投中统计：4月完成交易数量小幅下滑 基金退出规模大幅降低

2 0 2 4 . 0 5投中研究院 CONTENTS 中企并购市场数据分析01/ 私募基金以并购方式退出概况02/ 中企并购市场重大案例03/ 中企并购市场行业地域分析04/ 核心发现 ⚫4月，中企并购市场整体数量小幅降低，完成交易规模环比上涨近五成，超1亿美元规模完成并购交易15笔。 ⚫共计22支私募基金以并购的方式成功退出，基金回笼金额接近腰斩。 ⚫受大额交易影响，传统制造行业交易规模位于榜首，广东交易规模及数量双双占据全国首位。 01/ 中国企业并购市场数据分析 2024年4月，市场整体趋势小幅下降，披露并购预案数量减少，披露交易规模比上月略微下降。 并购市场宣布交易月度趋势 ⚫2024年4月，披露预案295笔并购交易，环比下降14.99%，同比下降42.38%；当中披露金额的有252笔，交易总金额为107.61亿美元，环比下降4.74%，同比下降16.40%。 数据来源：CVSource投中数据 并购市场完成交易月度趋势 ⚫2024年4月，共计完成150笔并购交易，环比下降11.76%，同比下降59.57%；当中披露金额的有120笔，交易总金额为136.26亿美元，环比上升49.98%，同比上升84.71%。 ⚫2024年4月12日，辽宁金融控股集团有限公司要约收购锦州银行股份有限公司（00416.HK）25.16%H股股份及18%内资股股份。 02/ 私募基金以并购方式退出概况 2024年4月，共计22支私募基金以并购的方式成功退出，基金退出数量比上月大幅增多。 私募基金以并购方式退出回报 ⚫2024年4月，共计22支私募基金以并购的方式成功退出，回笼金额22.54亿元。 ⚫2024年4月15日，深圳迈瑞生物医疗电子股份有限公司（300760.SZ）收购深圳惠泰医疗器械股份有限公司（688617.SH）21.12%股份，启明创投旗下苏州工业园区启华三期投资中心（有限合伙）、苏州工业园区启明融科股权投资合伙企业（有限合伙）等作为基金实现退出。 私募基金以并购方式退出案例 ⚫2024年4月17日，达晨财智旗下深圳市达晨创通股权投资企业（有限合伙）询价转让所持有的凌云光技术股份有限公司（688400.SH）1%股权，回笼金额0.82亿元。 ⚫2024年4月15日，红杉中国旗下深圳市红杉瀚辰股权投资合伙企业（有限合伙）询价转让上海南芯半导体科技股份有限公司（688484.SH）0.57%股权，回笼金额0.63亿元。 03/ 中国企业并购市场重大案例 2024年4月，超10亿美元规模完成并购交易1笔，超1亿美元规模完成并购交易15笔，其中交易规模最大的是文晔科技股份有限公司（3036.TWSE）收购Future Electronics Inc 100%股权。 境内完成并购大额案例 ⚫2024年4月15日，深圳迈瑞生物医疗电子股份有限公司（300760.SZ）收购深圳惠泰医疗器械股份有限公司（688617.SH）21.12%股份，交易金额9.19亿美元。⚫2024年4月12日，辽宁金融控股集团有限公司要约收购锦州银行股份有限公司（00416.HK）25.16% H股股份及18%内资股股份，交易金额8.64亿美元。 04/ 并购市场行业地域分析 2024年4月，广东并购完成案例数量及交易规模均居于全国首位。2024年4月，并购案例主要集中在传统制造、电子信息、医疗健康及金融。 地域分布 并购数量、规模行业分布 数据说明 为方便读者使用，现将报告中数据进行说明： ⚫数据说明 •报告中数据来源均为CVSource投中数据。 •“中企并购市场”是指由中国企业作为买方、卖方以及投资标的披露的交易•私募基金交易包含了由私募基金管理人进行的交易，也包含了由金融机构和公众公司进行的本质是私募股权投资性质的交易 ⚫数据未包含交易 •传闻的交易或不确定的交易 •无形资产以及实物资产转让 •基金份额的转让 •新建公司的投资 •企业内部的并购重组 •案例数量不包含以名义金额交易或无偿转让 ⚫汇率换算 152236为剔除汇率的影响，我们采用交易发生日的即期汇率进行折算 ABOUT US 投中信息创办于2005年，现已成为中国私募股权投资行业领先的金融服务科技企业，致力于解决私募股权投资行业的信息不对称问题。投中信息目前拥有媒体平台、研究咨询、金融数据、会议活动四大主营业务，通过提供全链条的信息资源与专业化整合服务，以期让出资者更加了解股权基金的运作状态，让基金管理者更加洞彻产业发展趋势。目前，投中信息在北京、上海、深圳等地均设有办公室。 媒体平台：投中网历经十余年行业深耕，拥有卓越的资深采编团队，树立了强大的行业影响力，并成为私募股权投资行业权威的信息发布平台。 研究咨询：依托投中多元化产品、丰富资源和海量数据，聚集VC/PE行业政策环境、投融趋势、新经济领域开展深入研究，为国内外投资机构、监管部门和行业组织提供专业的服务与研究成果。 金融数据：通过全面精准的创投数据库帮助客户进行各行业股权研究，公司、机构、基金分析，市场机遇挖掘，为客户在一级股权市场的研究与投资提供可靠数据与洞见，辅助商业决策；同时，提供包含基金项目募投管退全业务管理、客户管理、协同办公、流程管理（OA）等的专业投资业务管理系统，为一级市场机构用户打造一站式的办公平台。 会议活动：从2007年投中信息成功举办首届中国投资年会以来，现已形成一套完整的会议体系。此外，基于投中媒体、数据及研究优势，投中信息同样为机构客户、各地政府量身定制各种与私募股权投资行业相关的商务会议、国际会议、高峰论坛、行业研讨会等，合力打造品牌影响力。 总有梦想可以投中INVEST IN YOUR DREAM 电话：+86-10-53821708邮编：100022Email：contact@chinaventure.com.cn网站：www.cvinfo.com.cn地址：北京市朝阳区建国路118号招商局大厦14层