中信通信关于美国限制光模块电话会2026/8/420:10###核心概要2026年8月4日会议指出:所谓“中国光模块禁令”系路透社不实传言,逻辑上不可行——全球90%光模块产能及全产业链(含光芯片、磷化铟、高纯砷等)深度依赖中国;若真实施将导致北美AI全面停滞。当前AI资本开支具备强现金流正向循环(三年回本)、企业级应用加速渗透,光通信投资应聚焦1.6T/3.2TNPO升级及高功率CW激光器等核心技术迭代。###主要议题与讨论-主题一:关于“中国光模块出口禁令”传言的实质与风险辨析-全球光模块供给与需求约90%由中国厂商主导,核心产能(如Lumentum旗下Coherent东莞厂、长三