全球星 2026年季度报告

请勾选表示：(1) 注册人是否在过去的12个月（或根据规定其需要提交此类报告的较短期间）内已提交了《1934年证券交易法》第13条或第15(d)条要求提交的所有报告，以及(2) 过去90天内是否一直受到此类提交要求的影响。是 否 ☐ 请勾选表示注册人是否在过去的12个月内（或根据要求提交此类文件的较短期间内）已通过电子方式提交了所有根据规则 S-T 第 405 条（本章 §232.405）要求提交的交互式数据文件。是 ☐ 否 ☐ 请勾选表明注册人是否为大型加速申报公司、加速申报公司、非加速申报公司、小型报告公司或成长型新兴公司。参见《交易所法案》第12b-2条中“大型加速申报公司”、“加速申报公司”、“小型报告公司”和“成长型新兴公司”的定义。 若为成长型新兴公司，请勾选表示注册人已选择不使用根据《交易所法案》第13(a)条提供的任何新或修订的财务会计准则的延期过渡期。☐ 截至2026年7月31日，普通股129,563,390股已发行在外，优先股149,425股已发行在外。 全球星公司 目录 **关于前瞻性陈述的警示声明** 本10-Q表格季度报告（以下简称“本报告”）中包含或通过引用纳入的报告内容中的某些陈述（除纯粹的历史信息外），包括但不限于，估计、预测或与本公司拟与亚马逊合并（定义见本报告）相关的陈述、本公司的业务计划、目标及预期经营业绩、本公司预期的财务资源、本公司对本公司卫星（包括其预计运营寿命）未来运营业绩的预期以及新卫星的完成、交付和发射、本公司对监管和许可程序结果的预期、本公司现有客户及所服务市场的预期增长前景，以及上述陈述所依据的假设，均属于《1995年私人证券诉讼改革法》中所定义的前瞻性陈述。这些前瞻性陈述通常以“我们认为”、“可能”、“可能”、“预测”、“预期”、“预计”、“估计”、“打算”、“战略”、“计划”、“可能”、“应该”、“将”、“将会”、“将会继续”、“可能会结果”以及类似词语进行标识，尽管并非所有前瞻性陈述都包含这些标识词语。这些前瞻性陈述基于当前预期和假设，而当前预期和假设受风险和不确定性的影响，可能导致实际结果与前瞻性陈述有重大差异。我们提醒读者，前瞻性陈述并非对未来业绩的保证，实际结果可能与前瞻性陈述中预期的、预计的、预测的或假设的结果有重大差异。 可能导致我们实际结果与前瞻性声明中预期结果发生重大差异的重要因素包括但不限于：我们能否按照预期的条款和时间完成合并，或根本无法完成合并，包括获得必要的监管批准以及满足合并完成的其他条件；与合并相关的潜在诉讼，包括与此相关的任何结果的影响；合并带来的中断风险（例如，某些客户在控制权变更时终止或修改合同的能力，或拒绝同意此类变更控制权）将损害我们的业务，包括当前的计划和运营；我们保留和聘用关键人员的能力；管理层将时间和注意力从正常业务运营中转移；合并公告或完成可能导致的业务关系产生不利反应或变化；在合并进行期间或完成后，可能影响我们追求某些业务机会或战略交易合同条款；发生任何可能导致合并终止的事件、变更或其他情况，包括在需要我们根据合并协议（定义见本协议）支付终止费的情形下；我们能否满足根据公司与服务商协议（定义见本协议）实现的预期收益（包括新卫星完成、交付或发射延迟的影响），并在未能根据公司与服务商的协议达到某些里程碑时避免合并对价（定义见本协议）的潜在调整；我们保留现有客户（包括定义见本协议的客户）的能力；我们卫星的运营性能和轨道寿命，包括我们卫星或相关地面设施和网络运营控制中心受损、故障、中断或其他问题；我们能否成功或及时发射卫星；我们运营计划或公司战略的变化；我们产品和服务的市场接受度和需求；我们能否充分预见卫星容量需求并保持足够的卫星容量以满足当前和增长的需求；我们利用和应对技术创新的能力，包括将许可技术集成到我们的产品和服务中以及开发、获取、维持和保护信息和知识产权；我们能否在我们运营的市场中有效竞争；地缘政治和经济条件以及在全球范围内开展业