加拿大丰业银行美股招股说明书(2025-04-23版)

Nova Scotia银行$798,000 可自动调用附加券触发通知 与Avago Technologies Limited ADRs相关，到期日为2026年5月27日 如果AMD公司（参照资产）的普通股在任一观察日的收盘价低于初始价格的60.00%，您将不会在相应的付息日收到或有息票。您在您的通知上获得的金额取决于参考资产的表现。 注将于到期日（2026年5月27日）到期，除非在任何观察日（从2025年10月开始至包括2026年4月）自动赎回。如果观察日相关参考资产的收盘价等于或高于初始价格85.56美元（该价格是交易日（2025年4月21日）参考资产的收盘价），您的注将自动赎回。如果您的注自动赎回，您将在相应的支付日（相关观察日后的第三个工作日）收到相当于每1000美元本金金额的支付，金额等于1000美元加上与该观察日相关的或有票息（如下所述）。 观测日期为每月的21日，始于2025年5月，结束于2026年5月。如果在任何观测日，参考资产的收盘价等于或高于初始价格的60.00%，则在相应的息票支付日，您将获得每1000美元本金金额的息票14.584美元（相当于每月1.4584%，或每年约17.50%的潜在收益）。 如果您自动赎回未成功，您本应赎回的笔记收益，包括任何应得的临时优惠券，将基于参照资产的回报率，即从初始价格到最终价格（截至2026年5月21日最终评估日的收盘价）的百分比增长或下降。在到期时，对于您笔记的每1,000美元本金，您将获得等值的现金金额：● 如果最终价格是等于或大于60.00% of theinitial price, $1,000加一个按上述描述计算的临时优惠券；或 如果最终价格是小于60.00% of the initial price, the总结(i) 1,000美元加上（ii）产品的（一千美元）时代(b) 参考资产回报。您将获得的您的债券本金金额将少于60.00%，并且您将不会收到或有票息。 如果最终价格低于初始价格的60.00%，您的票据回报将变为负数，并等于参考资产的回报。具体来说，最终价格每低于初始价格1%，您将损失1%，并且可能损失您的全部投资。在这种情况下，您将获得的票据本金将少于面值，并且没有附加利息。您对票据的任何支付都取决于加拿大新斯科舍银行的信用状况。投资票据涉及一定风险。您应参考本定价文档第P-16页开始的“额外风险”。 补充和“针对说明的附加风险因素”从随附产品补充说明的第PS-6页开始，“风险因素”从随附产品说明书的第S-2页开始，“风险因素”也在随附产品说明书的第8页。 您在设定债券条款的交易日时，债券的初始估计价值为每$1,000本金$961.00，低于以下列出的债券原始发行价格。请参阅下一页的“关于估计债券价值的附加信息”以及本文件第P-16页开始的“附加风险”部分以获取更多信息。您所持有债券的实际价值在任何时候都将反映许多因素，且无法准确预测。 关于组成承销佣金的费用的更多信息，请参阅本文件中的“分销补充计划（利益冲突）”。 美国证券交易委员会（“美国证监会”）或任何州证券委员会均未批准或否定本补充定价说明、附带的招股说明书、招股说明书补充或产品补充的准确性或充分性。任何与此相反的陈述均为刑事犯罪。 根据《加拿大存款保险公司法案》（以下简称“CDIC法案”）或美国联邦存款保险公司或加拿大、美国或其他任何司法管辖区任何其他政府机构的规定，这些存款证明不由加拿大存款保险公司（以下简称“CDIC”）承保。 高盛公司有限责任公司经销商 有关先进微设备股份有限公司（以下简称“先进微设备”）的普通股的可在规定条件下自动赎回的可选债券触发票据（以下简称“票据”），到期日为2026年5月27日（“票据”），以下提供的票据是加拿大丰业银行（以下简称“银行”）的无担保和无次级债权，并受制于投资风险，包括由于参考资产表现不佳和银行的信用风险，可能导致投资本金的损失。