农副期权早报

李立勤投研高级经理从业资格号：F3074095交易咨询号：Z0017896邮箱：lilq@wkqh.cn黄柯涵期权研究员从业资格号：F03138607电话：0755-23375252邮箱：huangkh@wkqh.cn 棉花（CF）-市场数据与策略建议 」行情解读与策略建议 标的行情解析及期权因子研究 （1）CF609合约咋日收盘价16330元，相较前日收盘上涨35元，上涨0.21%，成交量356731手，较前日增加38153手，持仓量594009手，较前日增加12703手(2）CF（棉花期权）隐含波动率维持在均值0.1518上方水平波动(3）CF期权持仓量PCR收报于0.8198，位于近一年来的71.84%水位。（4）期权的角度看标的压力位和支撑位，CF期权标的压力位为17000，支撑位为15000。 期权策略建议 （1）方向性策略：无（2）波动性策略：构建卖出看涨+看跌期权组合策略，多获取期权时间价值收益。如：S_CF2609P15600和S_CF2609C16600 红枣（CJ）－市场数据与策略建议 」行情解读与策略建议 标的行情解析及期权因子研究 （1）CJ609合约昨日收盘价8150元，相较前日收盘下跌250元，下跌2.97%，成交量168268手，较前日减少30743手，持仓量190117手，较前日增加17866手(2）CJ（红枣期权）隐含波动率维持在均值0.2854上方水平波动(3）CJ期权持仓量PCR收报于0.3498，位于近一年来的69.39%水位。（4）期权的角度看标的压力位和支撑位，CJ期权标的压力位为11000，支撑位为8000。 期权策略建议 （1）方向性策略：构建看跌期权熊市价差组合策略，获取方向性收益。如：B_CJ2609P8000，S_CJ2609P8400（2）波动性策略：无 鸡蛋（JD）-市场数据与策略建议 ■行情解读与策略建议 标的行情解析及期权因子研究 （1）jd2608合约昨日收盘价4718元，相较前日收盘上涨56元，上涨1.20%，成交量907026手，较前日增加6445手，持仓量372905手，较前日减少704手(2）JD（鸡蛋期权）隐含波动率维持在均值0.2593上方水平波动(3）JD期权持仓量PCR收报于1.5244，位于近一年来的93.88%水位。（4）期权的角度看标的压力位和支撑位，JD期权标的压力位为5300，支撑位为4000。 期权策略建议 （1）方向性策略：构建看涨期权牛市价差组合策略，获取方向性收益（2）波动性策略：构建卖出看涨+看跌期权组合策略，获取期权时间价值收益，动态调整持仓头寸。如：S_JD2608P4400和S_JD2608C5000 原木（LG）-市场数据与策略建议 ■行情解读与策略建议 标的行情解析及期权因子研究 （1）1g2609合约昨日收盘价815元，相较前日收盘下跌4.5元，下跌0.54%，成交量5191手，较前日增加2036手，持仓量11659手，较前日增加391手(2）LG（原木期权）隐含波动率维持在均值0.2058上方水平波动（3）LG期权持仓量PCR收报于0.9007，位于近一年来的91.84%水位。（4）期权的角度看标的压力位和支撑位，LG期权标的压力位为950，支撑位为800。 期权策略建议 （1）方向性策略：无(2）波动性策略：无