浙商医药 郭双喜 Ginkgo与X-lab达成蛋白质测试服务合

Ginkgo公司宣布开放其波士顿自动化实验室的实物使用权，支持美国国家科学基金会（NSF）X-Labs项目。该项目为期十年，总额15亿美元，旨在通过AI模型生成蛋白序列，快速表达并表征蛋白设计。Ginkgo提供蛋白测试服务，研究者无需自建湿实验室即可进行高频、高通量、多轮快速迭代的蛋白验证。这项合作将推动AI在蛋白质科学领域的应用，加速药物研发进程。

AI4S行业进入新阶段，从科学家决策向智能化自主决策验证切换，科学研究范式被重塑。早期药物发现从低频验证转向高频、高通量、多轮快速迭代新范式。高频迭代短期带来验证阶段需求井喷，长期看高速迭代有望提升平台能力与泛化，推动整个生物医药行业的效率提升。

报告重点分析了受益于湿实验验证需求增长的供应链公司和具备真实湿实验产能与临床管线的公司。供应链公司如金斯瑞科技、义翘神州等将受益于验证需求增长；具备产能与临床管线的公司如剂泰科技、英矽智能等，有望在AI辅助药物研发中发挥关键作用。这些公司在AI药物发现领域具有竞争优势。

当前AI药物发现市场正经历快速发展，高频、高通量验证成为新趋势。随着AI技术的成熟和应用，药物研发的验证阶段需求大幅增加，市场对能够提供快速、高效验证服务的公司需求旺盛。同时，具备真实湿实验产能和临床管线的公司也在市场中占据重要地位，推动行业整体进步。

研报提示了技术发展不及预期、政策不确定和研发不及预期的风险。技术发展不及预期可能导致AI药物发现效率无法达到预期目标；政策不确定可能影响行业的合规性和发展速度；研发不及预期则可能影响企业的市场竞争力和盈利能力。这些风险需要投资者关注和评估。