务相关的风险，包括在发展中市场；我们业务运营中使用的设备、零部件和其他材料是否可用；我们对关键供应商的依赖；我们能否以合理条件筹集资金；我们管理成本的能力；我们发展和扩大业务的能力（包括我们维持、扩展和变现频谱权的能力）；我们遵守和解释法律和法规（包括税法法规）的能力，包括与使用我们频谱相关的那些法规；我们能否遵守融资安排中的限制性条款以及我们承担额外债务能力的限制；任何与网络相关的攻击和其他安全漏洞；我们获得和维持充足保险覆盖的能力；频谱价值的波动性；税率的变化和税务检查的结果；诉讼或调查；监管限制、责任或罚款；频谱授权的减少；额外的频谱共享协议；或必要许可证的撤销、修改或不予续期；战略业务交易的机会；行业整合对我们和我们竞争对手的影响；自然灾害和意外事件造成的业务中断；我们普通股交易价格的波动性（包括如果合并未能完成，我们的股价可能下跌的风险），以及第1A项中详述的其他因素。我们的2025年年度报告（在2026年2月27日根据美国证券交易委员会（“SEC”）的规定提交）（“2025Annual Report”），根据本报告第二部分第1A项中的“风险因素”更新，并可能根据后续向SEC提交的文件进一步更新。此外，新的风险因素会不时出现，我们不可能预见所有风险因素，也无法准确评估所有因素对我们业务的影响，或任何因素或因素组合可能导致实际结果与任何前瞻性声明中包含的结果发生重大差异。我们不对在本报告日期之后更新任何前瞻性声明以反映实际结果、未来事件或情况，或我们假设、业务计划或其他变化的变更承担任何义务。 请参阅随附注释，了解未经审计的期中简明合并财务报表。 全球星公司未经审计的期中合并财务报表附注 1. 演讲的基本原则 通过其全球卫星网络，全球星公司（“全球星”或“公司”）提供移动卫星服务（“MSS”），包括通信产品和服务、批发容量服务、地面频谱和网络解决方案以及政府服务。公司向其用户提供建筑产品和服务，包括数据传输和语音通信（商用物联网、SPOT和双向）。批发容量服务包括根据公司的频谱许可证，使用公司轨道卫星和地面站（“网关”）的网络进行卫星网络接入和相关服务，公司将其统称为全球星系统。公司还利用全球星系统提供地面频谱和网络解决方案。政府服务包括战略合作伙伴关系以及硬件和软件设计，用于开发在全球星系统上运行的特定应用程序。公司的唯一报告业务是其MSS业务。热力公司通过共同控制的附属公司（统称“热力”），是全球星的主要所有者和最大股东。公司的董事会执行主席（“董事会”）控制着热力公司。 公司已根据美国公认会计原则（“美国会计准则，U.S. GAAP”）编制了随附的未经审计的简明合并财务报表，用于披露中期财务信息。根据证券交易委员会（“SEC”）的规定和规则，某些通常包含在财务报表中的信息及脚注披露已被简略或省略；然而，管理层认为所做出的披露足以确保本报告中披露的信息不具误导性。这些财务报表及随附的脚注应与公司于2026年2月27日向SEC提交的截至2025年12月31日的10-K年度报告（“2025年度报告”）中包含的合并财务报表及脚注一并阅读。 根据美国公认会计原则编制合并财务报表需要管理层做出估计和假设，这些估计和假设会影响财务报表日资产和负债的列报金额，以及或有资产和负债的披露，还会影响报告期间收入和费用的列报金额。实际结果可能与估计值存在差异。公司持续评估其估计。 这些未经审计的中间简明合并财务报表包括全球星及其所有子公司的账目。该公司的合并财务报表包括全球星特殊目的实体（以下简称“SPE”）的结果和金额，该实体是一个可变利益实体（“VIE”），其定义见注释3，全球星是主要受益人。合并过程中已抵销公司间交易和余额。管理层认为，本报告中包含的所有信息均包括所有必要调整，包括正常重复调整，以确保公允列报所列期间的公司简明合并经营报表、合并资产负债表、简明合并股东权益表和简明合并现金流量表。截至2026年6月30日止三个月和六个月的经营结果不一定能反映全年或任何未来期间可能获得的结果。 