蒙特利尔银行美股招股说明书(2025-01-24版)

这部分定价补充资料中的信息尚不完整，可能还会发生变化。本定价补充资料不构成任何出售要约，也不寻求在任何 jurisdictions 其他地方进行购买要约，除非该要约或销售在该地是合法允许的。 根据规则 424 (b) (2) 提交第 333 - 264388 号注册声明 2022)以完成为准 ， 日期为 2025 年 1 月 23 日价格补充日期为 2025 年 2 月(至 2024 年 11 月 25 日的产品补充编号 RLN - 1 ，招股说明书2022 年 5 月 26 日的补充和 5 月 26 日的招股说明书 ， $高级中期票据 ， 第 I 系列可赎回固定利率票据， 2028 年 2 月 7 日到期 附注的条款 发行人 ： 本金金额 ： 交易日期 ： 发行日期 ： 陈述到期日 ：蒙特利尔银行每票 $1, 0002025 年 2 月 5 日 2025 年2 月 7 日 2028年2月7日。这些备忘录在“ optional redemption ”部分规定的到期兑付日前可根据蒙特利尔银行的规定进行赎回。在到期兑付日前，这些备忘录不会根据任何持有者的选项进行偿还。 到期付款: 除非蒙特利尔银行在到期日前赎回，持有者将在到期日（Stated Maturity Date）收到以美元支付的现金款项，金额为每张债券1,000美元，加上任何累计但未支付的利息。 付息日期 ： 7 年每半年 在每年的2月和8月的每一天，从2025年8月7日开始，直至规定的到期日或可选赎回日为止。对于利息支付日而言，期间从上一个利息支付日开始（含），直至当前利息支付日结束。 利息期限: 支付日期（或在首个利息期间，则为发行日期）至但不包括该利息支付日期。年利率为5.00%。详见附带的产品补充文件中的“通用条款—固定利率债券”。 利率: 关于Notes的利息计算、累计和支付方式的讨论。这些Notes可以在蒙特利尔银行选择赎回日期（Optional Redemption Dates）全部赎回，但不能部分赎回。 可选赎回: 他们的本金金额的100%以及赎回日期前已累计但未支付的利息（但不包括赎回日期）。蒙特利尔银行将在可选赎回日期前至少5个营业日且不超过30个营业日向Notes的持有人发出通知，通知方式将在 accompanying prospectus supplement 的“我们可能发行的Notes描述——通知”部分中描述。 2027.每半年在 7th每年 2 月和 8 月的一天 ， 从 2026 年 2 月 7 日开始 ， 到 8 月 7 日结束 ，日计数惯例 ： 30 / 360 ； 未调整可选赎回日期 ： 上市 ：面额 ： CUSIP ： 保释说明 ： 债券不会在任何证券交易所上市。 $1, 000 和 $1, 000 的任何整数倍06376CHG4这些票据是不可保释的票据 (定义见随附的招股说明书附录) ， 并受全部或部分转换 - 通过交易或一系列交易以及一个或多个步骤 - 转换为加拿大存款第 39.2 (2.3) 款规定的蒙特利尔银行或其任何关联公司的普通股保险公司法案 (“CDIC 法案 ”) ， 并因此进行变更或消灭 ， 并受安大略省法律和加拿大联邦法律适用于CDIC 法案在票据方面的运作。 这些说明涉及与传统债务证券投资无关的风险。请参见本文件第PS-4页开始的“选定风险考虑因素”以及附随产品补充文件第PS-5页开始的风险因素部分、附随 Prospectus 补充文件的S-2页以及Prospectus的第8页。The Notes 是蒙特利尔银行的无担保债务义务，因此所有 Notes 的支付均受蒙特利尔银行的信用风险影响。 neither 证券交易所委员会 也不州证券委员会或其他监管机构批准或否决这些债券，或对本定价补充文件或附随的产品补充文件、招蒙特利尔。如果蒙特利尔银行违约，您可能会损失部分或全部投资。