202408锂电产业链月报：2024年8月我国新能源汽车销量109.2万辆，同比+29.6%

新能源动力系统 202408锂电产业链月报 领先大市-A(维持) 2024年8月我国新能源汽车销量109.2万辆，同比+29.6% 2024年9月25日 行业研究/行业月度报告 投资要点： 新能源车：8月，我国新能源汽车销量109.2万辆，同比+29.6%。根据中汽协，2024年8月，新能源汽车产销分别完成109.2万辆和110万辆，同比分别+29.6%和+30%，市场占有率达到44.8%。分动力来源来看，插电式混合动力汽车8月产销同比大幅增长。根据中汽协数据，8月纯电动汽车产量为64.6万辆，同比+9.7%，销量64.6万辆，同比+8.3%。8月插电式混动汽车产量为44.5万辆，同比+75.6%，销量45.3万辆，同比+81.6%。 资料来源：最闻 动 力 电 池 ：8月 我 国 电 池 产 量101.3GWh， 同 比+36.8%， 装 车量47.2GWh，同比+35.3%。根据中国汽车动力电池产业创新联盟，产量方面，8月，我国动力和其他电池合计产量为101.3GWh，环比+10.4%，同比+36.8%。1-8月，我国动力和其他电池累计产量为623.1GWh，累计同比+36.3%。装车量方面，8月，我国动力电池装车量47.2GWh，环比+13.5%，同比+35.3%。分企业来看，8月国内动力电池企业装车量前五名为宁德时代、比亚迪、中创新航、国轩高科和欣旺达，装车量分别为21.0GWh（占比44.5%）、11.8GWh（占比25.0%）、3.5GWh（占比7.3%）、2.2GWh（占比4.6%）、1.6GWh（占比3.4%）。8月，我国其他电池销量为24.4GWh，环比+1.1%，同比+126.4%。8月，我国其他电池出口量为5.6GWh，同比+218.9%。 相关报告： 【山证新能源动力系统】6月国内电池产量 同 比+28.7%， 环 比+2.2%-行 业 周 报（20240707-20240714）2024.7.15 原材料：8月碳酸锂价格下跌，9月价格将在6.5-7.8万元/吨波动。根据百川盈孚，8月碳酸锂供应过剩局面依旧，但过剩压力有所缓解，预计9月价格将在6.5-7.8万元/吨波动。8月三元材料市场回暖，供应量小幅上行，预计9月三元材料仍有下滑空间。8月磷酸铁锂原料价格走弱，铁锂后续或将继续跟随锂价走跌。8月负极材料价格维持低价稳定，9月价格或小幅下降。8月隔膜价格小幅下跌，市场供需宽松。8月六氟磷酸锂厂家出货压力增加。 【山证新能源动力系统】宁德时代正式推出商用动力电池品牌“天行”-锂电行业周报（20240631-20240707）2024.7.8 分析师： 肖索执业登记编码：S0760522030006邮箱：xiaosuo@sxzq.com 重点推荐：宁德时代；建议关注：恩捷股份、华友钴业、当升科技、湖南裕能、天赐材料、翔丰华、天奈科技、湘潭电化、三祥新材、瑞泰新材、科陆电子等。 风险提示：下游需求不及预期风险；原材料价格波动风险；国内外政策风险。 杜羽枢执业登记编码：S0760523110002邮箱：duyushu@sxzq.com1 目录 1.新能源车：8月，我国新能源汽车销量109.2万辆，同比+29.6%............................................................................42.电池：8月我国电池产量101.3GWh，同比+36.8%，装车量47.2GWh，同比+35.3%.........................................53.原材料：8月碳酸锂下跌，预计9月价格在6.5-7.8万元间震荡.............................................................................114.投资建议.........................................................................................................................................................................145.风险提示.........................................................................................................................................................................14 图表目录 图1：中国新能源汽车当月销量及同比（万辆、%）...................................................................................................4图2：中国新能源汽车累计销量及同比（万辆、%）...................................................................................................4图3：分动力新能源汽车当月销量占比（%）...............................................................................................................5图4：分动力新能源汽车累计销量（万辆）...................................................................................................................5图5：中国电池当月产量（GWh、%）..........................................................................................................................5图6：中国电池累计产量（GWh、%）..........................................................................................................................5图7：动力电池分种类当月产量（GWh）......................................................................................................................6图8：动力电池分种类当月产量占比（%）...................................................................................................................6图9：中国动力电池装车量（当月）（GWh、%）......................................................................................................7图10：中国动力电池装车量（累计）（GWh、%）....................................................................................................7图11：动力电池分种类当月装车量（GWh）................................................................................................................7图12：动力电池分种类当月装车量占比（%）.............................................................................................................7图13：动力电池分企业装车量（GWh）........................................................................................................................8图14：2024年8月动力电池企业装车量占比（%）....................................................................................................8 图15：其他电池当月销量及同比（GWh、%）............................................................................................................9图16：其他电池当月销量占所有电池比重（%）.........................................................................................................9图17：动力和其他电池出口量及同比（GWh、%）..................................................................................................10图18：其他电池当月出口量及同比（GWh、%）......................................................................................................10图19：其他电池当月出口量占所有电池比重（%）...................................................................................................10图20：碳酸锂价格和利润（元/吨）..............................................................................................................................11图21：氢氧化锂价格（万元/吨）..................................................................................................................................11图22：三元材料523价格和利润（元/吨）..................................................................................................................11图23：三元材料开工率（%）................................................................