合并协议 2026年4月13日，公司与亚马逊公司（一家特拉华州 corporations）（“亚马逊”）、葡萄柚收购子公司I， Inc.（一家特拉华州corporations 且为亚马逊的直接全资子公司）（“收购子公司I”）以及葡萄柚收购子公司II， LLC（一家特拉华州有限责任公司且为亚马逊的直接全资子公司）（“收购子公司II”，与亚马逊和收购子公司I共同构成“买方方”）签署了《合并协议与计划》（以下简称“《合并协议》），根据该协议及受《合并协议》条款和条件的约束，（a）收购子公司I将与公司合并并并入（“首次合并”），公司将在首次合并中存续并成为亚马逊的直接全资子公司（“存续公司”），以及（b）在首次合并立即之后，存续公司将与收购子公司II合并并并入（“第二次合并”），并与首次合并共同构成“合并”（收购子公司II将在第二次合并中存续并成为亚马逊的直接全资子公司）。参见注释2：《合并协议》：关于《合并协议》及相关交易的讨论。 2025年9月，财务会计准则委员会（“财务会计准则委员会”）发布了《财务会计准则更新》（“准则更新”）2025-07号，“衍生工具和套期保值（主题815）和客户合同收入（主题606）：衍生工具范围修订以及客户在收入合同中提供的基于股份的非现金对价的范围澄清。”该准则更新将某些标的基于合同一方当事人运营或活动的合同排除在衍生工具会计范围之外。该准则更新还澄清，实体在收入合同中接收的、作为商品或服务转让对价的基于股份的非现金对价，必须应用ASC 606中的非现金对价指南。该准则适用于2026年12月16日之后开始的年度和中期报告期间，并允许提前采用。该准则可采用前瞻性或修正后追溯性过渡方法应用。该公司在截至2026年6月30日的季度期间，于2026年1月1日起采用该准则，并采用修正后追溯性过渡方法。请参阅注释8：衍生工具，以进一步讨论相对于ASC 815的修订以及该准则对公司财务报表和相关披露的影响。在采用ASU 2025-07后，ASC 606的修订并未影响公司的财务报表或披露。 近期发布的会计公告 2024年11月，美国财务会计准则委员会（FASB）发布了《财务报表——报告综合收益——费用分拆披露》（ASU 2024-03）。该准则要求上市公司在年度和中期报告中披露某些财务报表费用项目的分拆信息。该修订应采用前瞻性应用；然而，也允许采用回顾性应用。公司计划在2027年1月1日该准则生效时采用此项标准。公司正在评估该准则对其财务报表披露可能产生的影响。 2. 合并协议 待完成合并 2026年4月13日，公司与买方签署了合并协议，根据该协议条款及条件，买方同意收购公司。 公司设立的战略审查委员会（“SRC”），该委员会由 SRC 和董事会中独立、公正的成员组成，各成员一致批准并宣布建议执行合并协议及由此涉及的交易，包括合并。合并协议签署后，Thermo 在签署时持有公司已发行和流通的普通股约 57.6%，向公司签署并交付了一份书面同意书（“书面同意书”），采纳合并协议并批准由此涉及的交易，包括合并。书面同意书的交付构成公司组织文件、特拉华州法律及合并协议规定的，为完成合并所需的公司股东的全部批准，且无需或不会寻求公司股东的进一步批准。 合并对价 根据合并协议条款，在第一次合并生效时已发行和流通的公司的每股普通股（包括在认股权证自动现金less行权时发行的该公司的普通股，但不包括由公司或其任何子公司、购买方或其任何全资子公司持有的该公司的普通股（此类股份，称为“已取消股份”））将根据合并协议规定的条款、条件和程序，转换为持有人的选择权，即：(i) 等于每股90美元的现金（根据下文解释，可能向下调整），无利息（称为“现金对价”）或 (ii) 与交换比率相等的若干有效发行、已全额缴款且不可评估的亚马逊普通股（根据合并协议确定，根据下文解释，可能向下调整）（称为“股票对价”，并与现金对价（以及如适用，亚马逊普通股的零头股现金替代）一起