加拿大丰业银行美股招股说明书(2024-12-16版)

2024 年 12 月 12 日2024 年 12 月 19 日2027 年 12 月 30 日 定价日期结算日期到期日 可自动调用杠杆指数返回注释®与国际股票指数篮子挂钩 ●存续期约为3年，除非在到期前被赎回 ●若观察日篮子的价值持平或增加至超过初始价值的100%，则债券单位将自动按每单位11.00美元的价格被赎回。 ● 如果票据未被调用 ， 则在到期日 ：● 观察日期将在定价日期之后大约一年 ●320.00%杠杆化上行暴露于篮子指数的上涨 ●1:1下行暴露于篮子指数的下跌，最多可能损失100.00%的本金 ●篮子由EURO STOXX 50组成®指数 ， 富时指数®100 指数 ， 日经指数平均指数 ， 瑞士市场指数®， S & P /ASX 200 指数和 FTSE®中国 50 指数。欧元 STOXX 50®指数的初始权重为 40.00% ， 每个富时指数®100 指数和日经股票平均指数的初始权重为 20.00% ， 瑞士市场指数各®标准普尔 / ASX 200 指数的初始权重为 7.50% ， 富时指数®中国 50 指数的初始权重为 5.00 ％ ● 所有付款均受新斯科舍省银行信用风险的影响 ●无需定期支付利息 ●除下文所述的承销折价外，债券还包括每单位0.05美元的对冲相关费用。参见“债券结构” ●有限的二级市场流动性，无交易所挂牌 ●这些债券是非抵押债务证券，并非储蓄账户或银行存款。这些债券未得到加拿大存款保险 corporation（以下简称“CDIC”）、美国联邦存款保险公司（以下简称“FDIC”）或任何其他国家司法辖区的政府机构的保险或担保。 这些债券由加拿大 nova scotia 银行（以下简称“BNS”）发行。与传统的债务证券相比，这些债券存在重要的差异，包括不同的投资风险以及某些额外的成本。请参见本招募说明书第 TS-7 页起始的“风险因素”、本招募说明书第 TS-8 页的“额外风险因素”以及产品补充文件 EQUITY LIRN-1 第 PS-7 页起始的“风险因素”。 票据初始估计价值（定价日期）为每单位9.56美元，低于下方列出的公开发行价格。请参阅本条款摘要中的“摘要”（次页）、本条款摘要中从第TS-7页开始的“风险因素”以及本条款摘要中第TS-31页的“结构化笔记”，以获取更多信息。您笔记的实际价值在任何时间点都将受到多种因素的影响，无法准确预测。_________________________ (1)公开发行价格和投资者或其家庭合计购买56,960个单位（每个单位数量不少于30,000个单位）时对应的承销折扣分别为每个单位9.95美元和0.15美元。详见“发行计划补充说明”部分。 美国银行证券2024 年 12 月 12 日 可自动调用杠杆指数返回注释®与到期的国际股票指数篮子挂钩2027 年 12 月 30 日 Summary 可自动调用的杠杆指数返回注释®与截至2027年12月30日挂钩的国际股票指数篮子相关的是我们的高级非抵押债券证券。这些债券证券未由CDIC或FDIC担保或保险，也无论是直接还是间接，不是任何第三方的义务。这些债券证券不属于可强制执行的债务证券（根据招股说明书定义）。这些债券将与我们所有的其他无抵押高级债务享有同等地位。任何应付的款项，包括本金的偿还，都将受到BNS信用风险的影响。观测水平（Market Measure）达到或超过触发水平（Call Level）时，如果市场衡量指标（Market Measure，即国际股票指数篮子“篮子”）的观察水平等于或大于触发水平，则这些债券将在触发金额（Call Amount）下自动赎回。若未进行赎回，在到期时，如果市场衡量指标（即“篮子”的结束值）大于开始值（如下所述），您将获得杠杆化回报。如果结束值等于开始值，您将获得债券本金金额。如果结束值小于开始值，您可能会损失部分或全部本金金额。