信息服务行业周报：《浙江省教育事业发展“十三五”规划》发布

1 重要提示：请务必阅读尾页分析师承诺、公司业务资格说明和免责条款。  信息服务概念板块一周表现回顾： 上周大盘下行，沪深300指数下跌1.74%。同期在线教育概念板块下跌2.23%，互联网营销概念板块下跌2.17%，表现均落后于大盘。在线教育概念板块个股方面，上周股价上涨的有文化长城（2.34%）、华媒控股（1.49%）、天舟文化（1.39%）、皖新传媒（1.08%）和皇氏集团（0.45%）。上周股价下跌的有勤上光电（-5.32%）、华平股份（-5.27%）、棕榈股份（-4.92%）、天喻信息（-4.77%）和中泰桥梁（-4.72%）。互联网营销概念板块个股方面，上周股价上涨的仅有科达股份（6.45%）、明家联合（2.43%）、吴通控股（2.31%）和华媒控股（1.49%）。上周股价下跌的有华谊嘉信（-5.71%）、思美传媒（-5.39%）、麦达数字（-5.12%）、腾信股份（-4.66%）和广博股份（-4.47%）。  行业最新动态：  新东方多纳引进剑桥教材，推出少儿英语直播课  沪江宣布移动端用户破亿，年内增长2500万  在线职业教育白皮书出炉，IT培训在线渗透率最高  《2016全球教育机器人发展白皮书》出炉，未来5年全球市场规模或达百亿美元  投资建议： 9月14日，《浙江省教育事业发展“十三五”规划》发布，提出到2020年在全国率先实现教育现代化。学前教育目前仍是浙江省教育发展中的薄弱环节，“十三五”期间，浙江省将启动实施普惠性幼儿园工程，每年新建、扩建、改造一批幼儿园。完善政府支持普惠性幼儿园政策，鼓励社会力量以多种形式参与举办普惠性幼儿园。此外，《规划》还提出要加大教育信息化水平的全面提升。建议关注： 增持 ——维持 日期：2016年9月19日 行业：TMT行业 分析师： 张涛 Tel： 021-53686152 E-mail： zhangtao@shzq.com SAC证书编号：S0870510120023 分析师： 滕文飞 Tel： 021-53686151 E-mail： tengwenfei@shzq.com SAC证书编号：S0870510120025 研究助理： 周菁 Tel： 021-53686158 E-mail： zhoujing@shzq.com SAC证书编号：S0870116060005 通行 最近6个月行业指数与沪深300指数比较 报告编号：ZT16-MIT01 首次报告日期：2013年7月10日 公司 代码 收盘价 关注理由 秀强股份 300160 11.83 联合全人教育积极拓展收购浙江等地区的幼儿园，拟收购徐幼集团51%-75%的股权和培基教育100%股权，强化幼教师资培训及课程研发等内容 和晶科技 300279 43.78 与智趣互联围绕幼教、家园共育领域战略合作 -30%-25%-20%-15%-10%-5%0%信息服务 沪深300 《浙江省教育事业发展“十三五”规划》发布 ——信息服务行业周报 证券研究报告 /行业研究/行业动态 2 重要提示：请务必阅读尾页分析师承诺、公司业务资格说明和免责条款。 资料来源：公司公告 上海证券研究所(9/14) 拓维信息 002261 13.10 全资子公司长征教育以二、三线城市的民营幼儿园为主在全国铺设渠道，将以参与招标的方式开展面向公立幼儿园的服务 行业动态 3 2016年9月19日 一、上周行业回顾 上周大盘下行，沪深300指数下跌1.74%。同期在线教育概念板块下跌2.23%，互联网营销概念板块下跌2.17%，表现均落后于大盘。 图 1 上周行业市场表现（%） 数据来源：wind资讯 、上海证券研究所 在线教育概念板块个股方面，上周股价上涨的有文化长城（2.34%）、华媒控股（1.49%）、天舟文化（1.39%）、皖新传媒（1.08%）和皇氏集团（0.45%）。上周股价下跌的有勤上光电（-5.32%）、华平股份（-5.27%）、棕榈股份（-4.92%）、天喻信息（-4.77%）和中泰桥梁（-4.72%）。 图 2 在线教育个股市场表现（%） 数据来源：wind资讯 上海证券研究所 -2.23 -2.17 -1.74 -2.50-2.00-1.50-1.00-0.500.00在线教育 互联网营销 沪深300 -6.00-5.00-4.00-3.00-2.00-1.000.001.002.003.00文化长城 天舟文化 皇氏集团 佳创视讯 世纪鼎利 四通股份 时代出版 洪涛股份 大地传媒 海伦钢琴 汇冠股份 电光科技 科大讯飞 中国高科 新开普 GQY视讯 紫光学大 邦宝益智 方直科技 二六三 绵石投资 盛通股份 珠江钢琴 天喻信息 华平股份 行业动态 4 2016年9月19日 互联网营销概念板块个股方面，上周股价上涨的仅有科达股份（6.45%）、明家联合（2.43%）、吴通控股（2.31%）和华媒控股（1.49%）。上周股价下跌的有华谊嘉信（-5.71%）、思美传媒（-5.39%）、麦达数字（-5.12%）、腾信股份（-4.66%）和广博股份（-4.47%）。 图3 互联网营销个股市场表现（%） 数据来源：wind资讯 上海证券研究所 二、近期公司动态 在线教育公司动态 表 1 在线教育公司重点公告 类型 公司名 代码 事件 内容 对外投资 世纪鼎利 300050 购买资产&设立产业并购基金 1、公司本次筹划重大资产重组事项涉及标的资产为一芯智能100%股权，一芯智能的主营业务是提供生产RFID的工业机器人、RFID、物联网行业解决方案等相关产品及服务。