农副期权早报

李立勤投研高级经理从业资格号：F3074095交易咨询号：Z0017896邮箱：lilq@wkqh.cn黄柯涵期权研究员从业资格号：F03138607电话：0755-23375252邮箱：huangkh@wkqh.cn 棉花（CF）-市场数据与策略建议 」行情解读与策略建议 标的行情解析及期权因子研究 （1）CF609合约咋日收盘价16190元，相较前日收盘上涨110元，上涨0.68%，成交量428064手，较前日增加34057手，持仓量569291手，较前日增加11279手(2）CF（棉花期权）隐含波动率维持在均值0.1513上方水平波动（3）CF期权持仓量PCR收报于0.7905，位于近一年来的54.29%水位。（4）期权的角度看标的压力位和支撑位，CF期权标的压力位为17000，支撑位为15000。 期权策略建议 （1）方向性策略：无（2）波动性策略：构建卖出看涨+看跌期权组合策略，多获取期权时间价值收益。如：S_CF2609P15600和S_CF2609C16600 红枣（CJ）－市场数据与策略建议 」行情解读与策略建议 标的行情解析及期权因子研究 （1）CJ609合约昨日收盘价8490元，相较前日收盘下跌215元，下跌2.46%，成交量162775手，较前日增加28005手，持仓量147667手，较前日增加7838手(2）CJ（红枣期权）隐含波动率维持在均值0.2848上方水平波动(3）CJ期权持仓量PCR收报于0.3961，位于近一年来的85.71%水位。（4）期权的角度看标的压力位和支撑位，CJ期权标的压力位为11000，支撑位为8500。 期权策略建议 （1）方向性策略：构建看跌期权熊市价差组合策略，获取方向性收益。如：B_CJ2609P8200，S_CJ2609P9000（2）波动性策略：无 鸡蛋（JD）-市场数据与策略建议 ■行情解读与策略建议 标的行情解析及期权因子研究 （1）jd2608合约昨日收盘价4468元，相较前日收盘上涨21元，上涨0.47%，成交量849428手，较前日减少357134手，持仓量363431手，较前日减少19117手(2）JD（鸡蛋期权）隐含波动率维持在均值0.2579上方水平波动(3）JD期权持仓量PCR收报于1.2683，位于近一年来的92.65%水位。（4）期权的角度看标的压力位和支撑位，JD期权标的压力位为5300，支撑位为4000。 期权策略建议 （1）方向性策略：构建看跌期权熊市价差组合策略，获取方向性收益（2）波动性策略：构建卖出看涨+看跌期权组合策略，获取期权时间价值收益，动态调整持仓头寸。如：S_JD2608P4200和S_JD2608C4600 原木（LG）－市场数据与策略建议 ■行情解读与策略建议 标的行情解析及期权因子研究 （1）1g2609合约昨日收盘价812.5元，相较前日收盘下跌11.5元，下跌1.39%，成交量4667手，较前日增加94手，持仓量11686手，较前日增加43手(2）LG（原木期权）隐含波动率维持在均值0.2068上方水平波动（3）LG期权持仓量PCR收报于0.8638，位于近一年来的86.94%水位。（4）期权的角度看标的压力位和支撑位，LG期权标的压力位为950，支撑位为800。 期权策略建议 （1）方向性策略：无(2）波动性策略：无