NVDA即将发布的财报预计将超预期并上调指引,季度收入预计在940-950亿美元,指引在1070-1080亿美元,均大幅高于买方预期。主要驱动因素是GB300机架的强劲上量,尽管网络业务增长有所放缓。
市场情绪方面,财报发布前已出现修复,空头回补显著。投资者对RubinUltra产品发布、潜在涨价、份额流失压力缓解、公司级业务机会、资本回报增加、权重开放及开源模型的有利定位等多重催化因素态度转暖。虽然部分事件未必落地,但公司仍具备极强的业绩前景。