德意志银行美股招股说明书(2024-12-13版)

注册声明编号.333-278331 Rule 424(b)(2) 价格补充编号 E137至 4 月 26 日的招股说明书增刊 ，2024 and招股说明书日期为 2024 年 4 月 26 日 本初步定价补充材料中的信息尚不完整，并可能发生变化。本初步定价补充材料及其附随的招股说明书补充文件和招股说明书均不构成任何地区的要约出售或寻求购买这些票据的要约邀请，在任何不允许此类要约或购买的地区，该要约或购买请求均无效。本文件待完成。日期：2024年12月13日 德意志银行 5.05% 固定利率可赎回高级债务融资票据 2031 年 12 月 31 日到期General · 按半年期后付息，固定年利率支付利息，具体利率见下文。我们可以在我们的唯一酌情权下，在指定的可赎回日期整批赎回这些债券，但不能部分赎回。所有债券款项，包括利息支付和到期时本金的偿还，均取决于发行人的信用状况。· 德意志银行AG无担保、非从属的高级优先债务义务，到期日为2031年12月31日。· 该债券旨在符合发行人最低自有资金和合格负债的要求。· 最低面额为1,000美元（“本金金额“) 和超过其的整数倍 · 票据预计将在 2024 年 12 月 27 日或左右定价 (“交易日期“) ， 预计将于 2024 年 12月 31 日左右定居 (“结算日期“) 。票据仅以记账形式交付将通过存托信托公司 (”DTC”).关键条款 颁发者:德意志银行发行价格:100.00% 利率:5.05%每年，于每个利息支付日（Interest Payment Date）按半年支付一次，采用未调整的30/36 0计息天数惯例。利息每半年支付一次，在每年6月和12月的最后一个工作日支付，日期分别为：从2025年6月30日开始，至到期日或optional赎回日为止。如果任何计划中的利息支付日不是工作日，利息将在第一个随后的工作日支付。尽管如此，此类利息将被视为在计划的利息支付日支付，并且不会对支付的利息金额进行调整。Optional我们有权完全酌情赎回票据 ， 但不能在赎回:在可选赎回日期（即每年6月30日和12月31日），以面值的100%加上任何已累计但未支付的利息 的形式进行部分赎回，需提前不少于5个营业日的通知，并且需获得监管机构的批准。半年度可选赎回，日期分别为每年6月30日和12月31日。从 2026 年 12 月 31 日开始 ， 到 2031 年 6 月 30 日结束。交易日期:在或大约 2024 年 12 月 27 日 结算日期:在或大约 2024 年 12 月 31 日到期日:2031 年 12 月 31 日清单:None尖顶 / ISIN:25161FGT9 / US25161FGT93 投资于票据涉及许多风险.See“风险因素”从 PS 页开始–随附的招股说明书附录第 6 页和随附的招股说明书第 20 页 ， 以及“选定的风险注意事项”从 PS 页开始–5 本定价补充. 通过获取笔记,您将受到任何决议措施的约束 ， 并将被视为不可撤销地同意实施任何决议措施(定义如下)由主管决议机关,其中可能包括所有的写下,或一部分,对票据的任何付款或将票据转换为普通股或其他所有权工具.如 果任何解决措施适用于我们,您可能会损失部分或全部的票据投资.请看“决议措施 ” 从所附招股说明书第 75 页开始 ， 以及 “决议措施和视为协议 ””PS 页–此定价补充 2 了解更多信息。证券交易委员会或任何州证券委员会均未批准或 未批准这些注释，也未对这些定价补充或附随的招股说明书补充文件的准确性和充分性进行评价。任何与此相反的陈述均构成刑事犯罪。折扣和 (1)面向合格的机构投资者以及购买了收费顾问账户中票据的投资者，公开售价将根据当时的市场条件和每次销售时协商确定的价格而有所不同；然而，这些投资者的公开售价不会低于每张票据982.60美元，也不会高于每张票据1,000美元。