港股晨报

2023年8月7日星期一 周五震荡走低，险守二十天线。恒指随外围低开132港股回顾 点，跌幅随即扩大至247点，低见23730点，其后跌幅一度收窄至仅20点，午后大盘走势偏软，尾盘沽压再度扩大。截至收盘，恒指收报23831点，下跌145点或0.61%；国指收报9656点，下跌47点或0.49%，大市成交进一步减至827.99亿。港股通录得净流入资金4.84亿，其中港股通(沪)净流入2.83亿，港股通(深)净流入2.01亿。板块方面，本地地产、软件、5G概念板块跌幅靠前；黄金股逆市走强。上周五港股窄幅震荡，收盘恒指涨0.61%，报19539.46点;恒生科技指数涨2.06%，报4497.31点。当日，南向资金净卖出57.37亿港元。全周来看，恒指收跌1.89%，恒生科技指数则小幅收涨0.69%。全周南向资金净买入16.06亿港元。十二个万得恒生行业指数仅非必需性消费业指数收涨，涨幅为0.35%。本周晨报所推荐的基建龙头中国中铁(0390HK)逆势收涨2.6%。 美股市场 1.近一周受累于美国债市风暴，纳指、标普500指数和道指整周分别下跌2.8%、2.3%和1.1%，创下3月份以来最大单周跌幅。宏观层面，惠誉下调美国政府长期外币债务信用评级，且美国财政部发行债券的规模超出市场预期，均引发了美国股票市场大量抛售。债市方面：多重利空引发长期美债大跌，10年美债收益率升破4.2%、创下年内新高。美国7月ISM制造业PMI低于预期，且连续第九个月低于50荣枯线；服务业PMI小幅走弱。8月份美股市场风格或再现“宽松交易”到“紧缩交易”的反复；经济韧性与企业盈利兑现是美股主要驱动力，维持“标配”的建议。 市场展望 近期政治局会议指出要活跃资本市场，优化房地产政策，并强调提振汽车、电子、家居等行业需求，上周五发改委等四个部门联合召开新闻发布会有望将提振经济政策落实到位。经历反弹回落的港股市场再度迎来低位布局良机。美联储未来或停止加息，具备较强货币与金融属性的黄金价格迎来向上弹性空间，相关个股值得持续重视。 建议投资者继续坚定布局相关行业板块：1)人工智能、半导体、数据要素等数字中国建设相关核心创新科技板块；2)支持政策已再度加码的新能源汽车、家电家居及景气改善的餐饮旅游航空等消费板块；3)受益“中特估”价值重塑及“一带一路”战略的电信、煤炭油气及建筑央国企公司；4）受益于美元流动性改善预期的黄金资源板块公司及民营经济再获提振的科网龙头公司。 资料来源:WIND 市场热点 8月4日，中国联通(0762HK)发布《2023年中国联通5G网络设备集中采购项目资格预审公告》，拟采购69万站5G网络设备，采购预算为402.39亿元（不含税）。据2022年年报显示，2022年中国联通与中国电信共建共享新增31万5G基站，同时中国联通新增17万900M基站。此次采购为中国联通自筹资金采购，同时采购基站数量已大幅超过2022年新建总量。数字经济的发展需要5G网络的支撑，5G基站是5G网络必不可少的重要基础设施。我国在全球通信行业处于研发及应用的领先地位，建议积极关注相关龙头公司：中兴通讯（0763HK）、长飞光纤光缆（6869HK）、中国联通（0762HK） 香港万得通讯社报道，据灯塔专业版实时数据，截至8月6日14时40分，影片《孤注一掷》点映及预售总票房突破3亿。暑假长假引发线下消费热潮，今年电影产业有望获得强劲复苏，建议关注相关公司：猫眼娱乐（1896HK）、阿里影业(1060HK) 本周荐股 财经要闻 【宏观信息】 经历悲观一周Stoxx600指数收升0.3%油价连升六周全周升逾2%美国CFTC：WTI原油看涨情绪创15周新高美国务院要求莫斯科解释恢复粮食协议的条件欧元区6月零售销量按月意外转降0.3%德国6月制造业订单按月意外续升7%英国7月建筑业PMI急弹至51.7创五个月高超预期俄副总理：俄方全面致力于遵守“欧佩克+”框架下的有关协议香港证监会：2022年香港资产及财富管理业务表现与全球市场同步香港2022年管理资产规模为30.5万亿港元净流入880亿港元 