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维持“增持”评级。上半年公司实现收入123.79亿元,同增8.25%,扣非归母净利12.49亿元,同比持平,超市场预期。考虑到公司叶片业务整合,上调公司2023-25年eps至1.79/2.40(+0.25)/2.83(+0.29)元,维持目标价27.69元。