家电行业增量赛道8月数据分析专题：清洁电器量减价增，集成灶整体销售偏弱

事件：2022年8月奥维云网数据披露，我们重点对清洁电器以及集成灶行业的销售情况进行分析。从8月销售情况来看，行业整体销售偏弱，清洁电器维持量减价增态势，其中洗地机品类仍然延续增势，集成灶整体销售表现疲软，亿田线上份额位居首位。 清洁电器：行业维持量减价增，洗地机品类增长延续。8月清洁电器行业线上零售额为13.8亿元，同减5.1%，线下零售额为0.6亿元，同减16.3%，线上线下零售价同比上升。分品类看，8月机器人、洗地机、推杆式零售额占比最高，三者线上/线下合计占比86.5%/95.0%。其中机器人品类线上零售额为5.3亿元，同减4.4%，线下零售额为1589.7万元，同增32.8%；行业集中度较高，线上/线下CR10为97.2%/99.6%，科沃斯市场份额维持第一，线上/线下销售额占比为40.6%/85.6%，线下保持绝对优势。洗地机品类线上、线下零售额为4.4亿元/2837.7万元，同增24.2%/12.3%，增势迅猛，市场份额方面添可保持优势。 推杆式品类线上/线下零售额为2.2亿元/1441.7万元，同比分别-22.5%/-51.4%； 行业集中度较高，头部品牌戴森线上/线下零售额占比分别为49.9%/80.8%，在线上/线下前十热销榜单占据八/九席。 集成灶：整体销售表现偏弱，亿田线上份额居首。8月集成灶行业线上零售额为3.7亿元，同减7.3%，零售量4.6万台，同减12.8%，产品均价7976元，同增6.3%；线下零售额为1709.1万元，同减24.4%，零售量1778台，同减23.5%，产品均价9612.7元，同减1.1%，线上产品均价维持上升态势。分品类看，烟灶蒸烤一体机、烟灶消毒柜份额最高，其中烟灶消毒柜线上/线下零售额为0.9亿元/668.9万元，同比分别为-23.6%/-33.7%；烟灶蒸烤一体机线上线下均维持高增 ， 线上/线下零售额2.1亿元/877.0万元 ， 同比分别+1.4%/+54.0%，线上/线下零售额占比达56.6%/51.3%。竞争格局方面，线上零售额CR10占比为72.5%，环增5.9pcts，集中度有所上升，亿田份额第一，占比为21.4%（同比+5.9pcts）；线下零售额CR10占比为87.7%，环减0.4pcts，集中度略有下滑；火星人的市场份额仍位居第一，占比为27.3%（环比+1.6pcts）。 风险提示：数据代表性欠佳，行业竞争加剧，宏观经济下滑。 一、清洁电器：行业维持量减价增，洗地机品类增长延续 行业维持量减价增，洗地机品类增长延续。根据奥维云网数据，8月清洁电器行业线上零售额为13.8亿元，同减5.1%，零售量116.6万台，同减21.2%，均价1187元，同增20.4%；线下零售额为0.6亿元，同减16.3%，零售量2万台，同减29.8%，均价3079元，同增19.1%。分品类看，8月扫地机器人、洗地机、推杆式零售额占比最高，三者线上/线下合计占比86.5%/95.0%。其中扫地机器人品类线上/线下零售额为5.3亿元/1589.7万元，同比分别-4.4%/+32.8%，线下零售额为1589.7万元，同增32.8%。洗地机品类延续增势，线上/线下零售额为4.4亿元/2837.7万元，同比分别+24.2%/+12.6%。推杆机线上/线下零售额为2.2亿元/1441.7万元，同比分别-22.5%/-51.4%。 图表1清洁电器线上零售额及增速 图表2清洁电器线下零售额及增速 图表3线上渠道零售额占比变化 图表4线下渠道零售额占比变化 高价占比小幅提升，线下价格高于线上。分价格段看，8月清洁电器线上渠道千元以上价格带占零售额比例为83.6%，较上月小幅提升，零售量以0-200元、200-400元及3000元以上价格区间为主，占比分别为34.9%/18.0%/13.1%，环比-1.7pcts/-2.2pcts/+1.7pcts，线上高价占比上升。