合前表面预处理设备获得重复订单并扩大产业化应用，新推出的键合套准精度量测设备及键合强度检测设备通过客户验证。 随着公司产品及工艺覆盖度的持续提升，市场渗透持续加强，客户及市场认可度不断提升，客户群体进一步扩大，销售订单大幅度增长，截至报告期末，公司在手订单金额约94亿元，为后续业绩增长提供有力保障。 2、报告期公司实现归属于上市公司股东的净利润68,815.47万元，同比增长3.86%，主要原因为：1）公司继续加大研发力度，保持细分领域内产品技术领先，不断丰富薄膜沉积设备及应用于三维集成领域设备产品的品类，拓宽工艺应用覆盖面，在新产品、新型平台的研发、验证及产业化应用等方面均取得了突破性成果。PECVDBianca产品，以及基于新型设备平台（PF-300TPlus和PF-300M）和新型反应腔（pX和Supra-D）的PECVDStack（ONO叠层）、ACHM等先进工艺设备，实现了批量出货，陆续通过客户验证。2024年研发投入75,597.63万元，同比增加18,002.75万元，增长31.26%。2）报告期公司毛利率为41.69%，同比降低5.43个百分点，主要由于新产品及新工艺的收入占比大幅度增加，新产品及新工艺在客户验证过程成本相对较高，毛利率下降。 3、报告期公司经营活动产生的现金流量净额-28,252.53万元，较上年同期-165,734.27万元大幅度收窄。主要原因为报告期销售商品、提供劳务收到的现金达到541,581.11万元，较上年同期 增加263,048.18万元，增长94.44%，其中预收货款对应的合同负债期末达到298,273.65万元，较2023年末的138,152.46万元增加160,121.19万元，增长115.90%。 4、报告期末总资产较期初增长53.61%，主要系在手订单增加，业务规模扩大，存货大幅增长。公司报告期出货超过1,000个设备反应腔，期末发出商品余额416,405.86万元，较2023年末193,387.32万元增长115.32%，为后续收入增长奠定良好基础。 七、境内外会计准则下会计数据差异 (一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况 □适用√不适用 (二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况 □适用√不适用 (三)境内外会计准则差异的说明： □适用√不适用 九、非经常性损益项目和金额 √适用□不适用 对公司将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》未列举的项目认定为非经常性损益项目且金额重大的，以及将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因。□适用√不适用 十、非企业会计准则财务指标情况 √适用□不适用 选取该非企业会计准则财务指标的原因 选取剔除股份支付费用后的利润指标,主要基于以下考虑： 1、股份支付费用虽然按照企业会计准则的要求需在授予期内进行分期确认，但该股份支付费用并不直接影响公司的现金流状况； 2、还原企业真实经营业绩，有利于各公司间财务数据对比。剔除股份支付费用可消除各公司 股权激励政策存在的差异影响，更客观地反映公司的实际经营成果，使各公司的财务数据更具横向可比性。 选取的非企业会计准则财务指标或调整项目较上一年度发生变化的说明□适用√不适用 该非企业会计准则财务指标本期增减变化的原因无 十一、采用公允价值计量的项目 √适用□不适用 十二、因国家秘密、商业秘密等原因的信息暂缓、豁免情况说明 √适用□不适用 根据《上市规则》《上海证券交易所科创板上市公司自律监管指引第1号—规范运作》及《拓荆科技股份有限公司信息披露暂缓与豁免业务管理制度》等相关规定，公司部分信息因涉及敏感信息已申请豁免披露，并已履行公司内部相应审核程序。 第三节管理层讨论与分析 一、经营情况讨论与分析 集成电路产业是推动科技进步的关键力量，更是支撑国家经济发展的重要支柱。半导体行业历来遵循着“一代产品、一代工艺、一代设备”的发展规律，晶圆制造作为半导体产业链的核心环节，需要超前于下游应用开发新一代工艺，而半导体设备则要超前于晶圆制造开发新一代设备。 伴随着数字化、自动化、智能化趋势的不断深化，以消费电子、物联网、汽车电子等为代表的新兴产业快速发展，对半导体芯片的性能和效率提出了更高的要求。面对新兴市场需求的不断涌现，高端半导体设备需要持续迭代创新，不断提升产品性能，以满足市场对于更高性能、更低功耗、更小尺寸的集成电路需求，同时，也产生了巨大的半导体设备市场空间。根据SEMI统计，2024年全球半导体设备销售额达到1,171亿美元，相较2023年的1,063亿美元增长10%，并持续保持增长态势，预计2025年销售额将达到1,215亿美元，2026年预计达到1,394亿美元的新高。 中国大陆作为全球最大的消费电子市场，对半