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关于户储
- 近期户储产品满产满销,下游需求旺盛,行业库存水平可控,主要积压在集成商处,渠道商和安装商库存极少。
- 预计Q4户储需求将冲量,但电芯供应将再次紧张。明年户储需求预计持续旺盛,客户正在洽谈包线但未锁价。
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关于海外需求
- Q3-Q4海外确收量预计进一步提升,多家企业获得项目订单,美国安全港项目锁定近20GWh(2029年交付),主要用于美国AIDC储能电站,后续交付将加速。
- 今年海外出货量预计为4GWh,明年将达7-8GWh;其中美国今年交付500-600MWh,明后年将快速放量,盈利能力优于其他海外市场。
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关于AIDC
- 目前产品正在向台达、维谛和施耐德等代工商送样测试。8-9月海外需求超预期,单位利润环比有望提升。