公司股票继续停牌。2、公司与赛伯乐共同发起设立赛伯乐世纪鼎利国际产业并购基金，规模10亿元，将围绕国内外的教育产业进行投资。公司首期认缴出资额占并购基金首期规模的16.67%。 全通教育 300359 重大资产重组 公司本次交易方式可能涉及发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金，标的资产属于教育信息服务业，公司本次交易拟收购相关企业的全部或部分股权。公司继续停牌。 其他公告 和晶科技 300279 间接出售股权资产 红相电力拟以发行股份加支付现金的方式收购星波通信90%的股权，预估值为69,660万元，公司通过苏州兆戎间接持有星波通信3.93%的股权，拟间接出售股权资产。 慈文传媒 002343 限售股上市流通 公司本次解除限售股份为2015年重大资产重组非公开发行的部分股份，数量约为4712万股，占比14.98%。上市流通日为9月20日。 -8.00-6.00-4.00-2.000.002.004.006.008.00 行业动态 5 2016年9月19日 玉龙股份 601028 计提资产减值准备 公司所处的钢管行业市场需求持续下滑，产能明显过剩，产品市场价格持续低迷，公司盈利状况持续下滑，相关资产出现减值迹象。本次计提坏账准备435.77万元、存货跌价准备2,677.63万元、固定资产减值准备27,875.69万元。 立思辰 300010 公开发行公司债券方案 公司本次发行公司债券总额不超过20亿元，公司债券向合格投资者公开发行，投资者以现金方式认购，债券期限为不超过3年，债券票面利率及其支付方式由公司和主承销商根据市场情况确定。募集资金拟用于偿还公司债务、优化公司债务结构、补充流动资金。 方直科技 300235 非公开发行股票获审通过 公司本次非公开发行股票的申请获得证监会审核通过。 洪涛股份 002325 增持 公司董事长、实际控制人刘年新于2016年9月9日以9.35元/股价格增持公司股份30万股，占比0.025%。本次增持后，刘年新累计已增持公司股份153.6万股，占比0.1278%。 资料来源：公司公告 上海证券研究所 互联网营销公司动态 表 2 互联网营销公司重点公告 类型 公司名 代码 事件 内容 其他公告 吴通控股 300292 获得专利证书&减持 1、公司获得1项名为“一种LC连接器”的实用新型专利证书，授权日为2016年8月17日，有效期10年。2、公司控股股东、实际控制人万卫方9月13日通过深交所大宗交易系统出售公司股份600万股，占比1.88%。 久其软件 002279 收到《中国证监会行政许可申请受理通知书》 中国证监会依法对公司提交的《北京久其软件股份有限公司上市公司发行可转换为股票的公司债券核准》行政许可申请材料进行了审查，认为该申请材料齐全，符合法定形式，决定对该行政许可申请予以受理。 科达股份 600986 出售资产 公司拟将持有的科达基建100%股权出售给公司第一大股东山东科达集团有限公司，作价11,430万元。 资料来源：公司公告 上海证券研究所 三、行业近期热点信息 基因资本1000万元投资南京培训机构石头培优 地方性培训机构石头培优获得基因资本1000万元投资。此轮投资资金将用于师资团队和校区扩张。石头培优2012年底在南京成立，创始人尹从卫为前学而思南京分校英语学科负责人。目前石头培优大部分校区分布在南京市，外地城市中无锡开有一家校区，共7家教学中心。由好未来联合创始人曹允东创办的基因资本近几年专注于投资地方性培训机构，在2015年2亿元投资了广州市明师教育，今年初投资了乐课力。随着消费升级大机遇，教育产业也会收益。地方性培训机构的优势在于对本地教培市场和考试制度的了解，对于地方性培训机构而言，地方龙头的前一两名有很大机会在这个产业升级中获得发 行业动态 6 2016年9月19日 展。 乐加乐南京分校设剑桥备考中心 9月11日，好未来乐加乐英语南京分校正式成立剑桥考试备考中心，这也是南京首家由剑桥大学外语考试部官方认证的备考中心。成为备考中心后，南京乐加乐可以获得的官方支持包括：获得由剑桥大学外语考试部颁发的授权证书；获准使用Prep Center的专用标志；获得剑桥考试相关活动官方支持；参加剑桥举办的教研活动等。受北上广等一线城市的导向影响，江苏省徐州市、苏州市等城市的多所中学已将剑桥考试列为评价学生英语水平和学校教学质量的标准之一。在2016上半年的剑桥考试中，南京地区考生人数较去年相比就有300%以上的增长。 继知识共享直播APP"V来秀"后，vipabc推语伴类产品Vipa 近日，vipabc推出一对一外教APP——“Vipa”，用户通过在APP内拨打视频通话或者音频通话的方式上课，以通话时长计算本节课程的具体费用。Vipa包括“找外教”、“微课”及“我”三个板块。与其它几款语伴软件类似，在Vipa的主界面上可以看到教师的定位地区、星级、在线状态及上课时间。其中，外教主要来自美国、英国、阿富汗等国家；外教星级评定3-5级不等；在线状态分为在线、忙碌、离开；视频总时间最高达到15小时。据了解，目前Vipa处于上线初期，APP页面上外教人数约35人。在微课板块，包括V圈点、自然拼读法、自我介绍、日常用语、名胜古迹、人际关系、真实世界、一起来说笑、热门英语游戏九门课程，并根据课程难度划分等级：中级、初级、中