贝达药业半年报点评:产品收入结构调整,贝福替尼成功上市。公司上半年实现收入13.14亿元,同比增长4.83%;归母净利润1.48亿元,同比增长56.58%。其中,埃克替尼销量同比下降4.21%,恩沙替尼销量同比增长12.02%,贝安汀销量同比增长162.26%。公司积极布局肺癌、肾癌、乳腺癌等多个领域,并于5月份成功上市三代药物贝福替尼,增强公司在EGFR突变的非小细胞肺癌患者治疗中的优势。预计公司2023-2025年收入将保持较高增长,但归母净利润增速将有所波动。目前,公司股价对应2023年预测市盈率为45.22倍,维持“增持”评级。
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