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蒙特利尔银行美股招股说明书(2025-01-17版)

2025-01-17 美股招股说明书 Explorer丨森

票据概述：该票据由蒙特利尔银行发行，挂钩亚马逊公司普通股（AMZN），期限至2026年7月21日，初始估值为每1,000美元本金968.72美元。
关键条款：
- 触发水平：初始水平的100%（145.18美元）。
- 赎回水平：初始水平的100%（145.18美元）。
- 票息障碍水平：初始水平的65%（94.32美元）。
- 或有利率：每月0.6667%（年化8.00%）。
- 观察日期：每月或有息票支付日前三个交易日。
- 或有息票支付日期：每月21日（遇节假日顺延）。
自动赎回机制：自2025年7月16日起，若参考资产收盘价高于触发水平，票据将自动赎回，投资者将获得本金及应计利息。
到期支付机制：
- 若未自动赎回，将基于参考资产最终水平支付：
  - 若无触发事件，则支付1,000美元本金。
  - 若发生触发事件（参考资产最终水平低于触发水平），则支付实物交割数量或等值现金（价值可能低于本金）。
风险因素：
- 投资风险：不保证本金返还，可能面临损失全部或部分投资的风险。
- 参考资产风险：参考资产价格波动可能导致票据价值变化及收益不确定性。
- 税务风险：税务处理存在不确定性，可能受美国国税局未来指导影响。
- 流动性风险：票据未上市交易，二级市场流动性可能不足。
- 信用风险：受发行人蒙特利尔银行的信用风险影响。
其他重要信息：
- 票据由BMOCM作为代理机构，并可能进行对冲交易。
- 投资者需自行承担投资风险，并具备评估风险的能力。
- 票据在不同司法管辖区销售需遵守当地法律法规。