中芯国际26年第二季度业绩超出指引上限,营收30亿元环比上涨20%(此前指引区间为上涨14%至16%),毛利率达到25.3%(指引区间20%至22%,一季度毛利率20.1%),产能利用率93.7%(一季度93.1%),26年第三季度业绩指引维持环比增长,第三季度营收环比提升2%至4%,第三季度毛利率区间26%至28%。本次少数股东损益(中芯南方先进制程业务)大幅增长叠加毛利率大幅超出预期,充分印证国产算力持续放量。整体来看,第二季度核心驱动为产销同步提升,全新12英寸产线出货释放经营杠杆;第三季度营收指引增速有所放缓,但毛利率延续上行趋势,大概率是出货量增速回落(新建产线需要调试国产设备,良品