汇丰控股2023年中期业绩报告(附雇员股份计划)

開拓全球機遇 我們的抱負是成為客⼾⾸選的國際⾦融夥伴。 我們秉承宗旨、抱負和價值觀，反映於我們的策略，並⽀持我們著⼒執⾏。 有關我們價值觀的詳情，請參閱《2022年報及賬⽬》第4⾴。有關我們策略的詳情，請參閱第7⾴。 ⽬錄 環球業務 簡明中期財務報表 概覽 我們透過三⼤環球業務為客⼾提供服務。各環球業務以及企業中⼼於2023年上半年的表現概覽載於第17⾄24⾴。 2摘要4集團⾏政總裁之回顧7集團策略10環境、社會及管治概覽11財務概覽17環球業務25風險概覽 107致滙豐控股有限公司之獨立審閱報告108簡明中期財務報表115簡明中期財務報表附註 財富管理及個⼈銀⾏我們協助數以百萬計的客⼾處理⽇常財務，以及管理、守護及增加財富。 補充資料 141股東參考資料149前瞻性陳述150若干界定用語151簡稱 ⼯商⾦融我們的環球網絡和專業知識，有助世界各地的本⼟及國際企業發揮潛⼒。 中期管理報告 28財務概要39環球業務49法律實體57替代表現衡量指標之對賬61風險61–2023年上半年的主要發展61–特別提述部分64–信貸風險93–財資風險103–市場風險104–制訂保險產品業務風險106董事之責任聲明 環球銀⾏及資本市場我們為企業、政府及機構客⼾提供全⾯的⾦融服務及產品。 提⽰ 我們以美元為列賬貨幣。 固定匯率業績我們以管理層內部使⽤的非IFRS衡量指標來補 封⾯圖片：滙⾒新可能封⾯是滙豐兩隻銅獅⼦之⼀施迪。相傳撫摸獅⼦的爪可以帶來好運，⽽此傳統⼀ 充IFRS數字，該等指標構成歐洲證券及市場管理局指引下的替代表現衡量指標及根據美國證券交易委員會規則及規例界定及呈列的非公認會計原則之財務衡量指標。該等衡量指標以下列符號標⽰: 直延續⾄今。史提芬和施迪兩隻獅⼦由英國雕塑家Henry Poole設計，以慶祝重建後的滙豐⼤樓於1923年在上海外灘開幕。史提芬和施迪代表著⼒量和堅毅，是集團文化的⼀部分。牠們忠誠和⾃豪地守護香港、倫敦和上海的辦事處，象徵吉星⾼照、四平八穩。 詳細解釋請參閱第13⾴。 2023年上半年表現 滙豐是領先全球的國際銀⾏之⼀。 我們訂有清晰的策略以期創造收入和增加利潤、完善客⼾服務以及提升股東回報。 實現財務⽬標 普通股權⼀級資本比率14.7%⽬標：>14%，中期維持在14%⾄14.5%；⻑期再降⾄此範圍以下。（2022年12⽉31⽇：14.2%） 平均有形股本回報率（年率）22.4%新⽬標：2023及2024年達致約15%，不包括重⼤收購及出售事項的影響。（修訂前為2023年起≥12%。）（2022年上半年：10.6%） 我們評估集團財務表現時，會使⽤⼀系列財務衡量指標。該等指標著重反映我們為股東帶來可持續回報及維持滙豐財⼒穩健的成效。 就財務⽬標⽽⾔，中期界定為三⾄四年，⻑期界定為五⾄六年，⾃2020年1⽉1⽇起計算。集團財務⽬標表現的進⼀步說明，請參閱第11⾴。 2023年上半年每股普通股第⼆次股息0.1美元⽬標：2023及2024年派息率50%，不包括重⼤須予注意項⽬。 4.3% ⽬標：較2022年增加約3%。此衡量指標不包括固定匯率營業⽀出：須予注意項⽬、按固定匯率重新換算惡性通脹經濟體業績的影響，以及收購英國矽⾕銀⾏及在全球各地相關投資的影響。 策略表現指標 ⼯商⾦融業務費⽤收益淨額20億美元較2022年上半年增⻑2%。 性別多元33.6%⾼級領導層成員為女性。（2022年12⽉31⽇：33.3%） 我們的策略⽀持集團實踐成為客⼾⾸選國際⾦融夥伴的抱負。 我們致⼒以⻑遠營運為⽬標經營業務，發展持久延續的關係。 新投資資產淨值340億美元於2023年上半年產⽣，其中亞洲佔270億美元。 可持續發展融資及投資2,557億美元⾃2020年1⽉起累計提供及促成總額。（2022年12⽉31⽇：2,107億美元） 有關我們策略進展的詳情，請參閱第7⾴。