证券早晨快讯

➢美企裁员规模大增；中国出口料放缓。A股早盘急涨，午后偏强震荡。上证指数收涨0.97%报4007.76点，深证成指涨1.73%，创业板指涨1.84%。港股高开强力反弹，香港恒生指数收盘涨2.12%报26485.90点，恒生科技指数涨2.74%，恒生中国企业指数上涨2.10%。半导体、有色走强。大市成交额缩至2346.531亿港元。外盘方面，欧洲三大股指收盘全线下跌，美 国 三 大 股 指 全 线 收 跌，道 指 跌0.84%报46912.3点，标普500指数跌1.12%报6720.32点，纳 指 跌1.9%报23053.99点。美国10月裁员规模创逾20年来同期最高，多位美联储官员对通胀问题表示关切。中国周五料公布10月进出口大幅放缓。 ➢人力资源公司数据显示，美国企业10月裁员规模创20多年来同期最高，人工智能变革冲击就业市场。 ➢中国周五将公布10月贸易数据，由于比较基数显著提高，预计出口增速将大幅放缓，但对非美贸易伙伴的出口可能保持强劲，贸易顺差有望扩大。 资料来源：彭博➢英国央行以5:4的投票结果维持利率在4%不变，为12月降息奠定基础。央行表示9月份3.8%的通胀率可能已见顶。 183353511-15Units 3511-15, 35/F,CoscoTower, Grand Millennium Plaza,183 Queen's Road Central, Sheung Wan, Hong Kong頁1 XIN YONGAN INTERNATIONAL FINANCIAL HOLDINGS LIMITEDwww.yafco.com.hk ◆中伟新材(2579)招股入场费7637元，Tesla电池原料供应商，11基投入股：Tesla电池原料供应商中伟新材今日起至11月12日(星期三)招股，计划全球发售约1.04亿股H股，其中约10%在港公开发售，其余作国际发售，每股作价介乎34元至37.8元，集资额最高达39.4亿元，每手200股，入场费7636.24元。公司预计于11月17日(星期一)挂牌，联席保荐人为摩根士丹利及华泰国际。公司是次引入11家基石投资者，包括与贵州省新型工业化发展股权投资基金合夥企业(有限合夥)、宝达投资、中创新航科技集团、东圣先行科技、North Rock基金旗下NR 11 SP、上海高毅、湖南兴湘新兴产业母基金、蓝思香港及欣旺达财资，合共认购约2.14亿美元(约16.59亿港元)，按招股中位价每股35.9元计算，则可认购发售股份总数将为4619.76万股，假设超额配股权未获行使占已发行股本总额约4.4%。以招股中位价计算，中伟新材估计是次集资净额将达36.28亿元，当中约50%将用作扩大生产及供应链能力；约40%将用作新能源电池材料的研发及推进数字化；及约10%将用作营运资金及其他一般企业用途。已在深圳上市的中伟新材为Tesla特斯拉、宁德时代(03750)的电池原料供应商，主要从事于以正极活性材料前驱体(pCAM)为核心的新能源电池材料的研发、生产及销售，以及新能源金属产品。今年上半年公司录得纯利达7.35亿元人民币，按年跌约14.83%。 ◆百利天恒(2615)招股入场费39293元，美上市药企BMS等5基投入股：内地生物医药公司百利天恒今日至11月12日(星期三)招股，计划全球发售863.43万股H股，其中约10%在港公开发售，其余作国际发售，每股作价介乎347.5元至389元，集资额最高达33.59亿元，每手100股，入场费39292.31元。公司预期于11月17日（星期一）挂牌，联席保荐人为高盛、摩根大通及中信证券。公司是次引入基石投资者，除了OAP III、富国基金及GL Capital等公司现有少数股东或其紧密联系人外，还有在美国上市的全球跨国制药公司百时美施贵宝（BMS）及风投基金Athos Capital，合共认购约3200万美元(约2.49亿港元)，假设发售价为招股中位价368.25元，则将认购的发售股份总数约67.47万股，占紧随全球发售完成后公司已发行股本总额的约0.16%。