原油：大幅回吐地缘油价，暂时观望

原油：大幅回吐地缘油价，暂时观望 黄柳楠投资咨询从业资格号：Z0015892huangliunan021151@gtjas.com 【国际原油】 WTI11月原油期货收跌1.73美元/桶，跌幅2.29%，报73.83美元/桶；布伦特12月原油期货收跌1.58美元/桶，跌幅2.00%，报77.46美元/桶。 1、据外媒报道，石油输出国组织（OPEC）周一下调2024年全球石油需求增长预测，反映了今年迄今收到的数据，并下调了对明年的预测，这是该组织连续第三个月下调预测。周一，OPEC在月度报告中称，全球2024年石油需求将增长193万桶/日，低于上月预测的203万桶/日。在8月以前，OPEC一直维持在2023年7月时做出的对2024年需求的首次预测不变。下调的主要原因是中国对石油需求的减少，OPEC将2024年中国石油需求增长预测从65万桶/日下调至58万桶/日。对于明年，OPEC将2025年全球石油需求增长预测从174万桶/日下调至164万桶/日。 2、金十数据10月14日讯，石油期货本周开盘走低，因对需求的担忧超过了围绕以色列对伊朗导弹袭击的预期反应的风险溢价。欧佩克将今年和明年的石油需求增长预期分别下调了10万桶/日， 至193万桶/日和164万桶/日。斯巴达资本分析师彼得•卡迪罗在一份报告中表示，需求下降令人担忧，预示着未来油价将下跌。WTI原油现跌2%，布伦特原油跌1.8%。 3、金十数据10月14日讯，欧佩克连续第三个月下调今明两年的石油需求增长预期，该组织姗姗来迟地认识到全球燃料需求放缓。欧佩克在其月度报告中表示，到2024年，全球石油消费量将增加190万桶/日，增幅约为2%，比此前的预测减少10.6万桶/日。其表示，这一修正主要是由于收到的实际数据，以及对某些地区的预期略有降低。随着连续三次下调，欧佩克开始从今年以来一直保持的强烈看涨预期中退缩。即使在减产之后，它的需求预估仍然是一个异常值（高于华尔街银行和贸易公司），处于沙特阿美预期范围的顶部。这大约是国际能源署预测的两倍。 4、金十期货10月14日讯，10月来看，第三批配额的下放并没有有效缓解当前低硫燃料油出口配额紧张的局面，10月各集团仍将面临配额不足的情况，低硫燃料油产量将继续下滑，预计10月低硫船燃产量在70-80万吨。国产低硫资源供应紧缺，10月仍有部分进口低硫资源到货以补充需求缺口。高硫资源和MGO资源则维持常规进口量，预计10月进口资源到货量维持在45-55万吨。整体来看，10月保税船用燃料油整体供应将继续收紧。 5、金十数据10月14日讯，随着布伦特原油期货跌破每桶78美元，俄罗斯股市延续了自上周五以来的低迷，而外部股市则发出了积极的信号。国际文传电讯社经济分析中心的专家表示，俄罗斯MOEX指数已跌破2730点，俄罗斯天然气工业股份公司的股票在今年上半年停止分红后领跌。 6、金十数据10月14日讯，从国际看，外需回暖为我国出口创造有利条件。前三季度，我国对欧 美日等传统市场出口增长4.2%，对东盟、拉美等新兴市场出口分别增长12.3%、13.7%。从国内看，今年以来，我国工业生产稳定增长，消费市场延续平稳增长态势。前三季度，我国大宗商品进口量增加5%。其中，原油、天然气和煤炭等能源产品9.01亿吨，增加4.8%；铁、铝等金属矿砂11.38亿吨，增加4.9%。同期，集成电路、汽车零配件进口值分别增长13.5%、4.6%。消费品进口超过1.3万亿元。 7、金十数据10月14日讯，Ethenea投资组合经理沃尔克•施密特在一份报告中说，欧洲央行抗击通胀的努力看起来不错，但通胀风险并未消失。在本轮抗通胀周期中处于领先地位的美国，通胀率在2023年夏季已经大幅下降至3%，但仍处于高位。随后用了一年多的时间才进一步跌破这个暂时的低点。9月份，欧元区的总体通胀率低于欧洲央行2%的目标。与市场一致，预计欧洲央行周四会议将降息25个基点。 