任何对债券的支付都将基于每单位10美元本金金额计算，并取决于“篮子”的表现，同时需考虑我们的信用风险。详见“债券条款”部分。 篮子由欧元 STOXX 50 组成®指数 ， 富时指数®100 指数 ， 日经指数平均指数 ， 瑞士市场指数®， S& P / ASX 200 指数和 FTSE®中国 50 指数 (每个都是 “篮子成分 ”) 。在定价日 ， 欧元 STOXX 50®指数的初始权重为 40.00% ， 每个富时指数®100 指数和日经股票平均指数的初始权重为 20.00% ， 瑞士市场指数各®标准普尔 / ASX 200 指数的初始权重为 7.50% ， 富时指数®中国 50 指数的初始权重为 5.00% 。 债券条款中的经济条件（包括参与率、赎回溢价和赎回金额）基于我们的内部资金成本，这是我们在发行市场链接债券时通过发行债券借款所支付的实际利率，以及某些相关对冲安排的经济条件。我们的内部资金成本通常低于我们发行传统固定利率债务证券时支付的利率。这种资金成本的差异，以及下文所述的承销折价和与对冲相关的费用，降低了债券条款对你和初始定价日期估算债券价值的影响。由于这些因素，你购买债券的公开发行价格将高于初始估算的债券价值。 在本条款的封面页上，我们提供了债券的初始估计价值。该初始估计价值是根据我们的内部定价模型确定的，该模型考虑了某些因素，如定价日期的内部资金利率以及对我们所假设的市场参数的考量。有关初始估计价值及债券结构的更多信息，请参见第TS-31页的“债券结构”。 附注的条款 可自动调用杠杆指数返回注释®与到期的国际股票指数篮子挂钩2027 年 12 月 30 日 确定票据的付款 自动呼叫提供 如果观察日期的观察水平等于或大于呼叫水平，债券将在观察日期被自动召回。若债券被召回，您将获得每单位10美元加上呼叫溢价。 赎回金额确定 如果票据未被自动召回，在到期日，您将收到根据以下方式确定的每单位现金支付。 可自动调用杠杆指数返回注释®与到期的国际股票指数篮子挂钩2027 年 12 月 30 日 票据的条款和风险包含在本条款说明书和以下内容中 ： ￭￭￭2024 年 11 月 8 日的产品补充权益 LIRN - 1 ：http: / / www. sec. gov / Archives / edgar / data / 9631 / 000183988224038306 / bns _ 424b2 - 21308. htm日期为 2024 年 11 月 8 日的招股说明书补充 ：http: / / www. sec. gov / Archives / edgar / data / 9631 / 000183988224038303 / bns _ 424b3 - 21311. htm日期为 2024 年 11 月 8 日的招股说明书 ：http: / / www. sec. gov / Archives / edgar / data / 9631 / 000119312524253771 / d875135d424b3. htm 这些文件（统称为“募集说明书”）作为向证券交易委员会（SEC）提交的部分注册声明的一部分。您可以通过上述链接访问SEC网站上的这些文件，或通过致电1-800-294-1322从美林 Lynch, Pierce, Fenner & Smith Incorporated（MLPF&S）或高盛（BofA Securities，简称BofAS）获取。您应该阅读募集说明书，包括本条款清单，以了解我们和此次发行的相关信息。任何先前或同时发布的口头陈述以及您可能收到的其他书面材料均被募集说明书取代。本条款清单中使用但未定义的术语具有产品补充文件EQUITY LIRN-1中指定的意义。除非另有说明或上下文要求另有解释，否则本文件中所有对“我们”、“我们公司”或类似术语的引用均指伯克希尔·纳特（BNS）。 