王毅同欧盟外交代表博雷利通电话称欢迎今秋率团访华2023年暑期档总票房(含预售)已突破140亿2023年1-6月中国占世界新能源车份额60%7月份中国大宗商品指数为102.3%大宗商品供应指数连续六个月处于扩张区间中国煤炭运销协会：重点煤炭企业焦精煤日均产量环比略降煤矿库存连续七周下降华为HarmonyOS 4将接入AI大模型人行邹澜：指导银行依法有序调整存量个人住房贷款利率国家商务部：终止对澳洲进口大麦徵收反倾销税及反补贴税 【公司信息】 比亚迪汽车(1211HK)：腾势N8正式上市中国海外发展(0688HK)7月合约销售额按年跌32%长城汽车(2333HK)7月份销量升7.03%产量则升7.81%保利置业(0119HK)料中期纯利按年跌50%美图公司(1357HK)：与买方订立买卖协议有条件出售Dajie Net已发行股本的约20%优品360(2360HK)：招商局海通贸易完成收购公司49%股权美高梅中国(2282HK)：上半年利润为8.209亿港元同比扭亏为盈康希诺生物(6185HK)：4747万股限售A股将于8月14日上市流通巨星传奇(6683HK)部分行使超额配股权价格稳定期结束启明医疗(2500HK)置换系统IDE申请获美国FDA批准心通医疗(2160HK)自研二尖瓣置换系统多例随访结果优异雍禾医疗(2279HK)预报中期转蚀不多於2.4亿人民币高视医疗(2407HK)料中期扭亏录利润最多1.16亿人民币同仁堂科技(1666HK)：预计上半年净利润同比增约13%至17%味千(中国)(0538HK)收入上升半年转赚最多1.4亿人民币禹洲集团(1628HK)：境内债务无出现违约柠萌影视(9857HK)料上半年转赚最多1.32亿人币 分析员声明 主 要 负 责 编 制 本 报 告 之 研 究 分 析 员 确 认 ：1 )所 有 在 本 报 告 所 表 达 的 意 见 真 实 地 反 映 其 对 本 报 告 内 所 评 论 的 发 行人(“该 公 司 ”)及 其 证 券 当 时 的 市 场 分 析 的 个 人 意 见 。2 )其 薪 酬 过 去 、 现 在 或 未 来 ， 没 有 直 接 或 间 接 与 本 报 告所 表 达 的 市 场 分 析 意 见 或 建 议 有 关 连 。 根 据 香 港 证 监 会 持 牌 人 操 守 准 则 所 适 用 的 范 围 及 相 关 定 义 ， 分 析 员 确 认 本 人 及 其 有 联 系 者 均 没 有( 1 )在 研 究 报 告发 出 前3 0日 内 曾 交 易 报 告 内 所 述 的 股 票 ；( 2 )在 研 究 报 告 发 出 后3个 营 业 日 内 交 易 报 告 内 所 述 的 股 票 ；( 3 )担 任本 研 究 报 告 所 评 论 的 发 行 人 的 高 级 人 员 ；( 4 )持 有 本 研 究 报 告 所 评 论 的 发 行 人 的 任 何 财 务 权 益 。 免责声明 本 报 告 由 平 证 证 券(香 港)有 限 公 司(下 称 “ 平 证 证 券(香 港)” )提 供 。 平 证 证 券(香 港)已 获 取 香 港 证 券 及 期 货 事务 监 察 委 员 会(“ S F C” )第1类(证 券 交 易)和 第4类(就 证 券 提 供 意 见)受 规 管 活 动 牌 照 。 本 报 告 所 载 内 容 和 意 见 仅 供 参 考 ， 其 并 不 构 成 对 所 述 证 券 或 相 关 金 融 工 具 的 建 议 、 出 价 、 询 价 、 邀 请 、 广 告 及推 荐 等 ， 并 非 及 不 应 被 理 解 作 为 提 供 明 示 或 默 示 的 买 入 或 沽 出 证 券 的 要 约 。 