8、金十数据10月14日讯，当地时间10月14日，黎巴嫩公共卫生部宣布，13日以军对黎巴嫩的袭击造成3人死亡、84人受伤。自2023年10月8日起，黎以冲突已致黎巴嫩2309人死亡、10782人受伤。 9、金十数据10月14日讯，斯塔默今日于伦敦举行的国际投资峰会上接受采访时表示，有关英国政府正在考虑将资本利得税提高至39%的猜测是“离谱的”。这似乎是为了在10月30日的预算之前安抚企业和投资者。通常首相不会对财政大臣正在考虑的措施发表评论。他说：“这是一个偏离目标的领域。”资本利得税税率目前在10%-28%之间，低于所得税的税率范围。投资者警告称，过高的税率会损害创业精神。斯塔默正试图重塑其政府的立场。斯塔默说，他将坚持工党的宣言承诺，不提高工人的国民保险，为提高企业对工资税的贡献留下可能性。当被问及是否考虑提高企业工资税时，他说：“恐怕要等到预算公布后才能知道细节。” 10、金十数据10月14日讯，当地时间10月14日，斯里兰卡外交部长维吉塔·赫拉特在外交部与驻科伦坡外交使团见面时发表讲话称，“斯里兰卡已决定申请加入金砖国家和新开发银行，我已经致函金砖国家成员国的同行，寻求支持。我们认为金砖国家是通过在《联合国宪章》框架内加强包容的多边主义，实现互利合作、和平与发展愿望的有效伙伴关系。” 11、金十数据10月14日讯，据海关统计，前三季度，我国进出口32.33万亿元人民币，同比增长5.3%。其中，出口18.62万亿元，增长6.2%；进口13.71万亿元，增长4.1%。9月当月，出口2.17万亿元，增长1.6%，增速有所放缓。东方金诚首席宏观分析师王青表示，9月出口增速放缓最主要的原因是9月外需出现了放缓态势。展望未来，考虑到去年同期基数开始走低，再加上部分天气因素短期影响褪去，10月出口同比增速可能会反弹，四季度出口还会保持正增长。 12、金十数据10月14日讯，美元延续上周的涨势，因市场预期美联储将维持渐进的降息步伐，这普遍支撑了美元。洲际交易所DXY美元指数上涨0.3%，抹去了大约两个月的跌幅。华尔街日报美元指数上涨0.4%，也回到了8月份的水平。美元兑日元上涨0.5%，兑欧元上涨0.3%。本周公布的指标不太可能改变美联储下月降息25个基点的前景。 13、金十数据10月14日讯，印度9月份的通胀增长速度快于预期，这证明央行在降息呼声高涨之际保持谨慎是合理的。数据显示，印度9月份CPI同比上涨5.49%，为9个月来的最高涨幅。相比之下，8月份为3.65%。印度央行上周将基准利率维持在6.5%不变，其预计9月份通胀将加速，这主要是由于统计原因。它还放松了政策立场，为未来几个月降息打开了大门。然而，印度央行行长一再表示，他希望在考虑宽松政策之前，将通胀长期降至4%的目标水平。有迹象表明，由于降雨量高于正常水平，未来几个月通胀可能会有所缓和。印度迎来了4年来最好的季风季节，为水稻等农作物的大丰收奠定了基础，并提振了农村地区的经济前景。 金十数据10月14日讯，美国银行9月份的信贷投资者调查显示，信贷投资者对地缘政治 风险的担忧达到了过去10年来的最高水平。连续第三次调查结果显示，地缘政治仍是（最）令人担忧的问题。9月份，32%的信贷投资者将地缘政治列为他们最大的担忧，高于8月份的24%。全球经济衰退是第二大担忧，16%的投资者将其列为第二大担忧，高于8月份的11%。调查显示，另有16%的投资者将央行政策失误列为他们最大的担忧，低于8月份的20%。 15、金十数据10月14日讯，DHF Capital首席执行官兼资产经理库伊曼在一份报告中表示，由于投资者预计欧洲央行将进一步降息，包括在本周的会议上，欧元兑美元汇率下跌，欧元区债券收益率下降。欧元区的通胀率目前控制在2%的目标以下，再加上德国经济低迷，这加强了人们对进一步货币刺激的预期。法国政治的不确定性和不断恶化的公共财政状况也给欧元带来了压力。相反，由于美国相对较高的通货膨胀率和富有弹性的劳动力市场，美元仍保持强势。 