投资者注意事项 在以下情况下 ， 您可能希望考虑对票据进行投资 ： 如果出现以下情况 ， 这些票据可能不是您的 如果观察级别等于或大于呼叫级别 ， 则为保费。● 您愿意在电话会议上获得投资回报 ● 您希望在整个期限内持有票据。 ●你预计这些票据将被自动赎回，或者篮子的价值将从起始值增加到结束值。 ●您认为这些票据不会被自动召回，篮子的价值将从初始值减少到结束值，或者在票据期间其价值不会增加足够多以提供您期望的回报。●您寻求投资的当前收益，如利息支付或其他收入。●您希望收到包含在篮子组件中的股票所派发的股息或其他分配。●您寻求一种投资，其中将存在流动的二级市场。 自动触发，篮子从起始值减少至●您寻求本金偿还或资本保值。● 如果票据不是期末价值 ， 您愿意承担本金的重大损失。 ● 您愿意放弃传统付息债务证券支付的利息。 ● 您愿意放弃拥有篮子成分中包含的股票的股息或其他好处。 ●您愿意在接受销售成熟之前接受有限的或没有市场，并理解如果有的话，债券的价格将受到市场因素的影响。●您不愿意或无法承担票据市场的风险，包括我们实际和感知的信用状况等因素。或承担我们作为票据发行人的信用风险。内部融资利率和票据上的费用和收费。 ●您愿意承担作为债券发行人的信用风险，以履行所有债券下的付款义务，包括赎回金额。 我们敦促您咨询有关票据投资的投资 ， 法律 ， 税务 ， 会计和其他顾问。 可自动调用杠杆指数返回注释®与到期的国际股票指数篮子挂钩2027 年 12 月 30 日 假设支付概况和到期支付示例 以下图表展示了到期时的派息"profile"，仅在发行日期当天不赎回的情况下适用。 可自动调用杠杆指数返回注释® 这张图表反映了基于参与率320.00%和门槛值为起始值的100.00%的情况下，这些票据的回报情况。绿色线条表示这些票据的回报，而虚线灰色线条表示直接投资于篮子组件中包含的股票（不包括股息）的回报情况。 此图仅出于说明的目的而准备。 下表和示例仅用于说明。它们基于假设值和显示假设假设在观察日期时不赎回这些票据时，这些票据的回报率。它们基于初始价值100.00、门槛价值100.00、参与率为320.00%以及一系列假设的结束价值，展示了赎回金额和总回报率的计算方法。你将实际收到的金额和最终总回报率将取决于实际的门槛值、结束值、是否在观察日期提前赎回这些票据以及你是否持有这些票据至到期日。以下示例未考虑投资票据的任何税收后果。 对于篮子近期假设水平，请参见下方的“篮子”部分。对于篮子组件近期的实际水平，请参见下方的“篮子组件”部分。每个篮子组件都是价格回报指数，因此终值将不包括任何因持有包含在任何篮子组件中的股票而产生的股息收入，这是您直接投资这些股票时本应获得的收益。此外，所有笔记的支付均受发行方信用风险的影响。 票据总收益率 结束值 可自动调用杠杆指数返回注释®与到期的国际股票指数篮子挂钩2027 年 12 月 30 日 赎回金额计算示例 每单位赎回金额 示例 2 结束值是 110.00 ， 或起始值的 110.00% ： 起始值 ： 唱衰值 ： 110.00 杠杆指数返还说明® 可自动调用杠杆指数返回注释®与到期的国际股票指数篮子挂钩2027 年 12 月 30 日 风险因素 债券备忘录与常规债务证券之间存在重要差异。投资于这些债券涉及重大风险，包括但不限于以下风险。您应该仔细查阅产品补充文件EQUITY LIRN-1第PS-7页开始的“风险因素”部分、招募说明书补充文件第S-2页以及上述招募说明书第8页中对这些债券的风险更为详细的解释。我们还强烈建议您咨询投资、法律、税务、会计及其他方面的专家，以了解有关这些债券的投资事宜。 结构相关风险 ￭如果债券未被自动召回，且根据到期日附近对篮子的表现测量结果，您的投资可能会导致损失；不存在本金保证回报。 ￭您的笔记回报可能低于您持有同等到期日的常规固定或浮动利率债务证券所能获得的收益率。 ￭如果票据被调用 ， 您的投资回报仅限于 Call Premiu