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根据所提供的研报内容，可以总结出以下关键信息：
行业投资策略周报
主要观点
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市场展望：
- 当前市场可能处于“基本面触底+流动性拐点”的前夕，投资者应关注复苏斜率和海外流动性的变化。
- 市场风格方面，国内剩余流动性水平和美国十年期国债利率的趋势是重要考虑因素。
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政策动态：
- 政策层面近期出台多项利好，包括稳定房地产市场、支持民营经济和活跃资本市场，这些政策旨在推动经济复苏。
- 政策效果预计需时间传导至实体经济，但已看到制造业PMI和PPI等领先指标的触底迹象。
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市场风格：
- 自年初以来，国内剩余流动性呈现见顶回落态势，中小市值风格可能边际钝化。
- 白马行情的演绎依赖于宏观复苏的斜率。
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海外影响：
- 流动性方面，十年期美债利率持续上行，对计算机板块形成分母端压力。
- 美联储加息预期接近尾声，美债利率或处于阶段性高点，但其趋势性下移需视9月FOMC对长期利率的预测。
中报总结
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板块表现：
- 计算机行业2023年上半年整体收入同比下降1.44%，是自2021年以来首次同比降幅环比收窄的迹象，显示底部形态已经显现。
- 行业内约62%的公司实现了2023上半年收入正增长。
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板块分化：
- 部分细分领域如AI、医疗IT、5G下游应用、仪器仪表、金融IT等板块的收入同比增速快于行业平均水平。
- 信创、政务IT、电力IT等板块内部收入增速存在显著分化。
- 工业软件和工业智能化板块整体景气度较高。
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风险提示：
- 行业政策扶持力度、AI技术迭代速度、行业竞争加剧以及全球经济风险是潜在风险点。
行业投资策略
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市场回顾：
- 计算机指数在本周下跌0.77%，跑赢沪深300指数，年初至今涨幅排名第三。
- 行业整体表现为中性偏乐观的态势。
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业绩分析：
- 2023年第二季度，申万计算机行业收入同比下降0.66%，净利润同比下降8.46%。
- 行业内部，超过60%的公司在2023上半年实现了收入增长。
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基金配置：
- 计算机板块在基金配置中处于超配状态，尽管Q2相比Q1略有回落，但仍保持较高的超配幅度。
- 基金重仓市值在Q1增长显著，但Q2有所下滑，但仍高于2021年同期水平。
结论
当前市场环境为计算机板块提供了机遇与挑战并存的局面。尽管面临政策传导、经济复苏、海外流动性等多重不确定性，但市场对短期承压因素的预期已相对充分，这使得当前时点成为布局的好时机。行业内部出现分化，部分细分领域展现出较强的增长动力，而整体复苏迹象逐渐明朗，投资者应聚焦于具备成长潜力的子行业和公司。同时，需关注政策动态、技术进步和市场竞争格局的变化，以做出更为精准的投资决策。
