W&T Offshore, Inc.计划通过Roth Capital Partners, LLC和Virtu Americas LLC（统称为“代理商”）发行最多8300万美元的普通股。此次发行基于2021年10月14日提交的S-3表格注册声明（文件编号333-260248），该声明已于2021年10月25日生效（“先前注册声明”）。先前注册声明注册了总计5亿美元的不可确定数量的证券，W&T Offshore, Inc.将不时发行。根据2021年10月25日日期的先前注册声明补充，注册了最多1亿美元的普通股的发行和销售，这些股票可依据2022年3月18日的At-The-Market Equity Distribution Agreement发行。W&T Offshore, Inc.已于2024年10月24日向美国证券交易委员会（SEC）提交了新的注册声明（文件编号333-282595），该声明取代了先前注册声明（“注册声明”）。根据2024年11月20日日期的注册声明补充，注册了最多8300万美元的普通股的发行和销售，这些股票可依据先前At-The-Market Equity Distribution Agreement发行。W&T Offshore, Inc.和代理商已于2025年8月28日签署了Prior At-The-Market Equity Distribution Agreement的第一修正案（“先前At-The-Market Equity Distribution Agreement”，连同该修正案，可能进一步修正、补充或重述，统称为“At-The-Market Equity Distribution Agreement”）。
此次发行的最高发行价为每股1.81美元，预计将发行4585万股。此次发行将通过代理商进行，股票将在纽约证券交易所（NYSE）或其他现有交易市场以市场价进行销售。W&T Offshore, Inc.计划将此次发行的净收益用于营运资金和一般公司目的，可能包括收购、资本支出和债务偿还。W&T Offshore, Inc.董事会已宣布每股0.01美元的股息，总计约1487.61万美元，将于2025年8月25日支付给截至2025年8月18日登记在册的股东。
此次发行涉及的风险包括：净收益使用存在广泛自由裁量权、大量股票发行可能导致股价下跌、未来股票销售可能产生摊薄效应、无法预测实际销售股份数量和总收益、普通股和优先股的发行可能产生摊薄效应、未来股票销售可能影响股价波动、以及与能源价格、监管环境、全球经济发展和行业状况相关的风险。此外，还应注意与收购相关的风险、资产减值风险、自然灾害风险和环境风险。
