证券研究报告 [Table_Industry] 晨会纪要 [Table_Title] 2021年11月18日 [Table_Author] 分析师：王浩 执业证书：S1030520090002 电话：13006633505 邮箱：wanghao1@csco.com.cn 公司具备证券投资咨询业务资格 [Table_BaseData] 证券简称 收盘价 涨跌幅% 上证综指 3537 0.44 深证综指 14711 0.67 恒生指数 25650 -0.25 道琼斯工业指数 35931 -0.58 纳斯达克指数 15922 -0.33 法国CAC40 7157 0.06 富时100 7291 -0.49 德国DAX 16251 0.02 澳洲标普200 7370 -0.68 圣保罗指数 102949 -1.39 韩国综合指数 2962 -1.16 日经225 29688 -0.40 俄罗斯RTS 1803 1.98 孟买SENSEX30 60008 -0.52 标普500 4689 -0.26 台湾加权指数 17764 0.40 [Table_BaseData] 经济预测（一致预期） 单位（%） 21/E 22/E GDP 8.1 5.5 CPI 0.9 2.3 PPI 7.0 3.0 工业增长值 9.4 5.8 固定投资增速 7.2 5.6 出口增速 24.5 8.1 进口增速 22.2 7.3 社消增速 12.2 10.3 M2增速 8.8 8.3 人民币汇率 6.5 6.3 数据来源：Wind资讯 请务必阅读文后重要声明及免责条款 [Table_Summary] 核心观点： 11月17日，周三，上证指数报3537.366点,上涨0.44%,成交额4015.52亿。深证成指报14711.18点，上涨0.67%，成交额6356.24亿。创业板指报3421.33点，上涨0.81%，成交额2692.57亿。两市合计成交10371.76亿。 北向资金合计净流出2.39亿元。其中沪股通净流出10.33亿元，深股通净流入7.94亿元。 板块方面，锂电、电力设备板块持续走高，个股掀起涨停潮；光伏板块午后大幅拉升，风电、储能、稀土、汽配等新能源方向板块集体上涨。此外，工业母机、军工、半导体等板块纷纷拉升。 市场数据 指数 成交金额 (亿元) 收盘 点位 日涨跌幅 (%) 年初至今 涨跌幅(%) 上证综指 4016 3537 0.44 1.85 沪深300 2462 4886 0.05 -6.25 深证成指 6356 14711 0.67 1.66 中小板指 819 9877 0.55 3.47 创业板指 2693 3421 0.81 15.34 [Table_PageHeader] 2021年11月 请务必阅读文后重要声明及免责条款 市场有风险 入市需谨慎 - 1 - 正文目录 一、重要财经信息 ........................................................... 2 1.1产业资讯 ...................................................................... 2 1.2政策与宏观 .................................................................... 4 1.3证券市场 ...................................................................... 5 1.4国际市场 ...................................................................... 6 二、公司重要公告 ........................................................... 7 三、风险提示 ............................................................... 9 [Table_PageHeader] 2021年11月 请务必阅读文后重要声明及免责条款 市场有风险 入市需谨慎 - 2 - 一、重要财经信息 1.1 产业资讯 【工信部摸底调研 工业稳增长政策组合拳将出】 e公司讯，四季度以来，工信部密集调研摸底当前工业经济运行形势，进一步研究工业稳增长一揽子政策措施，抓紧发布实施“十四五”工业和信息化系列规划，支持地方重点项目建设，为稳定工业经济增长、提振工业经济蓄势聚力。记者获悉，有关部门还将着力研究工业稳增长一揽子政策措施，纾困帮扶中小企业、保障产业链供应链安全稳定、扩大工业领域有效需求等成为发力重点。（经济参考报） 【华为多款新产品亮相华为发布会】 e公司讯，11月17日晚间，华为最新发布Mate X2典藏版，配备12GB内存，512GB存储，预装HarmonyOS 2。华为方面表示，截至今年第三季度，华为折叠屏手机中国区发货同比去年增长200%，并取得中国区折叠屏手机发货量第一的成绩。此外，华为发布新款笔记本华为MateBook E，该机可以在平板模式和笔记本模式两种形态之间自由切换，首次预装Windows 11操作系统，首次采用OLED原色全面屏，并可与手机、耳机、打印机、显示器等诸多搭载鸿蒙的华为设备轻松互联。华为发布会上，华为WATCH GT3系列也正式亮相，华为手表支持高原反应风险评估，新增高原血氧监测功能，同时，它还支持体温检测、心率监测以及压力监测等。 