加拿大丰业银行美股招股说明书(2025-03-21版)

结构化投资 机遇在美国股市 到或约2028年9月28日的或有收入可自动赎回债券 风险证券负责人基于花旗集团普通股的表现 应计收入自动赎回证券（以下简称“证券”）不保证本金偿付，也不提供定期利息支付。相反，这些证券为投资者提供了在每个确定日期，基于标的股票收盘价的机会，获得一项应计季度优惠券的可能。大于等于72.00%的初始股价，这指的是下 门槛价格。如果在任何确定日期（包括最终确定日期）的标的股票的收盘价格大于等于the downside threshold price, BNS will pay on the related contingent coupon payment date a contingent quarterly coupon, plus any previously unpaid contingent quarterly coupons with respect to any previous determination date, as perthe memory coupon feature. Otherwise, no contingent quarterly coupon will be paid on that contingent coupon payment date. In addition, if the closing price of the underlying stock on any determination date other than the final determination date is大于等于交易触发价格，相关证券将自动按照每份证券等同于（i）约定本金金额加上（ii）与适用确定日期及之前的任何未付应急季度利息相关的、按该确定日应支付的应急季度利息进行赎回。根据记忆式息票特性，将不再支付有关证券的进一步款项。然而，如果在任何确定日标的股票的收盘价格是少于the call threshold price, the securities will not be automatically redeemed and, if the closing price is少于下限门槛价格，您将不会在本证券存续期间以及适用确定日或任何之前未支付的浮动季度优惠股息期间获得任何浮动季度优惠股息，也不会从这些证券中获得正收益。投资者必须愿意承担在本证券存续期间内未获得任何浮动季度优惠股息的风险。此外，如果标的股票的最终股价低于下限门槛价格，BNS将向您支付每份证券的现金款项，该款项将低于声明本金金额的72.00%，可能为零，并且您将面临相对于初始股价的1比1基数的最终股价下跌风险。在这种情况下，您将损失大部分甚至全部投资本金。 根据《记忆券功能》的任何先前确定日期，因此，如果确定日期中每个基础股票的收盘价低于下行门槛价格，您将获得因此，这些证券在到期时并不保证本金回报。投资者在证券期限内不会参与任何基于股票的增值，也不会实现超出在证券期限内收到的任何附条件季度息票所代表回报的回报。这些证券适合愿意承担全部投资风险并寻求以可能高于市场利率的利率获得收益机会的投资者，前提是他们在整个证券期限内可能无法获得利息。这些证券是由加拿大新斯科舍银行（“BNS”）发行的级别无担保债务证券。这些证券是作为BNS高级债券计划A系列的一部分发行的债券。 这些证券根据《加拿大存款保险公司法案》（以下简称“CDIC法案”）或美国联邦存款保险公司或加拿大、美国或其他任何司法管辖区政府的任何其他政府机构均不受加拿大存款保险公司（以下简称“CDIC”）的保险。这些证券根据CDIC法案不属于可减记债务证券。 到或约2028年9月28日的或有收入可自动赎回债券基于花旗集团股份有限公司普通股的表现，主要风险证券 关于BNS和证券的更多信息 您应与此定价补充说明一同阅读2024年11月8日的招股说明书，以及2024年11月8日的招股说明书补充说明和产品补充说明（A系列市场挂钩票据）的相关内容，这些内容与我们的A系列高级票据项目相关，而这些证券是该项目的一部分。本定价补充说明中所使用的但未定义的加粗词语，其含义将以产品补充说明中给出的为准。 证券可能与附带的招股说明书、招股说明书补充和产品补充中描述的条款在几个重要方面有所不同。您应仔细阅读本定价补充，包括本处引用的文件。如果本定价补充与上述任何文件发生冲突，以下顺序将适用：首先，本定价补充；其次，附带的 产品补充；第三，附带的招股说明书补充；最后，附带的招股说明书。您可以通过以下方式在SEC网站（www.sec.gov）访问这些文件（或如果该地址已更改，请通过查看SEC网站上的相关日期的我们提交的文件）。 此价格补充说明，连同以下列出的文件，包含证券条款，并取代所有先前或同时期的口头声明以及任何其他书面材料，包括初步或指示性定价条款、往来函件、交易想法、实施结构、样本结构、手册或其他教育材料。您应仔细考虑其中包括的“风险因素”，以及随附产品补充说明中的“特定于注释的风险因素”和随附招股说明书补充说明及随附招股说明书中的“风险因素”，因为证券涉及与传统债务证券无关的风险。 根据您的具体情况来考虑。我们敦促您在投资证券之前咨询您的投资、法律、税务、会计和其他顾问。 您可以按照如下方式在SEC网站（www.sec.gov）上访问这些文件： 产品补充（A系列市盈率挂钩票据） dated November 8, 2024：http://www.sec.gov/Archives/edgar/data/9631/000183988224038316/bns_424b2-21309.htm ♦ 2024年11月8日补充招股说明书：http://www.sec.gov/Archives/edgar/data/9631/000183988224038303/bns_424b3-21311.htm http://www.sec.gov/Archives/edgar/data/9631/000119312524253771/d875135d424b3.htm♦ 2024年11月8日发布的招股说明书： “BNS”、“我们”、“我们的”和“我们”的提及仅指加拿大丰业银行，不包括其合并子公司；“或有收入自动可赎回证券”或“证券”的提及是指本文件提供的证券。