有關我們環境、社會及管治事項⽅針的詳情，請參閱第10⾴。 摘要 財務業績反映環球利率上升對收入的影響，以及嚴守成本與資產負債紀律的成效。集團的策略⽅針現已由業務改⾰轉為創造價值。 財務表現（2023年上半年與2022年上半年比較） –營業⽀出為155億美元，較2022年上半年減少7億美元，跌幅為4%，主要原因是成本節約計劃於2022年底結束後，重組架構及其他相關成本隨之下降，以及撥回過往年度資產減值產⽣的影響2億美元。部分減幅被科技成本增加、與表現掛鈎的應計酬勞上升、2023年上半年遣散費2億美元，以及通脹升溫的影響所抵銷。⽬標基準營業⽀出增加4.3%。 –除稅前利潤增加129億美元，達到217億美元，當中包括撥回與計劃出售法國零售銀⾏業務相關的減值21億美元，以及收購英國矽⾕銀⾏有限公司(Silicon Valley Bank UK Limited)（「英國矽⾕銀⾏」）錄得暫計增益15億美元。按固定匯率基準計算，除稅前利潤增加133億美元⾄217億美元。列賬基準除稅後利潤增加91億美元⾄181億美元。 HSBC UK旗下財富管理及個⼈銀⾏業務和⼯商⾦融業務的減幅，以及環球銀⾏及資本市場業務的減幅。 –以年率計之平均有形股本回報率為22.4%，2022年上半年則為10.6%。若不計及與法國計劃出售事項及英國收購事項相關的影響（以年率計)，以年率計之平均有形股本回報率為18.5%。 –普通股權⼀級資本比率為14.7%，較2022年第四季增加0.5個百分點，乃扣除應計股息後⽣成的資本所致，亦包括撥回計劃出售法國零售銀⾏業務減值及收購英國矽⾕銀⾏錄得暫計增益產⽣的⼤約0.3個百分點影響。部分增幅被風險加權資產增加及股份回購（2023年5⽉於2023年第⼀季業績中公布）的影響所抵銷。 –客⼾貸款結⽋⾃2022年12⽉31⽇起增加360億美元。按固定匯率基準計算，貸款結⽋增⻑230億美元，主要原因是與法國零售銀⾏業務相關的結⽋於期內重新分類，不再列為持作出售⽤途，以及2023年第⼀季收購英國矽⾕銀⾏後新增的結⽋70億美元。部分增幅被阿曼業務重新分類為持作出售⽤途（產⽣30億美元減幅）所抵銷。若不計及上述因素，客⼾貸款則有所減少，反映批發貸款的客⼾需求轉弱，當中以香港及歐洲尤甚。 –收入增加123億美元，達到369億美元。收入增加乃集團旗下所有環球業務的淨利息收益均因利率上升⽽增⻑所致，此外亦包括與法國計劃出售事項和英國收購事項相關的影響。按固定匯率基準計算，收入增加132億美元⾄369億美元。 –淨利息收益率為1.7%，上升46個點。 –預期信貸損失及其他信貸減值準備（「預期信貸損失」）為13億美元，反映儘管通脹壓⼒持續，但⼤多數市場的前景更趨穩定。2023年上半年的提撥包括與中國內地商⽤物業⾏業有關的3億美元，以及英國⼯商⾦融業務的提撥。2022年上半年的提撥11億美元則反映主要由俄烏戰爭和通脹壓⼒所導致的經濟不明朗因素，亦包括與中國內地商⽤物業⾏業有關的提撥3億美元，唯集團撥回新冠疫情相關準備，抵銷了部分前述因素的影響。 –董事會已通過派發第⼆次股息每股0.1美元。我們亦擬進⼀步展開最多達20億美元的股份回購。預計股份回購將於短期內展開，並於三個⽉內完成。 –客⼾賬項⾃2022年12⽉31⽇起增加250億美元。按固定匯率基準計算，客⼾賬項增加30億美元，主要原因是與法國零售銀⾏業務相關的結餘於期內重新分類，不再列為持作出售⽤途。此外，我們收購英國矽⾕銀⾏亦產⽣70億美元增⻑，另於2023年上半年，我們將阿曼業務重新分類為持作出售⽤途，產⽣50億美元減幅。若不計及上述因素，存款減少，反映 –⾃2023年1⽉1⽇起，我們採⽤IFRS17「保單」，並以此取代IFRS 4「保單」。比較數字已經重列。有關採⽤IFRS17的詳情，請參閱第28⾴。 財務表現（2023年第⼆季與2022年第⼆季比較） –列賬基準除稅前利潤增加41億美元⾄88億美元。 –營業⽀出為79億美元，減幅為1億美元，原因是成本節約計劃於2022年底結束後，重組架構及其他相關成本隨之下降，以及撥回過往年度資產減值。部分減幅被2023年第⼆季產⽣的遣散費2億美元，以及科技開⽀增加、與表現掛鈎的應計酬勞上升及通脹升溫的影響所抵銷。 –客⼾賬項較2023年3⽉31⽇減少180億美元，當中包括與阿曼業務重新分類為持作出售⽤途相關的扣減50億美元。餘下的扣減來⾃歐洲環球銀⾏及資本市場業務（企業客⼾動⽤存款償還貸款）和HSBC UK，反映⽣活成本上漲及競爭壓⼒。 –收入增加45億美元⾄167億美元，全線環球業務均錄得增⻑，主要反映利率上升。財富管理及個⼈銀⾏業務旗下的保險業務和環球銀⾏及資本市場業務旗下的債務資本市場業務表現優秀，抵銷了環球外匯及股票業務的減幅。 –客⼾貸款較2023年3⽉31⽇減少90億美元， –淨利息收益率為1.72%，較2023年第⼀季上升3個基點。 當中包括與阿曼業務重新分類為持作出售⽤途相關的扣減30億美元。餘下的扣減主要來⾃英國滙豐銀⾏有限公司旗下環球銀⾏及資本市場業務，反映利率上升導致客⼾減低槓桿及需求轉弱。 –預期信貸損失為9億美元，增幅為5億美元。2023年第⼆季預期信貸損失包括中國內地商⽤物業⾏業的提撥3億美元，以及英國的提撥3億美元，其中以⼯商⾦融業務為主。 摘要 前景 –我們的策略使我們能夠進⼀步增強資產負債實⼒，為我們在現時利率周期中實現增⻑提供良好平台，同時有助我們繼續嚴控成本。這讓我們有信⼼修訂2023及2024年的回報指引。根據環球政策利率市場⽬前預⽰的趨勢，我們現時的⽬標是在2023及2024年實現約15%的有形股本回報率，當中不包括重⼤收購和出售的影響。 –我們仍然預計2023年預期信貸損失提撥將佔貸款總額平均值約40個基點（包括轉為持作出售途的貸款結⽋）。未來經濟前景仍然存在⼀定程度不確定性，尤其是英國，我們亦正監控中國內地商⽤物業⾏業相關的風險承擔。中⻑期⽽⾔，我們繼續使⽤平均貸款30⾄40個基點的範圍規劃預期信貸損失提撥。 季，集團錄得2億美元遣散費，預計相關效益將在2023年底和2024年實現。 –集團擬將普通股權⼀級比率維持在14%⾄14.5%的中期⽬標範圍，並力求⻑期再降⾄此範圍以下。此外，2023及2024年派息率為50%，當中不包括重⼤須予注意項⽬。我們已宣布派發第⼆次股息每股0.1美元，並擬展開最多達20億美元的進⼀步股份回購。預計股份回購即將展開，並將於三個⽉內完成。2023年及以後的進⼀步回購將視乎是否有適當的資本水平⽽定。 –我們仍然⾼度重視維持成本紀律，繼續將2023年營業⽀出增⻑⽬標定為約3%，當中不包括貨幣換算差額和須予注意項⽬的影響，以及惡性通脹經濟體的2022年業績按固定匯率重新換算的影響。該⽬標亦不包括收購英國矽⾕銀⾏，以及相關國際投資的影響，該等影響將導致集團營業⽀出增加約1%。2023年第⼆ –鑑於⽬前市場對全球央⾏利率的共識，我們已將2023年淨利息收益全年指引上調⾄350億美元以上。儘管利率前景依然樂觀，我們預計隨著短期利率上升，重⼼將繼續轉向定期存款。 策略進展 的會計分類，不再歸類為持作出售⽤途。我們於6⽉議定出售有關業務的新條款，其中涉及滙豐保留房屋和其他貸款組合。該交易仍有待與各⾃勞資委員會進⾏資訊交流和諮詢以及監管機構審批，雙⽅⽬標於2024年1⽉1⽇完成。預計2023年下半年有關業務重新分類為持作出售⽤途後，將確認達22億美元的除稅前虧損。 –2023年3⽉，我們收購英國矽⾕銀⾏。該項收購增強集團的⼯商⾦融業務，並提升我們的能⼒，更好地服務科技和⽣命科學領域創新及快速發展的英國和國際公司。2023年6⽉，我們推出HSBC Innovation Banking，包括英國矽⾕銀⾏，以及美國、香港和以⾊列新組建的團隊。新成立的提案將提供環球聯繫專業銀⾏⽅案，⽀援創新企業及其投資者。 歸類為持作出售⽤途。 –我們仍然積極考慮派付每股0.21美元特別股息，作為2