16、金十数据10月14日讯，高盛策略师表示，在本月底英国工党政府的首个预算出炉后，苦苦挣扎的英国政府债券预计将出现反弹。英国国债在过去一个月下跌了3.4%，超过了欧洲债券0.8%的跌幅和美债2.1%的跌幅，原因是市场担心政府将增加债券供应，并改变决定借贷规模的规定。但一旦英国财政大臣里夫斯公布2024年秋季财政预算案后，这种情况将发生改变。高盛策略师预计，新的预算方案将“对金边债券相当友好”。包括George Cole在内的策略师建议押注2年期和30年期英国国债，称英国央行进一步降息的前景将进一步提振市场。虽然高盛策略师们以英国央行“鸽派转向”为由，看好对货币政策变化最为敏感的2年期英国国债，但他们建议避开10年期英国国债，因为这部分国债可能会受到政府进一步举债的影响。 17、金十数据10月14日讯，荷兰银行分析师在一份报告中表示，由于发行方和投资者在欧洲央行周四做出利率决定之前保持谨慎，预计本周欧元计价银行债券的供应量将不大。此外，许多银行已进入财报发布前的缄默期，这进一步限制了债券供应。 18、金十数据10月14日讯，欧盟外长会议通过决议决定对伊朗实施制裁，理由是“伊朗向俄罗斯提供弹道导弹用于攻击乌克兰”。伊朗外长阿拉格齐此前在社交媒体上发文说，伊朗和俄罗斯之间的军事合作并不是新鲜事，其历史可以追溯到乌克兰危机之前。但他同时强调，伊朗没有向俄罗斯提供弹道导弹。 19、金十数据10月14日讯，央行公布2024年前三季度金融统计数据报告。9月末，本外币存款余额306.83万亿元，同比增长7.1%。月末人民币存款余额300.88万亿元，同比增长7.1%。前三季度人民币存款增加16.62万亿元。其中，住户存款增加11.85万亿元，非金融企业存款减少2.11万亿元，财政性存款增加7248亿元，非银行业金融机构存款增加4.5万亿元。9月末，外币存款余额8491亿美元，同比增长9%。前三季度外币存款增加512亿美元。 20、金十数据10月14日讯，央行公布，2024年前三季度社会融资规模增量统计数据报告。初步统计，2024年前三季度社会融资规模增量累计为25.66万亿元，比上年同期少3.68万亿元。其中，对实体经济发放的人民币贷款增加15.39万亿元，同比少增4.13万亿元；对实体经济发放的外币贷款折合人民币减少2063亿元，同比多减698亿元；委托贷款减少155亿元，同比多减1212亿元；信托贷款增加3562亿元，同比多增2923亿元；未贴现的银行承兑汇票减少1476亿元，同比多减3893亿元；企业债券净融资1.59万亿元，同比少545亿元；政府债券净融资7.18万亿元，同比多1.22万亿元；非金融企业境内股票融资1705亿元，同比少5039亿元。 21、金十数据10月14日讯，德国经济部月度报告表示，德国经济在第三季度继续疲软。有分析师表示，鉴于我们从PMI数据中看到的和一些没有看到的情况，这并不令人意外。作为欧洲最大的经济体，德国一直在艰难挣扎，这引发了欧洲央行的担忧。特别是，制造业继续受到经济衰退的影响，目前还看不到光明的前景。从对欧洲央行的定价来看，交易商认为本周降息25个基点的可能性约为99%。 上述资讯来源：金十数据 【趋势强度】 原油趋势强度：0 注：趋势强度取值范围为【-2,2】区间整数。强弱程度分类如下：弱、偏弱、中性、偏强、强，-2表示最看空，2表示最看多。 国泰君安期货有限公司（以下简称“本公司”）具有中国证监会核准的期货投资咨询业务资格（证监许可[2011]1449号）。 本报告的观点和信息仅供本公司的专业投资者参考，无意针对或打算违反任何地区、国家、城市或其它法律管辖区域内的法律法规。本报告难以设置访问权限，若给您造成不便，敬请谅解。若您并非国泰君安期货客户中的专业投资者，请勿阅读、订阅或接收任何相关信息。本报告不构成具体业务的推介，亦不应被视为任何投资、法律、会计或税务建议，且本公司不会因接收人收到本报告而视其为本公司的当然客户。请您根据自身的风险承受能力自行作出