数说公募纯债与混合资产基金二季报：纯债聚焦杠杆套息，固收+减仓热点主题

◼◼◼◼◼◼◼◼ ◼◼◼ ◼◼季末规模规模变化排名排名变化招商基金3747.022.32%10易方达基金3660.121.68%20博时基金3236.485.47%30广发基金2707.905.54%40富国基金2676.987.04%50嘉实基金2616.6811.17%61鹏华基金2547.624.31%7-1南方基金2298.399.36%82中银基金2190.490.31%9-1工银瑞信基金2178.030.33%10-1永赢基金2108.2415.71%110天弘基金1972.738.70%120华夏基金1874.6110.51%130兴业基金1749.1712.54%141汇添富基金1724.302.92%15-1平安基金1651.6016.33%160景顺长城基金1461.423.93%170交银施罗德基金1441.4817.36%181建信基金1321.3812.13%192国泰基金1257.005.41%200规模（亿元）规模排名基金公司2023Q2广义固收类基金规模季末规模规模变化排名排名变化易方达基金2493.56-3.37%10招商基金1462.65-0.52%20广发基金1091.580.66%30富国基金1077.058.40%40天弘基金921.402.69%51鹏华基金880.98-2.86%6-1南方基金792.377.84%70汇添富基金671.25-2.87%80景顺长城基金619.100.90%91安信基金606.35-3.29%10-1工银瑞信基金544.27-7.51%110华夏基金523.9112.03%121嘉实基金491.61-3.35%13-1上海东方证券资产443.301.59%140博时基金416.25-3.42%150中银基金369.07-3.32%160交银施罗德基金353.3227.98%172建信基金314.36-1.04%18-1银华基金314.2555.75%1911光大保德信基金305.9216.41%201规模（亿元）规模排名基金公司2023Q2混合资产策略基金规模 ◼◼ ◼◼◼2023-0.28%-5.19%20235.50基金类型2023Q2今年以来近1年-年化近3年-年化近5年-年化短期纯债型0.96%1.92%2.65%2.73%2.73%中长期纯债型1.20%2.17%3.01%3.19%3.90%一级债基1.11%2.51%2.45%3.43%4.34%二级债基0.16%1.69%-0.82%3.04%4.60%偏债混合-0.34%1.28%-1.33%4.28%5.85%可转债型-0.68%3.58%-8.22%5.78%8.35%相对转债风格型-0.39%2.97%-2.77%5.11%5.71%灵活配置-偏债-0.10%1.39%-0.86%5.17%6.56%回报（均值）基金类型2023Q2今年以来近1年-年化近3年-年化近5年-年化短期纯债型-0.07%-0.08%-0.61%-0.95%-2.88%中长期纯债型-0.15%-0.20%-1.25%-1.51%-2.49%一级债基-0.28%-0.33%-2.04%-2.97%-3.77%二级债基-1.52%-1.80%-4.56%-7.31%-7.80%偏债混合-2.37%-2.84%-5.17%-8.38%-9.01%可转债型-5.19%-6.89%-17.03%-23.54%-22.66%相对转债风格型-4.06%-4.77%-9.71%-12.69%-12.73%灵活配置-偏债-1.97%-2.21%-4.29%-6.38%-8.19%最大回撤（均值）基金类型2023Q2今年以来近1年-年化近3年-年化近5年-年化短期纯债型8.527.671.922.282.13中长期纯债型8.926.093.052.211.94一级债基5.504.920.971.251.54二级债基0.231.11-0.450.370.73偏债混合-0.600.45-0.600.560.86可转债型-0.420.54-0.680.250.54相对转债风格型-0.200.69-0.400.380.61灵活配置-偏债-0.470.57-0.610.781.03年化夏普比率（均值） ◼◼ ◼◼ ◼◼ ◼◼ ◼◼ ◼◼基金类型2023Q2杠杆率2023Q1杠杆率杠杆率变化短期纯债型118.15%116.67%1.48%中长期纯债型125.83%124.08%1.75%纯固收类均值124.60%122.89%1.70%一级债基123.23%121.53%1.70%二级债基115.53%115.87%-0.35%偏债混合113.62%113.23%0.38%可转债型116.06%118.33%-2.27%相对转债风格型115.12%115.11%0.01%灵活配置-偏债111.62%111.30%0.32%“固收+”类均值115.93%115.55%0.38%大固收整体均值114.72%114.04%0.69% ◼◼ ◼◼ ◼◼ ◼ ◼◼ ◼行业占持股市值比行业占持股市值比行业占持股市值比行业占持股市值比食品饮料14.73%食品饮料11.59%食品饮料11.52%食品饮料9.96%银行10.12%计算机8.10%计算机8.37%电子9.77%电力设备8.87%医药生物7.70%电子7.85%医药生物6.60%计算机8.12%银行7.68%医药生物6.89%汽车5.89%医药生物8.07%电力设备6.03%电力设备5.40%机械设备5.78%煤炭5.13%电子5.85%汽车5.31%电力设备5.69%汽车4.50%非银金融5.60%非银金融5.17%银行5.43%基础化工4.27%基础化工5.46%银行4.79%通信5.14%电子3.76%有色金属4.51%基础化工4.70%基础化工4.96%有色金属3.61%煤炭4.39%通信4.59%计算机4.45%房地产3.57%汽车4.35%煤炭4.54%有色金属4.34%国防军工3.44%通信3.88%机械设备4.39%家用电器3.47%机械设备3.35%国防军工3.70%有色金属3.77%公用事业3.43%通信2.86%机械设备3.68%公用事业3.13%非银金融3.42%公用事业2.59%房地产3.17%房地产2.79%国防军工3.36%非银金融2.58%公用事业2.85%国防军工2.58%房地产3.22%石油石化2.39%石油石化2.51%家用电器2.43%煤炭2.88%商贸零售1.45%家用电器1.92%石油石化2.29%石油石化2.14%家用电器1.33%建筑材料1.50%农林牧渔1.90%传媒2.06%传媒1.25%轻工制造1.31%传媒1.68%商贸零售1.53%建筑材料1.11%传媒1.05%建筑材料1.47%农林牧渔1.37%轻工制造1.02%农林牧渔0.91%轻工制造1.22%轻工制造1.26%农林牧渔0.99%商贸零售0.91%商贸零售1.15%建筑材料1.17%社会服务0.54%社会服务0.79%社会服务1.06%社会服务1.12%美容护理0.18%美容护理0.29%环保0.42%纺织服饰0.65%环保0.12%环保0.12%纺织服饰0.28%环保0.55%钢铁0.05%纺织服饰0.08%美容护理0.26%美容护理0.18%纺织服饰0.02%钢铁0.07%钢铁0.06%钢铁0.17%2022Q32022Q42023Q12023Q2 ◼股票占持股市值比股票占持股市值比股票占持股市值比股票占持股市值比海康威视4.76%海康威视4.16%贵州茅台3.41%贵州茅台3.07%贵州茅台4.05%贵州茅台3.54%海康威视3.26%宁德时代1.97%五粮液3.20%招商银行2.65%五粮液2.49%五粮液1.80%长春高新3.01%五粮液2.58%宁德时代1.89%邮储银行1.73%隆基绿能2.56%东方财富1.99%招商银行1.76%招商银行1.62%招商银行1.88%扬农化工1.79%东方财富1.67%扬农化工1.48%平安银行1.86%平安银行1.57%扬农化工1.67%赛轮轮胎1.47%兴业银行1.84%宁德时代1.52%汇川技术1.53%星宇股份1.43%扬农化工1.69%洋河股份1.43%洋河股份1.49%中国平安1.37%洋河股份1.66%汇川技术1.42%中国平安1.49%万华化学1.34%伊利股份1.60%星宇股份1.38%星宇股份1.40%汇川技术1.34%汇川技术1.53%陕西煤业1.27%万华化学1.35%国联股份1.29%星宇股份1.48%中国海油1.16%同花顺1.27%洋河股份1.22%宁波银行1.47%万华化学1.15%陕西煤业1.26%海康威视1.17%陕西煤业1.39%美的集团1.11%中国海油1.16%中国船舶1.04%中国海油1.37%中国平安1.04%赛轮轮胎1.11%中国海油0.98%中国中免1.19%福耀玻璃0.97%山西焦煤0.99%美的集团0.96%邮储银行1.17%邮储银行0.96%中国移动0.95%中国移动0.93%保利发展1.17%中国核电0.93%中国电信0.93%中国化学0.93%山西焦煤1.17%兴业银行0.93%福耀玻璃0.92%伊利股份0.90%2023Q12022Q32022Q42023Q2 ◼ ◼行业占持股市值比行业占持股市值比行业占持股市值比行业占持股市值比食品饮料14.73%食品饮料11.59%食品饮料11.52%食品饮料9.96%银行10.12%计算机8.10%计算机8.37%电子9.77%电力设备8.87%医药生物7.70%电子7.85%医药生物6.60%计算机8.12%银行7.68%医药生物6.89%汽车5.89%医药生物8.07%电力设备6.03%电力设备5.40%机械设备5.78%煤炭5.13%电子5.85%汽车5.31%电力设备5.69%汽车4.50%非银金融5.60%非银金融5.17%银行5.43%基础化工4.27%基础化工5.46%银行4.79%通信5.14%电子3.76%有色金属4.51%基础化工4.70%基础化工4.96%有色金属3.61%煤炭4.39%通信4.59%计算机4.45%房地产3.57%汽车4.35%煤炭4.54%有色金属4.34%国防军工3.44%通信3.88%机械设备4.39%家用电器3.47%机械设备3.35%国防军工3.70%有色金属3.77%公用事业3.43%通信2.86%机械设备3.68%公用事业3.13%非银金融3.42%公用事业2.59%房地产3.17%房地产2.79%国防军工3.36%非银金融2.58%公用事业2.85%国防军工2.58%房地产3.22%石油石化2.39%石油石化2.51%家用电器2.43%煤炭2.88%商贸零售1.45%家用电器1.92%石油石化2.29%石油石化2.14%家用电器1.33%建筑材料1.50%农林牧渔1.90%传媒2.06%传媒1.25%轻工制造1.31%传媒1.68%商贸零售1.53%建筑材料1.11%传媒1.05%建筑材料1.47%农林牧渔1.37%轻工制造1.02%农林牧渔0.91%轻工制造1.22%轻工制造1.26%农林牧渔0.99%商贸零售0.91%商贸零售1.15%建筑材料1.17%社会服务0.54%社会服务0.79%社会服务1.06%社会服务1.12%美容护理0.18%美容护理0.29%环保0.42%纺织服饰0.65%环保0.12%环保0.12%纺织服饰0.28%环保0.55%钢铁0.05%纺织服饰0.08%美容护理0.26%美容护理0.18%纺织服饰0.02%钢铁0.07%钢铁0.06%钢铁0.17%2022Q32022Q42023Q12023Q2 ◼股票占持股市值比股票占持股市值比股票占持股市值比股票占持股市值比贵州茅台5.58%贵州茅台4.78%贵州茅台4.54%贵州茅台4.18%兴业银行2.57%腾讯控股2.88%腾讯控股4.14%腾讯控股3.92%中国移动2.24%