此类投资者的公开售价反映了在这些销售中放弃的销售让利，详情如下。 (2)德意志银行证券公司 (“DBSI）每张票据将获得最高30.00美元的折扣和佣金，且从该代理折扣中，选定的交易商可以在提交购买票据订单时根据当时的市场条件获得最高30.00美元的销售让利，这些市场条件与票据价值相关。对于向合格机构投资者和基于费用的顾问账户销售票据的交易商，他们可以选择放弃部分或全部销售让利。有关折扣和佣金的详细信息，请参阅本定价补充中的“补充分销计划（利益冲突）”。德意志银行证券有限责任公司（Deutsche Bank Securities Inc.，简称DBSI）DBSI“） ， 此产品的代理商是我们的关联公司。有关更多信息 ， 请参阅本定价补充中的 “补充分配计划 (利益冲突) ” 。这些笔记不是存款或储蓄账户，并且不由联邦存款保险公司或任何其他机构进行保险或担保。.S.或 外国政府机构或机构. 德意志银行证券 2024 年 12 月 决议措施和承付协议 于2014年5月15日，欧洲议会和欧盟理事会通过了一项指令，建立了信贷机构和投资公司恢复与解决的框架（指令2014/59/EU，经修订后的“银行恢复和解决指令"或"BRRD“） ， 这是通过《德国恢复和解决法》在德国法律中实施的 （Sanierung - und Abwicklungsgesetz， 或经修正的 “决议法), 自2015年1月1日起生效。BRRD（银行恢复和处置计划）和《清算法》为国家清算当局提供了一套干预权力，在银行破产或有可能破产且满足某些其他条件的情况下可以采取行动。从2016年1月1日起，适用于重要银行业集团（如德意志银行集团）的清算措施启动权被转移至欧洲单一清算委员会，该委员会依据欧盟条例统一规定了信用机构和其他特定实体的清算规则和程序。 投资公司在单一会决机制（Single Resolution Mechanism）和单一会决基金（Single Resolution Fund，相关法规为 Regulation (EU) No 806/2014，经修订，以下简称“）的框架内SRM 法规 ”)，与欧洲中央银行、欧盟委员会以及国家级别处置当局保持密切合作。根据SRM条例、处置法及其他适用的规定和法规，在我们被认定为“不可持续运营”（具体定义依据当时的法律法规）且需要采取处置措施以使我们能够继续开展受监管的银行业务时，这些债券可能受到相关处置权限部门实施的任何处置措施的影响。 通过收购这些票据，您将受其约束，并被视为不可撤销地同意附带的招募说明书所列明的规定。根据不时适用于我们的相关处置法律法规，这些票据可能受到有权处置机构行使的权力的影响，包括但不限于：(i)对票据上的任何付款进行减记，包括减记为零；(ii) 将票据转换为发行人、集团实体或桥梁银行或其他此类实体的普通股或所有权工具（并发行给此类普通股或所有权工具的持有者，包括受益所有人）；以及/或(iii) 应用其他处置措施，包括但不限于将票据转让给另一实体、修改、更改或变更票据条款和条件，或取消票据。减记和转换的权利通常被称为“转坏工具”，而转坏工具及其他所有处置措施统称为“”分辨率度量“集团实体”是指受决议措施管辖的 CORPORATE GROUP 中包含的实体。“桥梁银行”是指一家新成立的德国银行，在决议程序中，该银行将接收我们部分或全部的股权证券、资产、负债以及重要合同，包括归属于我们分支机构和子公司的相关合同。 此外 ， 通过获取笔记 ， 您 ： · 被视为不可撤销地同意，并且您将同意：（i）受任何决议措施和票据条款和条件的任何修改、变更或变动约束，并认可和接受这些变更，以使决议措施生效；（ii）您不得就任何决议措施提出任何索赔或其他权利；以及（iii）任何决议措施的实施不会构成对票据、经2021年8月3日修订和重述的高级债务融资信托契约（根据2024年4月26日的第一补充高级债务融资信托契约进一步修订和补充，以下简称“）的违约或违约事件。