晨报

所有分析与结论仅供参考，请投资者务必谨慎选择！ 1 中原期货晨报 中原官网 www.zyfutures.com 客服电话 4006-967-218 2016年12月13日 宏观要闻 1、央行盛松成：维稳人民币汇率预期、打破单边贬值趋势是当务之急；此外，经济刚刚企稳，又临近年末流动性紧张的关头，目前中国不必也不太可能加息。 2、中国外交部：中国对特朗普的“一个中国”评论深表担忧，中国敦促美国新政府理解中国台湾问题的敏感性；一个中国政策是中美关系的基石，如果损害一个中国政策，就没有稳健的中美双边关系。希望美方遵守中美三个联合公报。 3、国务院印发《湿地保护修复制度方案》，要求发挥政府投资的主导作用，形成政府投资、社会融资、个人投入等多渠道投入机制。通过财政贴息等方式引导金融资本加大支持力度，探索建立湿地生态效益补偿制度，率先在国家级湿地自然保护区和国家重要湿地开展补偿试点。 4、国家信息中心：建议2017年经济增长预期目标为6.5%左右，但实际运行中力争超过6.5%则仍然是一个较大概率事件；城镇新增就业1000万人以上；预计2017年CPI将上涨1.8%左右，PPI将上涨1.0%左右。 5、新华社：面对个别保险公司激进投资引发风险，监管部门纠偏激进投资着眼于严守风险底线，促进其与资本市场良性互动；更多关于保险资金运用的监管措施将陆续出台。 6、穆迪：美联储本周料将加息25个基点；预计美国经济2016-18年GDP增速料分别为1.6%、2.2%和2.1%；仍然认为，美国经济将继续保持健康的增长势头，预计FOMC将在2017年加息2-3次。 隔夜资本市场 文华商品指数 159.17 数据来源：文华财经 主要股指 上证综指 3152.97 ↓2.47% 沪深300 3409.18 ↓2.42% 道琼斯工业指数 19796.43 ↑0.20% 纳斯达克指数 5412.54 ↓0.59% 标普500 2256.96 ↓0.11% 富时100指数 6890.42 ↓0.92% 恒生指数 22433.02 ↓1.44% 全球汇率 美元指数 100.9709 ↓0.59% 欧元/美元 1.0635 ↑0.71% 澳元/美元 0.7494 ↑0.63% 美元/离岸人民币 6.9241 ↓0.04% 主要商品 NYMEX 原油 51.48 0 ICE 布油 54.36 0 LME 铜 5830.00 0 COMEX 金 1161.40 0 CBOT 大豆 1037.50 0 数据来源：Wind 中原期货 所有分析与结论仅供参考，请投资者务必谨慎选择！ 2 主力合约日内振幅（以开盘价计） 期货市场资金概览 期货市场资金流入/流出情况 分行业资金流入/流出 分品种资金流入/流出前五名 数据来源：Wind 中原期货 -5.0%-3.0%-1.0%1.0%3.0%5.0%-5.0%-3.0%-1.0%1.0%3.0%5.0%沪深300 上证50 中证500 5债 10债 黄金 白银 铜 铝 锌 铅 镍 锡 螺纹钢 热轧卷板 焦炭 焦煤 铁矿石 动力煤 玻璃 石油沥青 天然橡胶 塑料(L) PVC PP PTA 甲醇 玉米淀粉 鸡蛋 白糖 棉花 豆粕 豆油 黄大豆1号 棕榈油 菜油 菜粕 玉米 强麦 金融 22% 贵金属 9% 工业品 46% 农产品 23% -5.62 7.78 1.60 4.90 8.66 -8.00-6.00-4.00-2.000.002.004.006.008.0010.00金融 贵金属 工业品 农产品 合计 亿元 -5.97 0.34 7.78 -0.03 5.17 2.47 0.20 -3.52 2.99 0.85 -3.62 4.18 -20.0020.00股指 国债 贵金属 有色金属 钢铁 建材 煤炭 化工 谷物 油脂 饲料 软商品 亿元 4.91 2.95 2.88 2.51 2.47 0.001.002.003.004.005.006.00白银 矿石 黄金 棉花 螺纹 亿元 -3.50 -3.17 -2.87 -2.81 -1.64 -4.00-3.00-2.00-1.000.00豆粕 沪深300 PP中证500 铝 亿元 所有分析与结论仅供参考，请投资者务必谨慎选择！ 3 商品期货注册仓单 品种 单位(每张) 仓单(张) 日变动 周变动 月变动 黄金 1000克 1383 0 ↑510 ↑510 白银 15千克 1889501 ↑2296 ↑14808 ↑150461 铜 5吨 41586 ↑2308 ↑3706 ↑20267 铝 5吨 15362 ↑7605 ↑7806 ↑13286 锌 5吨 94212 ↓5 ↑1296 ↑3927 铅 5吨 12219 ↓25 ↓628 ↓7320 镍 1吨 96196 ↓229 ↓1274 ↓4547 锡 1吨 1255 ↓92 ↓176 ↓406 螺纹钢 10吨 10130 ↑3631 ↑9233 ↓8425 热轧卷板 10吨 12961 0 0 ↓310 焦炭 100吨 10 0 ↑10 ↑10 焦煤 60吨 0 0 0 0 铁矿石 100吨 0 0 0 0 动力煤 100吨 0 0 0 0 玻璃 20吨 1525 ↑160 ↑650 ↑1525 石油沥青 10吨 