坚朗公司2023年实现营收78.02亿元,同比增长2.00%,归母净利润3.24亿元,同比增长393.89%。其中,单季度实现营收22.53亿元,同比增长0.57%,归母净利润1.80亿元,同比增长193.62%。坚朗公司三四线及县城市场稳定发展,其他建筑五金产品增速较快。坚朗公司2023年末销售人员数量6089人,销售人员人均创收128万元,同比增长15.09%。坚朗公司毛利率同比改善,期间费用率有所摊薄。坚朗公司经营活动产生的现金流量净额4.99亿元,同比下降46.61%,主要系公司付现增加。坚朗公司2024-2026年归母净利润为5.03/6.59/7.74亿元,对应PE分别为23X/18X/15X,维持“买入”评级。