线下渠道价格高于线上，8月2000元以上价格带占零售额比例为92.1%，同比/环比分别+2.1pcts/+1.2pcts；零售量价格带主要集中于2000元以上，占比达74.9%，同比/环比分别+5.0pcts/+6.7pcts。 图表5 8月清洁电器不同价格带零售额占比（线上） 图表6 8月清洁电器不同价格带零售量占比（线上） 图表7 8月清洁电器不同价格带零售额占比（线下） 图表8 8月清洁电器不同价格带零售量占比（线下） 科沃斯双品牌份额稳固，线上集中度环比提升。竞争格局方面，8月线上零售额CR10为80.2%，环增4.9pcts，科沃斯、添可份额位居前二，零售额为2.3亿元/2.2亿元，同比-3.4%/+14.5%，科沃斯系线上销售表现改善，两者合计份额占比32.3%。8月线下零售额CR10为95.7%，环增0.6pct，线下集中度高于线上，添可、戴森维持较高市场份额，线下零售额为1657.0万元/1403.3万元，同比分别+35.1%/+22.1%，合计份额占比49.5%。 图表9 8月线上清洁电器前十品牌销售额占比 图表10 8月线下清洁电器前十品牌销售额占比 图表11 8月清洁电器线上前十品牌销售情况 图表12 8月清洁电器线下前十品牌销售情况 扫地机器人量减价增态势延续，千元以上为主要价格带。8月扫地机器人品类线上零售额为5.3亿元，同减4.4%，零售量17.7万台，同减32.2%，均价3008元，同增41.4%； 线下零售额为1589.7万元，同增23.0%，零售量3819台，同减18.4%，均价4163元，同增50.8%，零售额增速延续上升趋势。分价格段看，扫地机器人品类价格主要集中于千元以上价格带，8月线上/线下渠道1000元及以上价格占零售额比例高达97.7%/99.0%，同增6.8pcts/0.3pcts，其中3000元以上价格区间对零售额贡献最大，线上、线下渠道占比分别为77.0%、89.8%。 图表13扫地机器人品类线上零售额及增速 图表14扫地机器人品类线下零售额及增速 图表15 8月扫地机品类不同价格带零售额占比(线上) 图表16 8月扫地机品类不同价格带零售额占比(线下) 扫地机器人品类科沃斯份额第一，T10 OMNI热销领衔。8月机器人品类线上零售额CR10为97.2%，环增2.4pcts，线下零售额CR10为99.6%，环减0.2pcts，整体市场集中度较高，科沃斯线上表现亮眼。作为行业龙头，科沃斯8月线下市场份额居首位，线下渠道零售额占比达85.6%，占据绝对优势。石头8月线上环比略微下滑-0.6pcts，但仍超过云鲸，以17.6%的零售份额居于线上份额第二，科沃斯线上零售份额为40.6%。从热销产品看，科沃斯表现依旧强势，线下热销榜单前十占据六席，线上渠道T10 OMNI超越自家T10 TURBO占据零售额榜单第一，机型X1 OMNI、T10 TURBO、分列第四、七位，优势明显。此外，石头G10S以10.0%的零售额占比升至线上榜单第三，云鲸凭借机型J2占据第二名。 图表17 8月线上扫地机器人品类前十品牌销售额占比 图表18 8月线下扫地机器人品类前十品牌销售额占比 图表19 8月扫地机器人品类线上热销榜单前十 图表20 8月扫地机器人品类线下热销榜单前十 洗地机销售保持增长，零售价格2500元以上为主。8月洗地机线上零售额为4.4亿元，同增24.2%，零售量15.1万台，同增40.2%，均价2939元，同减11.4%；线下渠道量、价继续增长，零售额为2837.7万元，同增12.7%，零售量83791台，同增8.8%，均价3387元，同增3.6%。分价格段看，线上、线下渠道分别以2500-3000元价格带、4000元以上价格带占比最高，分别占零售额比例为43.9%、39.4%，环比分别+18.8pcts/-8.5pct。 