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长江汽车高伊楠团队 周观点 燃机液冷及整车出海
2026-07-26
未知机构
caddie💞
总体观点:汽车板块受内需影响处于低位,但AI+新动能及出海带来的高盈利形成结构性机会,商用车景气平稳,低估值红利股有较强吸引力。
AI+主线:
下半年液冷进入爆发期,重点公司业绩将开始体现。
Google财报资本开支再上调,下游需求持续增长,谷歌V7芯片已量产,英伟达Rubin芯片进入小批量阶段,液冷驶入放量期。
液冷各环节中电子水泵和板式换热器格局较好,重点推荐:飞龙股份、银轮股份。
燃机:
GEV、瓦锡兰等订单指引再度上修,中期业绩有望提高。
燃机板块有望开启新一轮订单获取,持续重点推荐。
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