百利天恒估计，是次招股集资净额约30.18亿元，当中约60%将用于拨付于中国内地以外地区的候选生物药物的研发活动；约30%用于建立公司全球供应链，主要为在中国内地以外地区的候选生物药物的新生产设施的建设或收购提供资金；约10%在中国内地以外业务的营运资金及其他一般公司用途。百利天恒于2006年成立，聚焦研发包括小分子药物、生物药物、抗体偶联药物(ADC药物)用于儿科、心血管疾病等，包括26种仿制药产品及5种中成药产品。是一家具备早期研发、临床开发、生产及商业化能力的综合医疗企业集团。公司经营两项主要业务：创新生物药业务以及仿制药及中成药业务。今年上半年公司录得亏损11.2亿元人民币，2024年同期盈利46.7亿元人民币。 ◆阿格纳生物制药据报已选定香港IP0银行，筹资数亿美元：外电引述知情人士透露，中国生物科技公司阿格纳生物制药有限公司已选定在香港进行首次公开募股(IPO)的银行，融资规模可达数亿美元。知情人士透露，这家由金杏资本支持的公司正与美国银行、中金公司、Jefferies Financial Group Inc﹒和摩根大通合作。该公司已秘密提交IPO申请，但规模和时间等细节仍在商讨中。阿格纳生物制药、金杏资本和中金公司均未回覆置评请求。美国银行、Jefferies Financial Group Inc﹒和摩通代表拒绝置评。根据其网站显示，阿格纳生物制药成立于2021年，致力于开发用于治疗心血管疾病、罕见病、代谢性疾病以及病毒感染等多种疾病的siRNA疗法。 183353511-15Units 3511-15, 35/F,CoscoTower, Grand Millennium Plaza,183 Queen's Road Central, Sheung Wan, Hong Kong頁2 XIN YONGAN INTERNATIONAL FINANCIAL HOLDINGS LIMITEDwww.yafco.com.hk 资料来源：彭博,经济通 ◆美国企业10月裁员规模创20多年来同期最高，人工智能变革冲击就业市场：据职业介绍公司Challenger,Gray & Christmas Inc.的数据显示，随着人工智能重塑行业格局以及成本削减加速，美国企业10月份宣布的裁员规模是二十多年来同期最高水平。美国企业上个月宣布的裁员人数为153,074人，几乎是去年同期的三倍，主要集中在科技和仓储行业。该公司首席营收官Andy Challenger表示，这是自2003年以来的10月裁员最高纪录，当时手机的出现也带来了类似的颠覆性影响。Challenger在报告中指出，“一些行业在疫情期间的招聘热潮过后正在调整，但与此同时，人工智能的普及、消费者和企业支出放缓，以及成本上升，都导致企业节省开支、冻结招聘。那些目前被裁的人发现更难迅速找到新工作，这可能会进一步加剧劳动力市场的疲软。”无论怎么分析，这些数据都显示疲软乏力。今年以来的累计裁员人数已超过100万，创下疫情以来的最高水平。同期，美国雇主宣布的招聘计划数量为2011年以来最低。 ◆英国央行维持利率在4%不变，为12月降息奠定基础：英国央行以微弱优势投票决定维持利率在4%不变，为12月降息奠定了基础。英国央行货币政策委员会五名成员投票支持维持政策不变，其中行长安德鲁·贝利的投票起到了关键作用，另外四名成员支持把利率下调0.25个百分点，至3.75%。英国央行表示，9月3.8%的通胀率“可能已见顶”。会议纪要显示，在支持维持利率不变的官员中，贝利是最鸽派的一位。他表示通胀面临的风险“近期已减弱，趋于平衡”，距离支持降息更近一步。“我们仍认为利率正处于逐步下行的路径，但我们需要确认通胀正朝2%的目标回落，然后才能再次降息，”他在书面声明中表示。这一决定标志着英国央行打破了自2024年8月以来每季度一次的降息节奏。