每日晨报

今日要闻 市场回顾 港股：港股回吐逾1%收市，结束两连升。恒生指数一度跌近300点，收市报19366点，跌236点，跌幅1.2%。成交额逾1082亿元，比昨日跌22%。科技指数跌逾1.5%，收报4307点。ATMXJ跌逾0.3%至2%以上，美团表现较差。内需股沽压较大，华润啤酒、康师傅跌逾4%，是表现最差两只蓝筹股。 A股：内地股市3大指数低收0.4%至近1.8%。游戏、黄金、汽车整车等概念股下跌，零售股、深圳国企改革、海南自贸区等概念股上升。上证指数反复向下，跌穿3300点收市，收报3295点，跌14点，跌幅0.43%。深证成份指数报10432点，跌133点，跌幅1.26%。创业板指数报2169点，跌38点，跌幅1.76%。 美股：美国感恩节假期，股市周四将休市一日，而黑色星期五则会缩短的交易时间，于美东时间下午1点休市，债市会交易到下午2点。 欧洲：欧洲股市上升，受科技股带动，投资者关注通胀报告，以寻找未来减息线索。英国富时100指数收报8281点，升6点，升幅约0.1%。法国CAC指数收报7179点，升36点，升幅0.51%。德国DAX指数收报19425点，升163点，升幅0.85%。 来源：彭博、越秀证券研究部 德国11月通胀率按年初值为2.2%，高于之前的2%。预测值为2.3%。 德国11月通胀率按年初值为2.2%，高于之前的2%。预测值为2.3%。 欧元区10月M3货币供应按年升幅加快至3.4%符预期 欧洲央行公布，欧元区10月M3货币供应按年升幅，由9月份3.2%加快至3.4%，符合市场预期。 欧元区11月消费信心指数终值负13.7与初值相同 欧盟统计局公布，欧元区11月消费信心指数终值为负13.7，与初值相同，10月为负12.5。 工信部：首十月电信业务收入累计完成近1.5万亿人币按年增2.6% 工信部公布最新数据显示，2024年首十个月通信业整体运行平稳，电信业务收入实现正增长，新兴业务持续发挥拉动作用。 期内，电信业务收入累计完成1.45万亿元人民币，按年增长2.6%。新兴业务收入增长迅速，占电信业务收入近四分之一，成为推动行业增长的重要力量。电信业务总量按年增长10.4%，其中基础电信企业互联网宽带收入占比15.7%，移动数据流量收入占比近四成。 中欧电动汽车反补贴案进展国家商务部：磋商仍在进行中 针对中欧电动汽车反补贴案进展，据《央视》旗下「日月谭天」引述国家商务部新闻发言人何亚东响应称，中欧技术团队围绕着价格承诺解决方案开展了密集磋商，经过艰苦努力，取得一定进展，目前磋商仍在进行中。 香港据报拟向对冲基金等在加密货币的收益豁免征税 英国《金融时报》引述一份20页提案报道，香港计划对私募股权基金、对冲基金和超级富豪的投资工具，在加密货币、私人信贷投资和其他资产的收益豁免征税，当局正对计划进行为期6周咨询。 提案指，税收是资产管理公司决定其运营所在地的关键考虑之一。特区政府希望将免税投资范围扩大至包括私募信贷、海外房地产和碳信用等领域。 传恒大要求在职及前员工退还理财佣金及高管工资奖金 内地《财新》引述消息指，近日，中国恒大(03333)部分在职及离职人员陆续收到通知，公司要求相关人员在11月30日前退还理财佣金、高管工资奖金。 此轮退缴主要针对恒大财富旗下理财产品过往的佣金收入或推荐提成；以及在2017年至2021年期间任职的恒大集团及各地区公司领导班子，包括各项目公司负责人，都要退还15%的工资奖金。 恒大在退缴通知中注明了具体收款银行户名及账号，据了解该账号为公安机关开设的专项账户。报道引述一名恒大离职员工指，集团出事3年多来，保交付工作基本已进入尾声，手头资金几近枯竭，集团此时发出退缴通知，大概是希望以此弥补部分恒大财富的兑付缺口。 国家医保局：协议期内谈判药品累计为患者减负逾8,800亿人币 国家医保局今早在新闻发布会上公布新版药品目录。国家医保局有关负责人在会上表示，自成立以来，新药进入目录的速度不断加快，参保群众能够及时享受医药创新带来的成果。截至今年10月底，协议期内谈判药品累计受益8.3亿人次，累计为患者减负超过8,800亿元人民币。随着更多新药进入目录，患者受益水平将稳步提升，将有效提振医药行业加大研发创新的信心，有利于更好促进经济社会发展。 