316120 ↓3660 ↑42610 ↑96300 天然橡胶 10吨 199710 ↑2570 ↑10160 ↓98200 塑料(L) 5吨 8449 0 0 ↑658 PVC 5吨 0 0 0 ↓1626 PP 5吨 10256 0 0 ↑60 PTA 5吨 150134 ↑2031 ↑10065 ↑28671 甲醇 10吨 0 0 0 ↓1046 玉米淀粉 10吨 0 0 0 ↓200 鸡蛋 5吨 0 0 0 0 白糖 10吨 4500 ↑1690 ↑1690 ↓20931 棉花 5吨 848 ↑43 ↑167 ↑192 豆粕 10吨 5001 0 ↑5001 ↓1963 豆油 10吨 23101 0 ↓1443 ↓2727 黄大豆1号 10吨 20135 0 ↓1749 ↓1067 棕榈油 10吨 2000 0 ↑500 ↑1500 菜油 10吨 8241 ↓20 ↓20 ↓2230 菜粕 10吨 900 0 0 ↑900 玉米 10吨 0 0 0 0 强麦 20吨 0 0 0 0 数据来源：Wind 中原期货 所有分析与结论仅供参考，请投资者务必谨慎选择！ 4 重点品种交易策略 操作建议 股指 黑色星期一再度降临，两市集体暴跌。两市多空力量周一差距极为明显，多头几乎全天都未作出有效抵抗，沪指盘中跌超2.50%创半年来最大单日跌幅，创业板跌超5%，正式跌破2000点关口，也创半年多新低，市场仅100股左右个股上涨，其余个股大面积杀跌，近200股跌停，1500股跌超5%，可谓一地鸡毛。观点，沪指跌破3180关键支撑，后市下探3130-3090支撑概率较大。操作上，期指暂时回避风险离场观望。现货上仍关注以价值股为底仓，把握回调后国企改革和成长股的机会。 农产品 美豆近期走势较为震荡。国内粕类周一高开高走，重新站稳重要位置，粕类周一上午介入多单继续持有，防守2400和2900。油脂期价近期高位整理，豆油可以在7200附近少量多单尝试，防守7146，下一步重点关注近期高位震荡区间上边沿的突破。棉花围绕16000震荡，保持观望。白糖在7000上方形成区间震荡，暂时短线交易。黄豆期价回至十天线遇到支撑，可以少量多单尝试，防守4130。玉米和淀粉陷入整理之中，以观望为主。据此入市，风险自担。 金属 美联储加息的机率升高，美股创下历史新高，让资金流出黄金这个避风港。截至上周五，贵金属ETF的资产连续21天出现下滑，这是2013年5月以来最长的一次连续下滑。沪银多单可以4200做防守谨慎持有。黄金暂时观望。高盛报告预计，2017年全球同时料小幅供应短缺18万吨，此前其预估为过剩36万吨；2017年全球铜需求增幅料为2.2%，此前的需求增幅预估为1.7%。有色仍以回调做多为主，铜锌关注20天均线支撑。镍以上周五低点做防守回调参与多单。 黑色系 周一黑色系走势分化，但中期多头格局不改，调整后继续上行动能犹存，螺纹3286附近及周五夜盘介入多单以3360做止盈继续持有，矿石705620做防守参与多单。其它品种短线为主。据此入市风险自担。（据此入市，风险自担） 所有分析与结论仅供参考，请投资者务必谨慎选择！ 5 重点品种交易策略 操作建议 化工品 欧佩克与非欧佩克正式达成石油减产协议，周一早盘原油大幅飙涨并创出新高，带动国内化工品周一出现大幅高开。塑料PP日线上升趋势不变，上周一介入的多单继续持有，止盈位上移至10200和9300。郑醇日线强势格局依旧，低位多单继续防守5日均线。PTA再度放量上涨，上周五介入的多单继续持有，止盈位上移至5360。沪胶周一冲高回落，价格依旧处于高位震荡区间，上方20000点一线有一定压力，暂时日内短线参与为主。沥青受原油价格支撑而继续走强，以10日均线为防守逢回调做多思路对待。（据此入市，风险自担）。 所有分析与结论仅供参考，请投资者务必谨慎选择！ 6 中原期货股份有限公司 中国·郑州市郑东新区CBD商务外环路10号中原广发金融大厦四层 全国客服热线 4006-967-218 www.zyfutures.com 新乡营业部 河南省新乡市荣校路195号1号楼东1-2层 电话:0373-2072881 南阳营业部 河南省南阳市人民路175号粮业大厦三楼 电话：0377-63261919 灵宝营业部 河南省灵宝市函谷大道北段西侧 （灵宝市函谷路与五龙路交叉口西南角金湖公馆） 电话:0398-2297999 大连营业部 辽宁省大连市沙河口区会展路129号 大连国际金融中心A座-大连期货大厦2405号 电话:0411-84807209 西安营业部 陕西省西安未央区未央路138-1号中登大厦A座20层F1、F11、F12 电话:029-89619031 免责条款 本报告的信息均来源于公开资料，我公司对这些信息的准确性和完整性不作任何保证，也不保证所包含的信息和建议不会发生任何变更。我们已力求报告内容的客观、公正，但文中的观点、结论和建议仅供参考，报告中的信息或意见并不构成所述品种的买卖出价，投资者据此做出的任何投资决策与本公司和作者无关。 本报告版权仅为我公司所有，未经书面许可，任何机构和个人不得以任何形式翻版、复制和发布。如引用、刊发，需注明出处为中原期货股份有限公司，且不得对本报告进行有悖原意的引用、删节和修改。