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建发股份发布2023年三季报,前三季度实现营业收入5987亿元,同比增长6.0%;归母净利润124.2亿元,同比增长238.5%。其中,单三季度实现营业收入2153亿元,同比增长8.3%,归母净利润105.0亿元,同比增长1019.6%。收购美凯龙取得重组收益,归母净利润大幅增长。供应链业务和房地产业务的净利润分别下降17.0%和28.7%。公司股票现价对应2023-25年PE估值为1.8/3.8/3.1倍,维持“买入”评级。