2015年黑龙江产区春季考察报告（西线）

2015年黑龙江产区春季考察报告（西线）华联期货丁永欣黑龙江是我国重要的大豆和玉米产区，时值春播之际，黑龙江大豆/玉米的播种进度、面积变化等成为市场关心的问题，尤其是国产大豆面积连年下降，市场对黑龙江大豆种植尤为关切。2015年5月18日-5月23日，大连商品交易所组织考察团对黑龙江进行了为期6天的实地考察。主要考察今年黑龙江省大豆/玉米种植面积、种植成本收益、播种进度、市场余粮等，访谈对象包括农户、贸易商、大豆协会、中储粮直属库等。和之前一样，这次考察分东西两线同时进行，西线考察由哈尔滨出发，途径绥化、呼兰、巴彦、海伦、北安、五大连池、孙吴、逊克、黑河、讷河、莫旗、大庆、肇东等地。我参加的是西线考察，以下主要介绍西线的情况。第一天：哈尔滨—绥化，考察哈尔滨和绥化，包括呼兰、巴彦，到达绥化地区。第二天：绥化—北安，考察地区绥棱、海伦、海北、北安。第三天：北安—黑河，考察地区五大连池、孙吴、黑河。第四天：黑河—讷河，考察地区嫩江、讷河。第五天：讷河—齐齐哈尔，考察地区讷河、莫旗、甘南、齐齐哈尔。第六天：齐齐哈尔—哈尔滨，考察地区齐齐哈尔、大庆、肇东。 一、播种进度：受到降雨影响有所推迟考察期间，所经各地播种完成70%-90%不等，仅部分地区基本完成播种。但5月中旬持续的阴雨天气，致使黑龙江地区温度偏低、湿度大，考察期间未见有大片出苗地块；也造成一些地方延迟播种、补种、改种。播种整体推迟5-10天，对单产或小有影响。返程途中，随着天气转晴，哈尔滨等地玉米已经出苗。二、种植面积：弃豆改种玉米现象普遍，仅嫩江等地区大豆面积同比增加黑龙江西部及西北部地区大豆种植主要分布绥化、海伦、黑山、嫩江及莫旗部分地区。弃豆改种玉米现象普遍，大豆种植面积继续缩减。所经巴彦、绥化、黑河等多地大豆面积同比减10-20%，个别地区大豆/玉米面积由9:1到1:9；但嫩江地区大豆面积增15-20%。以下为具体情况：（1）哈尔滨周边呼兰、巴彦：玉米种植面积占70%左右，大豆种植面积不到30%，大豆种植面积较去年减少约15%；（2）绥化绥棱泥尔河乡：当地以种植水稻为主，大豆种植面积约为7%；（3）黑河市孙吴、瑷珲：玉米种植面积占70-80%，较去年增加30-40%，大豆种植面积占20%；（4）嫩江县：大豆种植面积较2014年增加约10~15%；（5）内蒙古莫旗：玉米种植面积占90%，大豆种植面积不到10%；（6）齐齐哈尔甘南：大豆种植面积占30%，较往年下降20~30%。从上可以看出，除了嫩江等地区大豆种植面积较去年有所增加，其余地区大豆种植面积均较去年大幅下降，黑河、绥化等传统的大豆主产区的大豆种植面积出现大幅下降。个人保守预计，2015年黑龙江大豆种植面积较2014年下降10-20%。此外，黑龙江玉米品种主要为德美亚1号，胶质含量高、难以膨化，主要用来深加工，难用以饲料养殖。据莫旗农户介绍，德美亚吸肥，种子包衣、除草剂等对土地有较大破坏作用，造成玉米/大豆轮作困难。 三、种植成本：地租普涨1000元/垧2015年地租普涨1000元/垧，各地6000-9000元/垧（400-600元/亩），但化肥受尿素价格下跌影响，较去年便宜；机耕受油价下降影响，较去年便宜；种地补贴比去年增加10元每亩。玉米主流种植成本在9000~12000元/垧，大豆主流种植成本在7000~10000元/垧。我们以一个样本点（绥化某合作社）来看具体的成本：玉米：地租8000元/垧，大豆：地租8000元/垧，种子1000元/垧，种子350元/垧，化肥3000元/垧，化肥1200元/垧，农药800元/垧，农药800元/垧，收割及其它杂费1100元/垧，收割及其它杂费500元/垧。合计：13900元/垧10850元/垧据介绍，去年玉米净收益达5000~7000元/垧，而大豆即使在去年上市之初的高价出售，净收益也就在1000元/垧左右，如果是在春节后的低价或者目前的1.8元/斤附近出售，甚至可能出现亏损。因此，大豆的种植收益远低于玉米。四、流通市场：农户几无玉米可售，大豆余粮5-30%去年玉米价格较好，农民收割后以潮粮出手，当前几乎没有余粮。玉米大多集中在国家储备库。而大豆在去年上市之初价格在2.2元/斤，但农民惜售，此后价格一路下跌，到春节后因资金需要，农民被迫在低位1.6~1.8元/斤大量出售，目前大豆价格回升至2~2.1元/斤之间，农民手中余粮大概在5~30%。目前贸易商很少收购大豆，因为不看好大豆价格。一方面6月中旬国储大豆将要抛储，另一方面农民手中的余粮会在6、7月份出售。贸易商由于大豆产量下降，大豆贸易商积极转型做玉米业务。新豆上市价预计在2.2-2.4元/斤。 五、关于大豆/玉米政策大豆目标价格政策。2014年国家将国产大豆的收储政策改为目标价格直补，去年目标价格为4800元/吨，当取价时间内现货平均价格低于目标价格，国家将差价补贴给农民。具体实施，黑龙江省的补贴价格为60.5元/亩。我们发现，农民在大豆政策的认知上存在误区，部分农户认为4800元/吨是可以卖到的最低价格，所以大豆上市初期存在惜售心理，在大豆价格一路走低的情况下不得不出售大豆（最低1.8元/斤以下，当前2元/斤附近），心理落差较大。考察期间未遇到有农户拿到60.5元/亩的补贴，但部分地区钱款已到镇、村。即使有国家直补政策扶持，大豆的种植效益仍远低于玉米的种植效益。今年国家继续实行大豆直补政策，但对农民的激励作用有限。玉米临储政策。在黑龙江多地听闻国家今年取消玉米临储的消息，但临储库、协会等多认为至少今年会继续收储。以这次考察来看，大豆种植面积继续下滑，国家激励政策作用甚微，国产大豆的未来值得思考。而玉米的临储政策同样面临很多问题，如何在保障粮食供应的同时维护好农户利益、减少国家财政负担，需要政策制定者、产业人士、农户等共同探讨。六、期货行情大连豆一期货标的为国产非转基因大豆，因此和美国、南美大豆没有太多关联。倒是俄罗斯大豆（同为非转基因）进口值得关注，因俄罗斯种植成本较低，近年有很多中国人去俄罗斯买地、租地种植大豆，然后出口到中国。考察期间，豆一借助大豆面积减少的消息炒作至4400上方，但短期内较淡的现货弱势行情并不支持其价格持续走强。中期来看，在减产预期下豆一期货将比较抗跌，在4400下方建议不做空，4150-4250区间可考虑介入做多，建议中线保持低买做多的思路。