DW electric relations three graduate electrical sub,said the controlled leader is need to have a equipment

主要具有以下共性特征：1对美敞口忽略不计，2中美强硬关税对抗有望加速反制措施出台。 不排除后续会对经营实体（如TI/ADI）启动调查。 模拟国内需求巨大/海内外产品差距相对较小/国产替代率低，替代逻辑平滑顺畅，具“短期避险/长期进攻”属性。 【思瑞浦】【圣邦股份】【纳芯微】。 【DW电子】关税再升级，电子把握自主可控！ 主要具有以下共性特征：1对美敞口忽略不计，2中美强硬关税对抗有望加速反制措施出台。 不排除后续会对经营实体（如TI/ADI）启动调查。 模拟国内需求巨大/海内外产品差距相对较小/国产替代率低，替代逻辑平滑顺畅，具“短期避险/长期进攻”属性。 【思瑞浦】【圣邦股份】【纳芯微】。 【天岳先进】下游新能源需求边际显著改善，供给侧份额持续提升。 AR赛道核心环节标的，Q2Q3眼镜新品密集发布催化在即！光刻胶的杜邦，抛光液的Cabot，抛光垫的陶氏。 中方关税制裁显著提高国产半导体材料性价比。 【南大光电】【彤程新材】【安集科技】【鼎龙股份】【雅克科技】。 主要具有以下共性特征：1对美敞口忽略不计，2关税影响下重要性和迫切性进一步升级，3H20 禁令或进一步催化。 国内先进制程晶圆制造、先进封装产能持续扩充，自主可控GPU、自研ASIC及产业链放量在望。 【中芯国际H/A】【寒武纪】【海光信息】【华丰科技】【芯原股份】。 上一轮自主可控的炒作要追溯到24年11月份，相对位置较低，设备板块有望重启行情。 【华峰测控】【芯源微】【精智达】【北方华创】【微导纳米】。 今年是光刻机验证和零部件企业拿到订单的0-1关键期，是配置标的最佳时机。 【汇成真空】【茂莱光学】【福光股份】【福晶科技】【华辰装备】。