这些票据未由联邦存款保险公司、存款保险基金、加拿大存款保险公司或任何其他政府机构投保。 股说明书补充文件和招股说明书的准确性和充分性表示意见。任何与此相反的陈述均构成刑事犯罪。(1)(2) 给银行的收益 原始发行价承销折扣 (1)合格机构投资者及通过收费顾问账户购买债券的投资者的原始发行价格将根据当时的市场条件和每次销售时协商确定的价格而有所不同；然而，这些投资者的原始发行价格不得低于每张债券990.00美元，也不得高于每张债券1,000美元。此类投资者的原始发行价格反映了在这些销售中放弃的销售折扣，如以下所述。(2)BMO 资本市场公司 (“BMOCM“) 将获得每张票据最高 10.00 美元的折扣和佣金 ， 并从这样的 承销折扣将允许选定经销商在提交购买票据订单时根据当时的市场条件获得最高10.00美元/张的销售让利。若购买票据供合格机构投资者和基于费用的顾问账户销售使用，则经销商可以选择放弃部分或全部销售让利。详见“补充发行计划”部分。 BMO 资本市场 关于发行人和附注的补充信息 你应该将此定价补充文件与2024年11月25日的产品补充文件No. RLN-1、2022年5月26日的说明书补充文件以及2022年5月26日的说明书一并阅读，以获取关于债券（Notes）的更多信息。如本定价补充文件中的披露与产品补充文件、说明书补充文件或说明书中的披露存在不一致之处，则以本定价补充文件中的披露为准。本补充文件中使用但未定义的某些专有术语在其产品补充文件、说明书补充文件或说明书中具有特定含义。 我们的中央索引键（CIK）在SEC网站上为927971。当我们在此定价补充材料中使用“我们”、“我们”或“我们的”时，仅指蒙特利尔银行。 您可以在SEC网站www.sec.gov访问产品补充材料、招股说明书补充材料和招股说明书（或如果该地址已更改，请通过查看相关日期在SEC网站上的文件进行查阅）： PS-2· 招股说明书补编和招股说明书 ， 日期为 2022 年 5 月 26 日 ：https: / / www. sec. gov / Archives / edgar / data / 927971 / 000119312522160519 / d269549d424b5. htm· 产品补充编号 RLN - 1 ， 日期为 2024 年 11 月 25 日 ：https: / / www. sec. gov / Archives / edgar / data / 927971 / 000121465924019570 / x1121240424b2. htm 关于执行加拿大保释金的协定 通过其对Notes的收购，每位持有者或名义持有人被视为（i）同意根据《加拿大存款保险公司法》（CDIC法）的规定，就该Note而言，包括将该Note全部或部分——通过交易或一系列交易并在一步或多步中——转换为蒙特利尔银行或其任何附属公司的普通股，并因此对该Note进行调整或消灭；（ii）向安大略省法院提交并服从与《加拿大存款保险公司法》及相关法律有关的管辖权；（iii）代表并保证蒙特利尔银行未直接或间接为该Notes持有人或名义持有人提供融资以投资于这些可撤走的Notes；以及（iv）承认并同意，上述（i）和（ii）段落中的条款对该持有人或名义持有人具有约束力，即使该条款在信托契约或该Notes、任何其他管理该Notes的法律、或其他与该Notes相关的协议、安排或理解中有所规定。 持有人和任何受益所有权人在任何票据转换为清算转化（bail-in conversion）的情况下，将不再对该票据享有进一步的权利，除非这些权利受到清算转化制度提供的权利的限制；通过获得任何票据的利益，每个票据的持有人或受益所有权人被视为不可撤销地同意，转换部分的本金金额及其已产生但未支付的利息将被视为由蒙特利尔银行以发行蒙特利尔银行的普通股（或如适用，其任何附属公司）的形式全额支付，该清算转化将在发生清算转化时自动进行，无需该持有人或受益所有权人或受托人的进一步行动；前提是，为了免生歧义，此同意不会限制或以其他方式影响持有人或受益所有权人根据清算转化制度享有的任何权利。 