本 报 告 的 信 息 来 源 于 平 证 证 券(香 港)认 为 可 靠 的 公 开 数 据 并 真 诚 编 制 ， 纯 粹 用 作 提 供 信 息 ， 当 中 对 任 何 公 司 或其 证 券 之 描 述 均 并 非 旨 在 提 供 完 整 之 描 述 ， 平 证 证 券(香 港)并 不 就 此 等 内 容 之 准 确 性 、 完 整 性 或 正 确 性 作 出 明示 或 默 示 之 保 证 。 本 报 告 表 达 之 所 有 内 容 、 意 见 和 估 计 等 均 可 在 不 作 另 行 通 知 下 作 出 更 改 ， 且 并 不 承 诺 提 供 任 何 有 关 变 更 的 通 知 。对 部 分 司 法 管 辖 区 而 言 ， 分 发 、 发 行 或使 用 本 报 告 会 抵 触 当 地 法 律 、 法 规 、 规 定 或 其 他 注 册 或 发 牌 的 规 则 。 本报 告 不 是 旨 在 向 该 等 司 法 管 辖 区 或 国 家 的 任 何 人 或 实 体 分 发 或 由 其 使 用 。 本 报 告 所 提 到 的 证 券 或 不 能 在 某 些 司法 管 辖 区 出 售 。 本 报 告 所 列 之 任 何 价 格 仅 供 参 考 ， 并 不 代 表 对 个 别 证 券 或 其 他 金 融 工 具 的 估 值 。 本 文 件 并 无 对 任 何 交 易 能 够 或可 能 在 那 些 价 格 执 行 作 出 声 明 或 保 证 ， 此 外 任 何 价 格 并 不 一 定 能 够 反 映 平 证 证 券(香 港)以 理 论 模 型 为 基 础 的 估值 ， 并 且 可 能 是 基 于 若 干 假 设 。 由 平 证 证 券(香 港)研 究 或 根 据 任 何 其 他 来 源 作 出 的 不 同 假 设 或 会 产 生 截 然 不 同的 结 果 。 证 券 价 格 可 升 可 跌 ， 甚 至 变 成 毫 无 价 值 。买 卖 证 券 未 必 一 定 能 够 赚 取 利 润 ， 反 而 可 能 会 招 致 损 失 。 如 果 一 个 投资 产 品 的 计 价 货 币 乃 投 资 者 本 国 或 地 区 以 外 的 其 他 货 币 ， 汇 率 变 动 或 会 对 投 资 构 成 负 面 影 响 。 过 去 的 表 现 不 一定 是 未 来 业 绩 的 指 标 。 某 些 金 融 产 品 的 交 易 （ 包 括 涉 及 金 融 衍 生 工 具 的 交 易 ） 会 引 起 极 大 风 险 ， 并 不 适 合 所 有投 资 者 。 此 外 ， 谨 请 阁 下 注 意 本 报 告 所 载 的 投 资 建 议 并 非 特 别 为 阁 下 而 设 。 分 析 员 并 无 考 虑 阁 下 的 个 人 财 务 状 况 和 可 承受 风 险 的 能 力 。 投 资 者 须 按 照 自 己 的 判 断 决 定 是 否 使 用 本 报 告 所 载 的 内 容 和 信 息 并 自 行 承 担 相 关 的 风 险 。 因 此 ，阁 下 于 作 出 投 资 前 ， 必 须 自 行 作 出 分 析 并 咨 询 阁 下 的 法 律 、 税 务、 会 计 、 财 务 及 其 它 专 业 顾 问(如 需)， 以 评 估投 资 建 议 是 否 合 适 。 平 证 证 券(香 港)有 限 公 司 及/或 其 在 香 港 从 事 金 融 业 务 的 关 联 公 司 （ 下 统 称 “ 中 国 平 安 证 券 （ 香 港 ） 集 团 ” ） 可能 持 有 该 公 司 的 财 务 权 益 ， 而 本 报 告 所 评 论 的 是 涉 及 该 公 司 的 证 券 ， 且 该 等 权 益 的 合 计 总 额 可 能 相 等 于 或 高 于该 公 司 的 市 场 资 本 值 的1%或 该 公 司 就 新 上 市 已 发 行 股 本 的1 %。 一 位 或 多 位 中 国 平 安 证 券 （ 香 港 ） 集 团 成 员 公 司的 董 事 、 行 政 人 员 及/或 雇 员 可 能 是 该 公 司 的 董 事 或