惠誉:因不良债务交换将万达商管、万达香港列负面观察名单 评级机构惠誉表示，已将大连万达商业管理集团股份有限公司(万达商管)和万达商业地产(香港)有限公司（万达香港）「CC」的长期外币发行人违约评级列入负面观察名单。 惠誉同时将万达香港担保、万达商管子公司所发行美元债券的「CC」评级列入负面观察名单。该债券的回收率评级为「RR4」。 上述评级行动是基于，万达商管宣布，正在就2025年1月20日到期的4亿美元债券条款的拟议修订征求债券持有人的同意，并寻求豁免潜在违约事件。 惠誉认为，对债券条款的拟议修订符合惠誉《企业评级标准》列载的不良债务交换定义。 港股市场表现（上个交易日） 主要板块表现及沽空情况（上个交易日） 来源：彭博、越秀证券研究部 来源：彭博、越秀证券研究部 主要股指走势图（截至上个交易日） 来源：彭博、越秀证券研究部 来源：彭博、越秀证券研究部 港股IPO信息（截至上个交易日） 一周主要经济资料 评级标准 公司评级定义： 以报告发布当日之后的12个月内公司股价的涨跌幅相对同期的恒生指数的涨跌幅为基准。 买入：预期公司股价的涨跌幅相对同期的恒生指数的涨跌幅达15%以上增持：预期公司股价的涨跌幅相对同期的恒生指数的涨跌幅介于5%和15%之间持有：预期公司股价的涨跌幅相对同期的恒生指数的涨跌幅介于-10%和5%之间卖出：预期公司股价的涨跌幅相对同期的恒生指数的涨跌幅达-10%以上 行业投资评级 以报告发布当日之后的12个月内行业指数的涨跌幅相对同期恒生指数的涨跌幅为基准。 正面：预期行业指数表现将优于恒生指数10%或以上中性：预期行业指数表现相对恒生指数之变动幅度介于-10%和10%之间负面：预期行业指数表现将逊于恒生指数-10%或以上 利益披露事项 分析员声明： （1）发表于本报告之观点准确地反映有关于分析员个人对所提及的证券及其发行人之观点; （2）分析员的薪酬在过往、现在和将来与发表在报告上的观点并无直接或间接关系。分析员本人及其有联系者（按照香港证监会《证券及期货事务监察委员会持牌人或注册人操守准则》的相关定义）确认以下声明： （1）没有在发表本研究报告前30日内交易或买卖本报告中提及的任何证券;（2）没有在发表本研究报告后3个营业日内交易或买卖本报告中提及的任何证券;（3）没有在所分析或评论的有关公司内担任高级人员;（4）并没有持有有关证券的任何权益。 一般披露事项 越秀证券及其关联机构并非本报告所分析之公司证券之市场庄家;越秀证券与报告中提到公司在最近的12个月内没有任何投资银行业务关系;越秀证券及其编制该报告之分析师与上述公司没有任何利益关系。 免责声明 免责条款： 本报告仅作一般综合资料之用，旨在越秀证券有限公司（“越秀证券”）及其关联机构之客户作一般阅览及数据参考，并未考虑接获本报告之任何人士之特定投资目标、投资产品偏好、风险承受能力、财务状况及特别需求。投资者若基于此报告做出投资前，必须咨询独立专业顾问的意见。任何因使用或参考本报告提及内容或信息做出投资决策的人士，需自行承担风险。越秀证券毋须承担因使用本报告所载数据而可能直接或间接引致之任何责任或损失。 本报告所载信息及数据基于已公开的数据，仅作参考用途，越秀证券力求但不保证相关信息及数据的可靠性、准确性和完整性。本报告中所提及之信息或所表达之观点，在任何司法管辖权下的地方均不可被作为或被视作证券出售邀约或证券买卖之邀请，也不构成对有关证券或相关金融工具的建议、询价及推荐等。 本报告仅反映相关研究人员的观点、见解及分析方法，并不代表越秀证券及/或其关联机构的立场。报告所载观点、推荐或建议，仅反映研究人员于发出本报告当日之判断，也可在无提前通知的情况下随时更改。越秀证券无责任提供任何更新之提示。 越秀证券可发出其他与本报告所载信息不一致或有不同结论的报告。越秀证券的销售人员、交易员及其他专业人士可能会向我们的客户及我们的自营交易部提供与本研究报告中观点不一致或截然相反的口头或书面市场评论或交易策略。越秀证券的自营交易部和投资业务部可能会作出与本报告的建议或表达的意见不一致的投资决策。 本报告由越秀证券制作，版权仅为越秀证券所有。任何机构或个人未经越秀证券事先书面同意的情况下，均不得（i）以任何方式制作、拷贝、复制、翻版、转发等任何形式的复印件或复制品，及/或（ii）直接或间接再次分发或转交予其他非授权人士，越秀证券将保留一切相关权力。