美国银行美股招股说明书(2026-03-26版)

产品概述

结构与条款

票据期限：约2年 -挂钩标的：标普500®期货超额回报指数（SPXFP）
起始价值：定价日标普500®期货超额回报指数的收盘水平
结束价值：估值日标普500®期货超额回报指数的收盘水平乘以价格乘数
上行参与率：117.50%
阈值价值：起始价值的80.00%
票据赎回金额：
- 结束价值大于起始价值：1000.00美元
- 结束价值等于或小于起始价值但大于或等于阈值价值：1000.00美元
- 结束价值小于阈值价值：低于面值，可能损失最高80.00%的投资
估值日期：2028年3月31日
计算代理：BofA Securities, Inc.（BofAS）
销售代理：BofAS
CUSIP编号：09711Q4H3

风险因素

结构相关风险：
- 票据不保证本金偿还，存在损失风险
- 票据不支付利息
- 票据回报可能低于传统债务证券
- 赎回金额仅在估值日反映标的指数变化，期间变化不计入
- 票据支付受发行方和担保方的信用风险影响
- 发行方为金融子公司，依赖担保方
估值和市场相关风险：
- 公开报价高于初始估计价值，二级市场价值可能低于购买价格
- 市场因素可能导致二级市场价格波动
- 无法保证二级市场交易的存在和流动性
利益冲突风险：
- 发行方、担保方及其附属机构可能进行交易和套期保值活动，可能产生利益冲突
- 计算代理为发行方附属机构，可能存在利益冲突
标的指数相关风险：
- 标的指数发布者可能调整指数成分或方法
- 标的指数受期货市场风险影响，包括流动性、投机、监管等因素
- 期货市场可能出现反向市场或正向市场，影响标的指数价值
- 标的指数与标普500®指数存在差异，包括融资成本等因素
- 期货市场交易暂停可能影响标的指数价值
- 法律和监管变化可能影响标的指数价值
税收相关风险：
- 美国联邦所得税后果不确定，可能产生不利影响
- 票据可能被视为单一金融合约，也可能被视为其他类型
- 非美国持有人可能需要缴纳美国联邦所得税或预扣税