Jefferies Financial Group Inc. 美国股票报股说明书 (2025 - 01 - 13 版)

本初步定价补充资料信息不完整，并可能在未通知的情况下进行更改。此初步定价补充资料并非在任何禁止发行证券的司法管辖区提供购买这些证券邀请的要约或招揽。 $Jefferies Jefferies Financial Group Inc.2031 年 1 月 31 日到期的高级可自动赎回或有息票障碍票据与罗素 2000 年表现最差相关®指数和欧元 STOXX 50 指数® 2031 年 1 月 31 日到期的高级可自动赎回或有息票屏障与罗素 2000 年表现最差相关®指数和欧元 STOXX 50 指数®《注释》中所指的债券为Jefferies Financial Group Inc.的高级无担保债务。这些债券的条款详细描述于随附的产品补充文件、补充说明书及公开说明书内，并由本定价补充文件加以补充或修改。这些债券作为我们系列A全球中期票据计划的一部分发行。 所有支付均受我们信用风险的影响。若我们违约未能履行义务，您可能会损失部分或大部分投资。这些债券不属于担保债务，您将没有任何对基础资产或由基础资产代表的任何证券的抵押权或其他访问权。SUMMAR ®®2031年1月31日，如产品附录中所述，若估值日期被推迟，则日期可能顺延。Russell 2000 ® 指数(“RTY ”) 和 EURO STOXX 50 Index ® （“ SX5E ”) 表现最差。请参见下面的 “基础 ” 。Y OF条款颁发者:Jefferies Financial Group Inc.Title of2031 年 1 月 31 日到期的高级可自动赎回或有息票屏障与罗素 2000 年表现最差相关索引和欧元The Notes:STOXX 50 指数Aggregat$。我们可能会在原始发行日期之前增加本金总额 ， 但不需要这样做。ePrincipal金额:问题每张纸币 $1, 000价格:Stated每张纸币 $1, 000Principal金额定价2025 年 1 月 28 日Date:Date:优惠券以第PS-3页所述，自2025年4月28日开始的每季度。观察券日期可能根据描述进行推迟。Observati伴随产品补充。日期:优惠券如第PS-3页所示。如果相关的息票观察日期被推迟，息票支付日期可能会被推迟，如所述。付款伴随产品补充。日期:Call每季度，自2026年1月28日开始（详见第PS-3页）。通话观察日期如另有推迟将按照所述方式进行。Observati伴随产品补充。日期:Call如第PS-3页所示。若相关的赎回观察日延期，赎回支付日期可能也会相应推迟。付款伴随产品补充。日期:成熟度Date:Underlying:gUnderlying:优惠券附条件的优惠券支付。在适用的优惠券支付日期，债券将支付一个附条件的优惠券支付额为22.50美元，如果观察到特定条件满足。特点:最差表现的基础资产在适用的季度息票观察日期的值大于或等于其息票障碍。Call自动赎回票据。如果在任何赎回观察日期，最差表现的基础资产的观察值达到触发条件，票据将自动被赎回。特点:在定价日期后大约一年，如果您的债券的市场价值等于或大于其赎回价值，即（此时您的债券将被赎回）。如果您的债券被赎回，您将收到赎回款项。在适用的催缴付款日期付款 ， 票据上不再支付任何款项。Call所述本金金额plus否则可能在适用的通知付款日期到期的任何或有优惠券付款。付款方式:估价2031 年 1 月 28 日 ， 如随附的产品补充中所述 ， 可推迟。Date:Original2025 年 1 月 31 日(定价日期后 3 个工作日)问题最差 -与初始值相比 ， 具有最低观测值或最终值的标的 ， 如适用Performin付款如果表现最差的标的的最终值大于或等于其阈值， 您将收到您持有的每个注释at等于所述本金金额的到期付款成熟度: 在这种情况下，到期支付将少于声明的本金金额，您可能会损失部分或全部投资。如果表现最差的标的的最终值小于其阈值对于您持有的每张票据，在到期日收到的付款将等于每张票据规定的本金金额的每一张，您将收到的支付。 关于每个标的 ， 标的在估值日的指数收盘价。对于每个标的 ， 其初始价值的 100%关于每项基础资产，在相应的息票观察日期或赎回观察日期，指数的基础资产收盘值。Initial值:Observati基于值:最终值:Call值:阈值对于每个标的 ， 其初始价值的 75% 。值:指定美元货币:CUSIP / ISI47233YEG6 / US47233YEG61N:Book-Book - entry条目或Certificated 备注:BusinessNew YorkDayn 代理 ：受托人:纽约梅隆银行估计每张纸币约 947.00 美元 ， 或在该估计值的 30.00 美元内。请参阅下面的 “注释 ” 。值开the定价Date:使用一般公司用途收益:清单:None优惠券对于每个标的 ， 其初始价值的 75%护栏:冲突Jefferies LLC，作为Jefferies Financial Group Inc.的经纪商子公司，并且是FINRA会员，将参与这些债券的分发。到期支付还将包括最终的有条件利息支付，如果在最终利息观察日期，最差表现的基础资产的观察值大于或等于其利息障碍，则会进行此项支付。对于每一种基础资产而言，定价日期当天该基础资产的指数收盘价。代理:Jefferies LLC ， Jefferies Financial Group Inc. 的全资子公司。请参阅 “补充分销计划 ” 。CalculatioJefferies Financial Services, Inc. 是 Jefferies Financial Group Inc. 的全资子公司。 利息:根据Rule 5121的规定。参见“利益冲突”。这些债券将是我们优先无担保债务，并且将在我们其他优先无担保债务中享有同等地位。 