在本定价补充说明中使用“银行”、“我们”、“我们”或“我们”均指加拿大丰业银行。票据不会在任何美国证券交易所或自动报价系统进行上市。 这些票据是基于参考资产的业绩产生的衍生产品。这些票据并不构成对参考资产的直接投资。通过购买这些票据，您不会对参考资产产生直接的经济或其他利益、索赔或权利，也不会拥有包括但不限于任何投票权或获得股息或其他分配的任何法律或受益所有权。 斯科西亚资本（美国）公司（“SCUSA”），我们的关联公司，已同意从我们这里购买这些票据，并分配给其他注册经纪商。SCUSA或其任何关联公司或代理人可以在这些票据首次销售后，使用本定价补充进行票据市场的造市交易。除非我们、SCUSA或我们其他销售此类票据给你的关联公司或代理人，在销售确认中告知你不同，否则本定价补充正用于造市交易。参见本定价补充中的“补充分销计划（利益冲突）”以及随附产品补充中的“补充分销计划（利益冲突）”。 原始发行价格、佣金以及上述银行所得与最初发行的票据相关。我们可能在定价补充说明日期之后决定以原始发行价格和不同的佣金及银行所得出售额外票据。您在票据上的投资回报（无论正面或负面）将部分取决于您购买此类票据所支付的原始发行价格。 关于估计债券价值补充信息 在这份价格补充说明的封面页上，银行提供了这些票据的初始估计价值。初始估计价值是根据银行的内部定价模型确定的，这些模型考虑了某些因素，例如交易日的银行内部资金利率和银行对市场参数的假设。有关初始估计价值的更多信息，请参阅本说明中的“额外风险——与估计价值和流动性相关的风险”。 备注的经济条款（包括或有票息）基于银行的内部资金成本率，这是银行通过发行类似市场联动式票据借款的资金成本率、结构化费用、与销售和结构化备注相关的其他成本，以及某些相关对冲安排的经济条款。由于这些因素，您购买备注的原价高于备注的初始估计价值。银行的内部资金成本率通常低于银行在发行传统固定利率债券时支付的利率，关于这一点将在“额外风险——与估计价值和流动性相关的风险——在任何时候，银行的或高盛公司对备注的估计价值均不是根据信贷利差或银行对其传统固定利率债券的借款利率确定的”部分进一步讨论。银行使用其内部资金成本率降低了向您提供的备注的经济条款。 您的笔记在任何时间点的价值将反映许多因素，无法预测；然而，GS&Co.初始在二级市场上购买或出售笔记的价格（不包括高盛公司LLC（“GS&Co.”）的常规买卖价差）以及GS&Co.将用于账户报表及其他事项的初始价值，等于GS&Co.基于定价模型并根据银行的内部资金利率估算的，在交易日的您的笔记的市场价值，再加上额外金额（初始等于每1000美元本金53.00美元）。 在2025年7月21日之前，GS&Co.购买或出售您的债券（如果它进行市场交易，它没有义务这样做）的价格（不包括GS&Co.的常规买卖价差）将等于当时估计的债券价值（根据GS&Co.的定价模型确定）加上（b）任何剩余的额外金额（额外金额将从定价时间起以直线下降至2025年7月20日）。从2025年7月21日起，GS&Co.购买或出售您的债券（如果它进行市场交易）的价格（不包括GS&Co.的常规买卖价差）将等于当时根据此类定价模型确定的估计债券价值。有关您在GS&Co.账户报表中显示的债券价值以及GS&Co.购买或出售您的债券的价格（如果GS&Co.进行市场交易，它没有义务这样做），每个都是基于GS&Co.的定价模型；请参阅“额外风险——与估计价值和流动性相关的风险——GS&Co.购买或出售您的债券的价格（如果GS&Co.进行市场交易，它没有义务这样做）将基于GS&Co.对您的债券的估计价值”。 摘要 本“摘要”部分的信息由以下更详细的信息进行限定，包括本定价补充文件、相关招股说明书、招股说明书补充文件和产品补充文件，所有文件均已提交至美国证券交易委员会（SEC）。请参阅本定价补充文件中的“您的票据附加条款”。 