此外，“随附产品补充说明”指的是2024年11月8日发布的BNS产品补充说明；“随附招股说明书补充说明”指的是2024年11月8日发布的BNS招股说明书补充说明；“随附招股说明书”指的是2024年11月8日发布的BNS招股说明书。 BNS保留在证券发行前修改或拒绝任何购买证券要约的权利。如证券条款有任何变更，BNS将通知您，并要求您在购买过程中接受这些变更。您也可以选择拒绝这些变更，在此情况下，BNS可能会拒绝您的购买要约。 到或约2028年9月28日的或有收入可自动赎回债券基于花旗集团股份有限公司普通股的表现，主要风险证券 投资摘要 应计收入自动可赎回证券PrincipalatRiskSecurities 2028年9月28日或约于此日期到期的基于花旗集团股份有限公司普通股表现的或有收入自动可赎回证券，我们称之为证券，为投资者提供获得或有季度息票的机会，该金额等于每份证券25.00美元（相当于面值金额的年利率10.00%），加上根据记忆息票功能，关于任何之前的确定日期的任何未付或有季度息票，以及每个确定日期，根据适用情况，为收盘价或最终股价。大于等于72.00% of the initial share price, which we refer to as the downside threshold price. If the closing price of the underlying stock is少 于任何确定日期的下行阈值价格，在相关应计息票支付日，将不会支付任何应计季度息票。每个确定日期的应计息票支付日在此文件的封面中指定，通常为相关确定日期之后的第三个交易日，除非最终确定日期的应计息票支付日为到期日。可能是的情况是，在每个确定日期，相关股票的收盘价都低于下行阈值价格，以至于在整个期限内，您将不会收到任何或有季度息票，并且也不会在证券上获得正回报。 如果除最终确定日之外的任何确定日的标的股票的收盘价大于或等于看涨期权价格阈值，该证券将自动按照每份证券相当于提前赎回款项的金额赎回，该款项将是（i）确定的本金金额以及(二)根据记忆券功能，针对相关确定日期及任何先前未支付的、根据先前确定日期应支付的浮动季度利息，应付的浮动季度利息。如果证券此前未赎回，并且最终股价是大于等于下行阈值价格，到期时应支付的款项为（i）约定的本金金额以及(i)关于最终确定日期及根据优惠券功能产生的任何之前未支付的关于之前确定日期的应付款项的临时季度债券利息。然而，如果这些证券在到期前未赎回，并且最终股价是少于下行门槛价格，不支付任何或有季度息票，而是投资者将按1比1的比例面临最终股价相对于初始股价的下跌。投资者在到期时收到的支付金额将低于证券面值的72.00%，甚至可能低至零。证券的投资者必须愿意接受在证券上损失全部投资的风险，以及在整个证券期限内可能无法收到任何递延季度利息的风险。此外，投资者不会参与到基础股票的增值，如果在证券期限内存有递延季度利息，也不会实现超过所收到的递延季度利息代表的回报。 三月2025 页3 到或约2028年9月28日的或有收入可自动赎回债券基于花旗集团股份有限公司普通股的表现，主要风险证券 关键投资依据 证券为投资者提供赚取相当于每份证券25.00美元（相当于按年计算的声明本金金额的10.00%）的或有季度利息的机会，加上根据记忆息票功能，以前任何确定日期的任何未付或有季度利息，关于每个确定日期，收盘价或最终股价大于或等于初始股价的72.00%，我们称之为下行阈值价格，以及在此价格以上的任何确定日期。证券可以在到期前以等于提前赎回支付的价格赎回，该支付将（i）每份证券的声明本金金额以及（二）根据适用确定日期及根据纪念券功能产生的任何以前未付的关于任何以前确定日期的适用定期息票，应支付的定期息票。到期时的支付将根据最终股价变化，如下所示： 投资证券存在重大风险。您可能损失部分投资，甚至可能损失全部投资。证券的任何支付，包括提前赎回、或有季度利息或到期时提供的本金偿还，均取决于BNS在到期时履行其义务的能力。如果BNS无法履行其义务，您可能无法获得根据证券应得的任何款项，并且您可能损失在证券中的全部投资。 证券在应付浮动季度票息的支付日（包括到期日）不会支付浮动季度票息，如果相关确定日期的标的股票收盘价低于下行阈值价格。如果每个确定日期的标的股票收盘价均低于下行阈值价格，您在整个期限内将不会获得浮动季度票息，也不会从证券中获得正回报。如果确定日期的标的股票收盘价低于行权阈值价格，证券不会自动赎回。如果证券在到期前未被赎回，并且如果最终股价低于下行阈值价格，您将损失大部分，甚至可能损失所有，对证券的投资。 到或约2028年9月28日的或有收入可自动赎回债券基于花旗集团股份有限公司普通股的表现，主要风险证券 投资者适宜性 证券可能适合您，如果您： ￭￭￭与直接投资于基础股票相同的市场风险劣势最高可达100%的证券投资您完全理解并愿意承担投资证券的风险，包括您可能遭受损失的风险。您可以忍受较大或全部投资亏损，并且愿意做出可能有损失的投资。你认为在每个确定日期，相关股票的收盘价将是大于等于The downside threshold pricedownside threshold price ￭您理解并接受以下事项：（一）您将不会参与标的股票价格的增值，任何潜在的正回报仅限于本文件封面所指定的或有季度息票；（二）在证券期限内，您可能很少或无法获得或有季度息票。 ￭您愿意投资于可以在到期日前赎回的证券，否则您愿意持有此类证券至到期，期限约为3.5年，您