金融期权全景数据日度报告

摘要

今日A股主要指数普跌，上证指数下跌1.11%，深证成指下跌1.51%，创业板指下跌2.10%，市场整体情绪偏谨慎。重要资讯包括证监会推动权益类公募基金发展和指数化投资，国家统计局公布1-11月社消零售总额和规上工业增加值数据，以及外交部发布对岩崎茂的反制措施决定。市场逻辑围绕政策刺激消费与地产边际改善、资金避险偏好提升、流动性宽松支撑估值三大主线展开，消费与防御板块逆势走强，科技与周期板块承压。策略建议布局逢低卖沽策略或熊市价差策略，持有现货投资者可买入虚值看跌期权保护持仓，短期大指数或优于科创板块，可逢低布局1000及科创类指数的升波机会。

各交易所期权汇总

• 重要指数表现：上证指数下跌1.11%，深证成指下跌1.51%，创业板指下跌2.10%，万得全A指数下跌1.45%，成交额17480.91亿元，缩量约463亿元。
• 期权成交情况：上交所50ETF期权成交量减少21052，持仓量减少21706；300ETF期权成交量减少295002，持仓量减少3723。深交所深300ETF期权成交量增加153882，持仓量减少2928。中金所沪深300股指期权成交量减少11732，持仓量增加1982。
• 期权市场情绪：上交所50ETF期权成交量PCR为1.0924，持仓量PCR为0.9995。深交所深300ETF期权成交量PCR为1.3801，持仓量PCR为0.9781。中金所沪深300股指期权成交量PCR为0.6743，持仓量PCR为0.8068。
• 期权波动率：上交所50ETF期权历史波动率0.1263，加权IV 0.1355。深交所深300ETF期权历史波动率0.1765，加权IV 0.3470。中金所沪深300股指期权历史波动率0.1749，加权IV 0.1521。

主要指数期权分析

• 50ETF期权(510050)：成交量减少11595，持仓量减少23482，成交额减少132，加权IV变化0.0083。
• 沪300ETF期权(510300)：成交量减少135998，持仓量减少3723，成交额减少14458，加权IV变化0.0152。
• 深300ETF期权(159919)：成交量增加60655，持仓量减少9767，成交额增加9532，加权IV变化0.0901。
• 沪深300股指期权(000300)：成交量减少11732，持仓量增加1982，成交额减少12498，加权IV变化0.0167。
• 中证1000股指期权(000852)：成交量减少35538，持仓量增加4677，成交额减少44073，加权IV变化0.0228。
• 500ETF期权(510500)：成交量减少161671，持仓量增加11803，成交额减少30953，加权IV变化0.0123。
• 创业板ETF期权(159915)：成交量减少513125，持仓量增加18860，成交额减少26469，加权IV变化0.0275。
• 深500ETF期权(159922)：成交量减少20149，持仓量增加17822，成交额增加10165，加权IV变化0.0316。
• 深100ETF期权(159901)：成交量减少45871，持仓量减少1923，成交额减少670，加权IV变化-0.0112。
• 上证50股指期权(000016)：成交量增加9472，持仓量减少265，成交额增加711，加权IV变化0.0061。
• 华夏科创50ETF期权(588000)：成交量减少135743，持仓量增加58043，成交额减少1820，加权IV变化0.0267。
• 易方达科创50ETF期权(588080)：成交量减少80941，持仓量增加18796，成交额减少1817，加权IV变化0.0167。

策略建议

• 建议布局逢低卖沽策略或熊市价差策略。
• 持有现货投资者可买入虚值看跌期权保护持仓。
• 短期大指数或优于科创板块，可逢低布局1000及科创类指数的升波机会。