加拿大丰业银行美股招股说明书(2024-12-18版)

根据规则 424 (b) (2) 提交的新斯科舍省银行挂钩标准普尔 500 指数的票据，其回报与参考资产（标准普尔 500 指数）的表现挂钩。票据不支付利息，到期日（2026 年 2 月 5 日）的支付金额取决于参考资产从罢工日（2024 年 12 月 16 日）到估值日（2026 年 2 月 3 日）的表现。

• 核心观点： 投资者购买票据的价格包含银行、高盛公司或其关联方预期将承担的成本和预期将实现的利润，这些成本和利润与相关票据对冲活动有关。这些成本和利润可能会减少这些票据（如果出现二级市场）的市场价格。
• 关键数据：
  • 参考资产初始水平：6,074.08
  • 参与率：300.00%
  • 最高支付金额：1,132.00 美元（本金 × 113.200%）
  • 票据初始估计价值范围：每 1,000 美元本金 955.00 美元至 985.00 美元
• 风险提示：
  • 到期损失风险： 如果参考资产回报为负，投资者可能损失全部本金。
  • 最高支付金额限制： 如果参考资产回报率超过 4.40%，则支付金额将限制在最高支付金额。
  • 与传统债务工具不同： 票据不支付利息，回报可能为负数，且可能低于其他投资的回报。
  • 流动性风险： 票据不上市交易，可能缺乏流动性，二级市场价格可能远低于发行价格。
  • 信用风险： 票据支付取决于银行的信用状况，如果银行违约，投资者可能无法收回本金或利息。
  • 税收不确定性： 票据的税务处理存在不确定性，投资者应咨询税务顾问。
  • 利益冲突： 银行、高盛公司或其关联方可能参与与票据相关的对冲交易，这可能对投资者的利益产生负面影响。