写这篇的时候是大科技业绩会之前,现在业绩会过了,1/硬件的很多辩论还没完全能够两句话解释清楚2/云计算在大科技业绩会之后就清晰不少。开源利好云的叙事基本上都深入人心了。接下来还可能有开源deepseekv4pro的催化。3/neocloud理论上攻击性是更强的,但是有一些朋友反馈的时候会对execution执行层有一些担心。4/新云里面一样要面临对手方的问题,比如oracle的对手方是openai,大家也会对于太过大的大数字有些敏感。如果对手方是大科技/直接需求终端,那就好一些。5/市场的波动率没下来,风险胃纳也不好上去。胃纳小的时候,自然把很多人带到了云计算的这个角度。至少确定性和一些,两三