快手即将发布2023年第二季度业绩公告。根据国信互联网观点,预计快手第二季度收入将同比增长26%,经调整净利润为14.4亿元。其中,广告、电商等业务增长强劲。毛利润预计为128亿元,毛利率为47%。销售费用控制得当,预计为87亿元,销售费率32%。预计公司在第二季度持续盈利。预计国内实现营业利润20亿元,海外经营亏损7.7亿元。此外,快手流量稳步增长,预计第二季度总流量同比增长2%。预计第二季度快手DAU为3.7亿,单用户日均时长为118分钟。商业化方面,预计广告收入为141亿元,电商GMV为2581亿元,直播业务实现营收99亿元。投资建议维持目标价至60-90港币,维持“买入”评级。
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