义齿) ， 或为修订后的 1939 年信托契约法案的目的 ，但仅限于最大限度地允许的 (信托契约法案”); · 全面豁免信托契约法和适用法律允许的最大范围内的所有针对受托人和付款代理、发行代理人和登记代理（统称为“契约代理) 一致同意不向信托人或担保代理机构提起诉讼，并同意信托人和担保代理机构不对信托人或任何担保代理机构根据主管决议机关对债券实施决议措施而采取（或不采取）的任何行动承担责任； · 将被视为：（i）同意由有权的化解机构在其决定行使对该债券的相关权力时无需事先通知即实施任何决议措施；（ii）授权、指示并要求DTCC及其任何直接参与者 通过直接面向消费者（DTC）或其他中介，在必要时采取任何必要行动来实施对这些票据的任何决议措施，无需进一步的您的行动或信托人或信托代理人的指示；并且（三）确认并接受此处及附带 Prospectus 中“决议措施”部分所述的决议措施条款是对此处和其中所述事项的详尽规定，并排除了您与发行人之间与票据条款和条件相关的任何其他协议、安排或理解。 这只是一个总结,有关更多信息 ， 请参阅随附的日期为 2024 年 4 月 26 日的招股说明书,包括从招股说明书第 20 页开始的风险因素. PS-3 SUMMARY 你应该将这份定价补充文件与我们于2024年4月26日发布的Senior Debt Funding Notes系列E（这些债券属于该系列）相关的定价补充文件以及同一天发布的 Prospectus 一起阅读。你可以通过证券交易委员会（SEC）的网站访问这些文件（“SEC“） at. www. sec. gov 如下(或者 ， 如果该地址已更改 ， 请通过查看我们在 SEC 网站上相关日期的文件) ： ·日期为 2024 年 4 月 26 日的招股说明书补充 ：https: / / www. sec. gov / Archives / edgar / data / 1159508 / 000095010324005864 / crt_ dp210218 - 424b2. pdf · 招股说明书日期为 2024 年 4 月 26 日 ：https: / / www. sec. gov / Archives / edgar / data / 1159508 / 000119312524118649 / d776815d424b21. p df 我们在 SEC 网站上的 Central Index Key 或 CIK 是 0001159508 。正如本定价补充中所使用的 ， “we,” “us” or “our“是指德意志银行 ， 包括根据情况需要通过其分支机构之一行事。 这份定价补充文件，连同上述列出的文件，包含了这些债券的条款，并取代所有先前或同时的口头声明以及任何其他书面材料，包括初步或示意性的价格条款、信函、交易思路、实施结构、样本结构、宣传册或其他教育材料。您应在决定投资这些债券之前仔细考虑其中所列的各项事宜以及附随的《招股说明书补充文件》和《招股说明书》中的“风险因素”。我们强烈建议您在做出投资决策前咨询您的投资顾问、法律顾问、税务顾问、会计师以及其他相关顾问。 在做出投资决策时，您应仅依赖于本定价补充文件中与您的投资及相关附录 Prospectus Supplement 和Prospectus 中所包含或援引的信息有关的内容。这些信息与本定价补充文件中提供的债券以及德意志银行 AG 提供的债券有关。我们未授权任何人员向您提供其他额外或不同的信息。本定价补充文件及相关 Prospectus Supplement 和 Prospectus 中的信息仅分别为每份文件的日期准确。 您应该知道 ， 金融业监管局的规定(“FINRA）并且某些司法辖区的法律法规（包括要求经纪人确保投资适合其客户的相关规定和法律）可能限制这些票据的可用性。本定价补充文件以及附带的招股说明书补充文件和招股说明书均不构成... 在任何情况下，如果此类要约或邀请购买