1 我们或Jefferies LLC将根据市场条件向承销商支付每张债券最高3.80%的折扣和佣金。详见本文件第PS-24页的“补充发行计划”。neither 证券交易所委员会 nor 任何州级证券委员会 has approved or disapproved of these securities or determined 如果本定价补充文件或随附的产品补充文件、招募说明书或招募说明书补充文件是真实的且完整的。任何与此相反的陈述均构成刑事犯罪。在本定价补充文件中，“we,”“us”and“our”指 Jefferies Financial Group Inc. ， 除非上下文另有要求。 Jefferies我们仅通过信托存托公司将在2025年1月31日左右以簿记形式交付票据，并以立即可用的资金进行支付。基金。 定价补充说明日期为2025年。您在决定投资前，应将此定价补充说明与相关产品补充说明、、说明书及补充说明书一同阅读，这些文件可通过下方的超链接访问。 2023 年 10 月 23 日第 5 号产品补充文件 2023 年 5 月 12 日招股说明书补充文件和 2023 年 5 月 12 日招股说明书 TABLE OF CONTENTS 定价补充 您应仅依赖于本定价补充文件及附随的产品补充文件、招股说明书和招股说明书补充文件中包含或援引的信息。我们并未授权任何人向您提供其他信息。我们不会在任何禁止发出要约的州提供这些证券的要约。您不应假设本定价补充文件或附随的产品补充文件、招股说明书或招股说明书补充文件中所含信息在本定价补充文件首页所示日期之后仍然是准确的。 关于前瞻性陈述的特别说明 这份定价补充和随附的产品补充、招募说明书及招募说明书补充文件中包含或引用了根据1933年《证券法》（以下简称“《证券法》”）第27A节和1934年《证券交易法》（以下简称“《交易法》”）第21E节的安全港规定所定义的“前瞻性陈述”。这些前瞻性陈述并非历史事实陈述，仅代表我们截至作出这些陈述之日的观点。多种因素会影响我们的运营、表现、商业策略和结果，其中许多因素超出了我们的控制范围，可能会导致实际报告的结果和表现与这些前瞻性陈述中表达的表现和预期存在重大差异。这些因素包括但不限于金融市场波动、当前及未来竞争对手采取的行动和举措、总体经济条件、季度结束时的内部控制和程序、监管或自律机构目前、已提出或即将提出的立法或规则变更的影响、监管行动，以及其他风险和不确定性，这些风险和不确定性已在我们于2024年1月26日向美国证券交易委员会（SEC）提交的截至2023年11月30日财年的年度报告Form 10-K（以下简称“年度报告Form 10-K”）以及我们分别于2024年4月5日、7月9日和10月9日向SEC提交的截至2024年2月29日、5月31日和8月31日的季度报告Form 10-Q中详细列出。您应谨慎不要过分依赖前瞻性陈述，这些陈述仅在作出之日有效。我们不对前瞻性陈述因发布日期之后出现的情况或事件而进行更新。 最近的发展 on 2025年1月8日，Jefferies Financial Group Inc. 宣布了其2024财年第四季度的财务结果：截至2024年11月30日的三个月主要亮点： - 投资银行净收入为987百万美元- 资本市场净收入为652百万美元- 资产管理费用和收入及投资回报为116百万美元- 所得税前利润为305百万美元- 净利润为206百万美元（反映了28.2%的有效税率）重点信息截至2024年11月30日财年： • 投资银行净收入为34.4亿美元• 资本市场净收入为27.6亿美元• 资产管理费用和收入及投资回报为3.16亿美元• 未计利息、税项、折旧及摊销前利润（EBITDA）为10亿美元• 净利润为6.69亿美元（反映29.2%的有效税率）此处提及的金额截至2024年11月30日仅为初步估计。 发布的信息可能在截至2024年11月30日的年度报告Form 10-K中进行更新或修订。本定价补充中的初步财务数据由Jefferies的管理层准备并负责。德勤华永会计师事务所（Deloitte & Touche LLP）是Jefferies的独立公众会计师，未对附随的初步财务数据进行审计、审阅、编制或执行任何程序。因此，德勤华永会计师事务所不对上述数据发表意见或其他任何形式的保证。 注释 这些注释是Jefferies Financial Group Inc.的高级无担保债务工具。注释的总本金金额为$ [具体金额]。注释将于2031年1月31日到期。注释的条款在附随的产品补充说明、招股说明书补充说明和招股说明书中有所描述，并由本定价补充说明进行补充或修改。如果在适用的计息支付日期，最差表现基础资产的观察值大于或等于其票面障碍，则注释将支付可变息票支付额$22.50。如果在任何赎回观察日期（大约从定价日期起一年后开始）最差表现基础资产的观察值等于或大于其赎回价值，则注释将自动被赎回。如果您的注释被赎回，您将在适用的赎回支付日期收到赎回支付，并且不再有任何款项支付。如果您的注释未被赎回，在到期时，如果最差表现基础资产的最终价值大于或等于其阈值，则您将收到面值本金；否则，您的注释将面临最差表现基础资产从初始价值下降1至1的风险，最高可达面值本金的100%。在到期时，如果最差表现基础资产的观察值在最终计息观察日期大于或等于其票面障碍，则您还将收到最终可变息票支付额。有关息票特征、赎回特征及到期付款的更多信息，请参见本定价补充说明封面页上的“条款摘要”。所有对注释的付款均受我们的信用风险影响。这些注释作为我们系列A全球中期票据计划的一部分发行。 每张债券的面值为1,000美元。发行价格将等于每张债券面值的100%。该价格包括与发行、销售、结构化和对冲债券相关的成本，这些成本由您承担，因此定价日期时债券的估计价值将低于发行价格。我们估计，定价日期时每张债券的价值约为947.00美元，或在该估计值的±30.00美元范围内。我们在定价日期确定的债券价值估计将在最终定