【集邦咨询：预估2022年智能手机产量约13.9亿支 可望恢复疫情前水平】 e公司讯，根据集邦咨询调查，在2022年全球经济活动回归正轨的预期下，智能手机贴近民生需求的属性，将有助于该产业小幅成长。整体而言，明年智能手机市场主要仍仰赖周期性的换机需求以及新兴国家的新增需求带动，预估全年生产量将达13.86亿支，年增长率3.8%。 【乘联会：11月第二周的总体狭义乘用车市场零售同比下降23%】 e公司讯，乘联会：11月第一周总体狭义乘用车市场零售达到日均3.9万辆，同比下降18%，相对今年10月的第一周降6%。11月第二周的总体狭义乘用车市场零售达到日均4.6万辆，同比下降23%，相对今年10月的第二周基本持平，表现相对平稳。由于10月的生产改善明显，11月的零售回升应该较明显，但目前的回升速度还是不快，但与2019年的状态相近，也是较好的表现。 [Table_PageHeader] 2021年11月 请务必阅读文后重要声明及免责条款 市场有风险 入市需谨慎 - 3 - 【晶澳科技：拟100亿元投建晶澳朝阳综合新能源产业基地】 e公司讯，晶澳科技(002459)11月17日晚间公告，公司与辽宁省朝阳市政府、辽宁省朝阳县政府于11月17日签署《投资框架协议》，公司拟于辽宁省朝阳市投资建设“晶澳朝阳综合新能源产业基地”，具体包括拟建设年产5GW的信息化、智能化高效光伏组件制造及配套装备产业基地项目以及2GW风光电站大基地项目，预计总投资额约为人民币100亿元。 【沃森生物：与近岸蛋白质签订mRNA疫苗原料战略合作协议】 e公司讯，11月17日，苏州近岸蛋白质科技股份有限公司（简称“近岸蛋白质”）与云南沃森生物技术股份有限公司（简称“沃森生物”）的控股子公司玉溪沃森生物技术有限公司在玉溪举行了战略合作签约仪式，双方就沃森生物新冠mRNA疫苗项目原料酶的供应达成深度战略合作。未来，近岸蛋白质将积极推进上游原料供应链建设，为沃森生物的国内首个mRNA疫苗实现产业化奠定坚固的基础。 【康泰生物：口服五价重配轮状病毒减毒活疫苗（Vero细胞）获批临床试验】 e公司讯，康泰生物(300601)11月17日晚间公告，公司和全资子公司民海生物研发的口服五价重配轮状病毒减毒活疫苗（Vero细胞）近日获得国家药监局出具的《药物临床试验批准通知书》，同意本品进行临床试验。口服五价重配轮状病毒减毒活疫苗（Vero细胞）用于预防6周龄及以上婴幼儿感染轮状病毒导致的婴幼儿腹泻病。 【贝特瑞：可随时根据市场需求启动新的扩产计划】 e公司讯，贝特瑞(835185)周三接受机构调研时表示，目前来看，无论是新能源车还是储能市场，都处于高增长的阶段，且需求有进一步加速的趋势，公司在惠州、天津、常州等基地都有相应的土地储备，可以随时根据市场需求启动新的扩产计划。另外，目前公司石墨化加工主要以委外为主，所以今年石墨化加工费上涨也使公司面临一定的成本压力，但目前合作的石墨化厂商已与公司建立了多年的战略合作关系，因此公司石墨化供应量有一定的保障。 【第三季度百度智能云同比增73%，连续两季度增速超七成】 e公司讯，百度17日披露Q3财报显示，百度智能云业务营收同比劲增73%，连续两个季度增速超七成。财报显示，百度智能云在智能制造、智慧城市、智能交通等领域实现进一步增长，商业化成果明显。截至2021年9月，百度ACE智能交通签署千万订单的覆盖城市增加至24座，同比翻3倍。根据IDC报告，百度智能云稳居中国科技公司四朵云之一，增速高于市场平均增速， [Table_PageHeader] 2021年11月 请务必阅读文后重要声明及免责条款 市场有风险 入市需谨慎 - 4 - 持续增长潜力最大。 1.2政策与宏观 【李克强出席世界经济论坛全球企业家特别对话会】 e公司讯，国务院总理李克强11月16日晚在人民大会堂出席世界经济论坛全球企业家特别对话会，发表致辞并同企业家代表互动交流。对话会以视频方式举行，世界经济论坛主席施瓦布主持，来自40多个国家的近400位企业家参加。致辞后，李克强回答了各国企业家代表的提问。在谈到能源供应问题时，李克强表示，针对前一段电力和煤炭等能源供应紧张，我们采取一系列措施加强能源供应保障，目前已得到有效缓解，未来也是有保障的。我们将坚持从国情实际出发，在保障能源稳定安全供给的前提下，均衡有序推进低碳转型。他还回答了绿色发展、医疗卫生、城镇化建设等提问。（新华社） 【国常会：决定设立支持煤炭清洁高效利用专项再贷款】 e公司讯，李克强主持召开国务院常务会议，会议决定，在前期设立碳减排金融支持工具基础上，再设立2000亿元支持煤炭清洁高效利用专项再贷款，形成政策规模，推动绿色低碳发展。新设立的专项再贷款，按照聚焦重点、更可操作的要求和市场化原则，专项支持煤炭安全高效绿色智能开采、煤炭清洁高效加工、煤电清洁高效利用和推进煤层气开发利用等。全国性银行自主发放优惠贷款，人民银行按贷款本金等额提供再贷款支持。 【财政部提前下达2022年部分中央财政城镇保障性安居工程补助资金预算】 e公司讯，财政部发布通知，为进一步加快转移支付预算执行进度，提高地方预算编制的完整性，现提前下达2022年部分中央财政城镇保障性安居工程补助资金。该项资金待2022年预算年度开始后，按规定程序拨付使用，专项用于城市棚户区改造，向符合条件的在市场租赁住房的保障家庭发放租赁补贴，城镇老旧小区改造，以及第二批中央财政支持住房租赁市场发展试点。 【交易所拟进一步收紧城投债发行政策】 e公司讯，21世纪经济报道的记者从多位券商投行人士处了解到，近期交易所拟进一步收