图表21洗地机线上零售额及增速 图表22洗地机线下零售额及增速 图表23 8月洗地机不同价格带零售额占比（线上） 图表24 8月洗地机不同价格带零售额占比（线下） 洗地机添可一骑绝尘，线上追觅份额保持第二。竞争格局方面，8月洗地机线上零售额CR3占比75.4%，环增9.1pcts；线下零售额CR3占比86.2%，环减0.9pct。其中添可线上/线下占比49.4%/58.2%，环比+0.9pcts/-1.0cts，市场份额仍居行业首位。追觅线上零售额份额23.0%，位居第二。分机型看，线上添可芙万2.0(LED版)位居第一，零售额占比27.6%，榜单前十添可共占五席，合计零售额占比46.3%；线下市场添可芙万3.0(LCD版)、芙万2.0(LED版)表现出色，零售额占比分别为24.5%、19.3%，位居前二，榜单前十占据其四，合计零售额占比56.9%。 图表25 8月线上洗地机前十品牌销售额占比 图表26 8月线下洗地机前十品牌销售额占比 图表27 8月洗地机线上热销榜单前十 图表28 8月洗地机线下热销榜单前十 推杆式量价下降趋势延续，价格主要集中于3000元以上。8月推杆式品类线上零售额为2.2亿元，同减22.5%，零售量为32.5万台，同减22.4%，均价683元，同减0.1%；线下零售额为1441.7万元，同减51.4%，零售量4966台，同减58.9%，均价2903元，同增18.6%。分价格段看，8月线上渠道销售额主要集中在1000元以上价格带，合计占零售额比例为67.0%，环增4.3pcts。线下渠道价格较高，主要集中于2000元以上，占零售额比例为91.8%，同比/环比+3.5pcts/+5.0pcts。 图表29推杆式线上零售额及增速 图表30推杆式线下零售额及增速 图表31 8月推杆式不同价格带零售额占比（线上） 图表32 8月推杆式不同价格带零售额占比（线下） 行业集中度较高，戴森份额一家独大。8月推杆式品类线上零售额CR10为91.0%，环增1.4pcts，竞争格局较为稳定；线下零售额CR10占比99.3%。戴森份额仍居行业首位，线上/线下零售额占比分别为49.9%/80.8%，线下渠道占据绝对优势。从8月热销产品来看，戴森占据线上热销榜单前十中八席，合计零售额占比44.0%，苏泊尔VCS63A-C10 PRO、小狗T11 PRO RINSE分别占据榜单第7、10名，零售额占比分别为2.6%、2.3%。线下市场戴森产品在前十中占九席，合计零售额占比73.7%，美的P91位列第7，零售额占比为6.7%。 图表33 8月线上推杆式前十品牌销售额占比 图表34 8月线下推杆式前十品牌销售额占比 图表35 8月推杆式线上热销榜单前十 图表36 8月推杆式线下热销榜单前十 线上渠道销售起伏，石头科技表现亮眼。分品牌看，8月科沃斯线上零售额2.3亿元，同减3.4%，零售量6.5万台，同减34.8%，均价3483元，同增48.0%；戴森线上零售额1.1亿元，同减5.5%，零售量3.7万台，同减0.3%，均价2977元，同减5.2%；添可8月线上零售额2.2亿元，同增14.5%，零售量7.1万台，同增29.0%，均价3107元，同减11.3%； 美的线上零售额0.5亿元，同减25.7%，零售量11.9万台，同减21.9%，均价429元，同减4.8%；石头线上零售额1.0亿元，同增69.0%，零售量2.6万台，同增20.8%，均价3882元，同增39.9%。 图表37科沃斯线上零售额及增速 图表38戴森线上零售额及增速 图表39添可线上零售额及增速 图表40石头线上零售额及增速 线下品牌销售分化，添可品牌增长强势。线下渠道方面，8月戴森零售额1171.51万元，同减51.5%，零售量3107台，同减54.1%，均价3771元，同增5.9%；科沃斯零售额1403.3万元，同增22.1%，零售量3113台，同减22.0%，均价4508元，同增56.1%；莱克零售额526.4万元，同减48.1%，零售量2034台，同减43.8%，均价258