广发机械 三千亿市值组合近况更新-20260731

7月份我们核心组合回调幅度较大，与基本面出现较大背离，我们把核心推荐更新如下。 1.#长川科技。GPU测试机深度绑定H，#拿下最新一代GPU测试设备所有份额，26H1业绩超预期兑现。公司布局板级封装与TCB设备，有望在CoPoS大潮中成为核心标的，TCB已经在大客户验证中；量检测业务积极突破。 2.#松发股份。公司定增发行价146.02元，募资总额70亿元。#Q2业绩大超预期、净利率爬至17%，上半年新签订单200亿美金，已排产至29-30年。目前看需求加速、业绩高增、估值历史底部，远期业绩有望达到400亿以上， 3.#杰瑞股份。近期新签16亿美金，使用FTAI航改燃机头，#订单规模1GW+。FTAI持有446台CMF56当量、约11GW。公司近期还签约微网一体化项目，燃气轮机+SST+储能，AIDC一体化业务进入兑现阶段。 4.#联讯仪器。26Q2业绩实现环比260%加速，下游光模块高陡峭斜率的扩产导致keysight交付周期大幅拉长，公司份额超预期扩张。#高速FT测试、HBM KGD测试设备在头部客户验证，目标成为测试设备的平台型公司。 5.#鼎泰高科。Q2业绩增速中枢接近400%，#7月份出货均价已达2元/支，预计到年底可实现月增1500万支的扩产速度。公司是少数具备高倍径扩产能力的龙头。 以上标的是我们核心推荐组合，欢迎交流。