甬金股份发布2021年半年度业绩预增公告，预计2021年半年度实现归母净利润2.73亿元至2.95亿元，同比增长74.27%至88.31%，实现归母扣非净利润2.60亿元至2.82亿元，同比增长84.44%至100.04%。考虑到公司产能利用率超出预期并且新增产能规模进一步扩大，我们上调公司盈利预测，预计2021-2023年公司归母净利润分别为5.97（+0.53）、9.15（+1.29）、11.97（+1.93）亿元，EPS分别为2.56（+0.22）、3.93（+0.56）、5.14（+0.83）元，当前股价对应2021-2023年PE分别为16.4、10.7、8.2倍，维持“买入”评级。