贝利在新闻发布会上表示，通胀“可能具有黏性”的风险依然存在。不过，英国央行也为12月采取行动埋下了伏笔，届时货币政策委员会将已获得工党政府本月晚些时候公布的关键秋季预算案，以及另外两轮通胀和就业数据。 ◆彭博中国数据前瞻：出口增速料放缓，受对美贸易下滑加剧和高基数拖累：因对美出口下降，加之去年比较基数较高，中国出口增速可能出现放缓。不过，对非美市场出口可能提供了一定支撑。RatingDog制造业采购经理指数(PMI)预计也会下滑，但主要是受10月国庆假期影响，并非基本面疲软所致。10月，侧重出口企业的RatingDog制造业PMI可能会从9月的51.2大幅回落至50.0，主要反映了国庆长假导致的季节性下滑。10月的早期数据喜忧参半，显示潜在势头没有太大波动。集装箱和港口数据显示，10月出口持续显示出韧性，但对美出口同比降幅可能进一步扩大。外部需求的早期指标表现存在分化。欧元区制造业PMI在10月回升至50的荣枯分界线以上。而日本制造业PMI萎缩幅度连续第二个月加大。按工作日调整后，10月前20天韩国出口同比增长9.7%，扭转了9月下降6.1%的局面。 ◆特朗普政府将铜、煤炭、白银列入关键矿产清单：美国将铀、铜、白银加入政府关键矿产清单，显示特朗普政府正在扩大其认为对美国经济和国家安全至关重要的大宗商品范围。根据政府网站，更新后的美国地质调查局清单中还新增了冶金煤、钾盐、铼、硅和铅。此清单将取代2022年版本。该清单决定了哪些商品将纳入特朗普政府4月中旬宣布的对加工关键矿产及其衍生产品展开的232条款调查，该调查可能导致关税和贸易限制。特朗普已将加强关键矿产的国内供应作为优先事项，理由是对外国供应的过度依赖会危及国家安全、基础设施发展以及技术创新。资源行业一直在推动将某些金属和矿物，如铜和钾盐纳入该清单。美国所用的钾盐大部分来自加拿大，加拿大约占美国钾盐进口的80%。而铜的进口约占美国总消费量的一半，进口国包括智利、秘鲁和加拿大。全球大部分铜的精炼在中国完成。 ◆荷兰政府预计安世中国将在“几天内”恢复芯片供应：荷兰政府带来了一个让汽车业可以略松口气的消息：安世半导体的中国子公司将在未来几天内恢复芯片供应。该国经济事务部周四晚发表声明称，已接到中国及美国就其最近所达成“贸易和经济协议”的通报。荷兰政府欢迎北京方面会为安世中国工厂恢复供货提供便利的表态。“鉴于我们与中国当局的磋商富有建设性，荷兰相信中国供应至欧洲和世界其它地区的芯片将在未来几天送达安世的客户，”该国经济事务大臣VincentKarremans在声明中说。 ◆惠誉旗下BMI：可能需要六七年时间才能撼动中国在稀土领域的主导地位：惠誉旗下BMI称，即使西方领导人努力推动，西方政府要想真正撼动中国在稀土加工领域的主导地位也仍将需要数年时间。“我们确信，在未来至少六七年内，中国将继续牢牢主导这一领域，”大宗商品分析主管SabrinChowdhury在电话采访中表示。预计在此期间，中国在加工领域的份额将从逾90%降至70%。Chowdhury表示，鉴于政府计划进行“巨额投资”，当前六七年的时间跨度预期已较此前的八到十年下调。Chowdhury表示，中国推动自立自强和先进制造业发展，也将限制其稀土和其他关键矿产的出口。“他们正努力发展自己的下游需求行业，例如电动汽车和风力发电，这样他们生产的这些稀土就有了充足的需求，不必依赖出口”。 XIN YONGAN INTERNATIONAL FINANCIAL HOLDINGS LIMITEDwww.yafco.com.hk 183353511-15Units 3511-15, 35/F,CoscoTower, Grand Millennium Plaza,183 Queen's Road Central, Sheung Wan, Hong Kong 頁3 资料来源：彭博,经济通 ◆汇丰控股(5)成功发行共50亿美元高级无抵押票据：汇控宣布，成功发行总值50亿美元的高级无抵押票据，分别为22.