请参见附随的招股说明书补充文件和招股说明书中的“风险因素——债券将面临包括未能全额支付在内的风险，在清算情况下，可能会全部或部分转换为银行或其任何附属公司的普通股——通过一次交易或多笔交易，一次性或分步骤进行——”以及“描述我们可能发行的债券——与可转换为普通股的债券相关的特殊条款”。 选定的风险考虑因素 这些说明涉及与传统债务证券投资无关的风险。投资这些说明所面临的一些风险已在附带的产品补充文件和 Prospectus Supplement 的“风险因素”部分中进行了总结，但我们强烈建议您阅读关于这些说明整体风险的更详细解释。您应在充分考虑您的顾问的意见，并根据您特定的情况权衡投资这些说明的适当性之后再做出投资决策。 一般与票据相关的风险 您获得的利息金额可能低于您可以从其他投资中获得的回报。 利率在债券存续期间可能会发生显著变化，未来任何时点的利率都无法预测。债券利息支付率可能高于或低于存续期间内 prevailing 市场利率水平。因此，您从债券获得的利息收入可能低于其他投资所能获得的回报。 年利率将影响我们赎回票据的决定。 在剩余利息将按照高于我们持有相同到期日的常规固定利率不可赎回债务证券支付的利率累积的时期，我们更有可能在陈述到期日前回购这些债券。如果我们在陈述到期日前回购这些债券，您可能无法投资收益率与这些债券相当的其他债务证券。 这些票据受到信用风险的影响。 这些笔记是我们的一项义务，既不是直接也不是间接地任何第三方的义务。根据这些笔记下的任何支付金额均取决于我们的信用状况。因此，我们实际的和被感知的信用状况可能会影响这些笔记的价值，并且如果我们在这些笔记下的义务发生违约，您可能无法收到根据这些笔记条款欠您的任何款项。 与债券和任何二级市场价值相关的风险 承销折扣、发行费用及某些对冲成本很可能对您以何种价格出售债券产生不利影响。 假设市场条件和其他相关因素没有发生变化，在这种情况下，您可能能够出售这些债券的价格（如果有的话）可能会低于原始发行价格。原始发行价格包括了承销折扣、发行费用以及我们的对冲对手方（可能是我们的附属公司之一）为承担对冲这些债券义务所固有的风险而预期实现的利润。此外，任何这样的价格还可能反映了经销商折扣、加价以及其他交易成本，例如为了建立或平仓任何相关的对冲交易而给予的折扣以抵消相关成本。潜在买家（代理或其他）愿意购买您的债券的价格也会受到这些债券提供的利率和接下来的风险因素中讨论的市场及其他条件的影响。 债券到期前的价值将受到许多因素的影响 ， 其中一些因素是相关的复杂的方式。 在到期日前，笔记的价值将受当时利率及其他多种因素的影响，其中一些因素之间可能存在复杂的相关关系。任何一个因素的效果可能会被另一个因素的效果抵消或放大。根据附带的产品补充文件的详细描述，以下因素预计会影响笔记的价值：利率和我们的信用状况。 这些票据不会在任何证券交易所上市 ， 我们预计这些票据不会有交易市场发展。 这些债券不会在任何证券交易所上市或展示。虽然代理机构及其附属公司可能从持有者手中购买这些债券，但它们并无此义务，也不被要求为这些债券创造市场。无法保证会形成二级市场。由于我们不期望任何做市商参与这些债券的二级市场，您可能能够出售这些债券的价格将取决于代理机构愿意以何种价格（如果有的话）购买您的债券。 如果存在二级市场，其规模可能有限。相应地，如果您决定在到期日前出售您的票据，买家的数量可能也有限。这可能会影响您在出售时获得的价格。因此，您应该愿意持有这些票据至到期日。 与利益冲突有关的风险 参与本次笔记发行或其附属机构的经销商除了可能获得任何销售折扣和其他费用外，还可能根据其 proprietary 价格模型实现对冲利润，从而为参与的经销商进一步销售笔记给您提供了额外的动力。