发行人：发行事项：CUSIP/ISIN：票据类型：参考资产：最低投资和面值：本金金额： 可自动调用或有条件附息券触发通知加拿大 Nova Scotia 银行（以下简称“银行”）高级笔记计划，系列A06418VTT1 / US06418VTT16Advanced Micro Devices, Inc.的普通股（彭博代码：AMD UW）1,000美元及其超过1,000美元的整数倍 每张票据1000美元；所有票据总额为798,000美元；如果银行在其唯一选择下，决定在定价补充说明日期之后的日期出售额外的票据，则票据的总额本金可能增加。 100%的每笔本金 4月21日，2025 2025年4月25日 交付这些笔记将在笔记定价日期之后的第四个交易日进行（此结算周期被称为“T+4”）。根据1934年证券交易法第15c6-1条的规定（以下简称“交易所法”），在二级市场上的交易通常需要在一天内结算（“T+1”），除非交易双方明确同意其他安排。因此，希望在大纲交付前一天工作日之前进行交易的用户，由于每份笔记最初将在四个工作日内结算（T+4），必须指定替代结算安排，以防止结算失败。 最后观测日期为2026年5月21日，根据以下“观测日期”部分所述，可能推迟。 最终估值日期： 到期日： 2026年5月27日，根据以下“—息票支付日期”以及随附产品补充资料中的“—市场中断事件”和“—到期日”所述的更详细信息，以及因市场中断事件、非交易日或非工作日而进行调整的情况 根据自动呼叫功能，在每张优惠券支付日，对于您每张债券的1,000美元本金，我们将支付给您相当于的现金金额： 临时代金券： o 如果参考资产的收盘价是等于或大于优惠券门槛在相关观察日，14.584美元（相当于每月1.4584%，或每年约17.50%的潜在收益）；或者，如果参考资产的收盘价为小于相关观测日期的优惠券壁垒，0美元。 在票据上的或有优惠券没有保证。如果参考资产在相关观察日的收盘价低于优惠券门槛，您在优惠券支付日将不会收到或有优惠券。 优惠券障碍： 60.00% of the initial price, subject to adjustment as described under \"General Terms of theNotes — Anti-Dilution Adjustments Relating to a Reference Equity\" in the accompanying product supplement, as modified by this pricing supplement under \"Summary — Closing Price\"herein 观测日期： 每个月的第21天，从2025年5月开始，到最终估值日结束（或者，如果任何此类日子不是交易日，则延至下一个交易日）初始价格的60.00%，根据随附产品补充资料中“一般条款——与参考权益相关的反稀释调整”所述进行调整，并按本定价补充资料中“摘要——收盘价”部分进行修改。 每次观测日期均可能因非交易日和“一般条款——市场扰乱事件”以及产品补充说明中的“——估值日期”所述的特定市场扰乱事件而推迟。 优惠券支付日期： rd自每个观察日期后的第3个营业日，但关于最终估值日期的息票支付日将是到期日 如果根据“— 观察日期”部分所述推迟观察日期，相关的息票支付日期也将相应推迟，以保持自最近推迟的观察日期起，与推迟前相同的营业天数。 自动呼叫功能： 如果在任何观察日发生赎回事件，则该债券将自动全部赎回，我们将在相应的支付日按照债券面额的每$1,000支付相当于$1,000加之上述观察日应得的或有息票金额的现金。在自动赎回之后，不再对债券进行付款。 赎回活动： 若在任何看涨观察日的参考资产收盘价等于或高于其初始价格，则将发生赎回事件。 联系电话日期： 每个观测日期，从2025年10月计划发生的观测日期开始，到2026年4月计划发生的观测日期结束，受“——观测日期”部分所述