Cosmos Health：2025年季度报告

☒ 根据1934年《证券交易法》第13条或第15(d)条的季度报告 截至2025年6月30日的季度 ☐ 根据《证券交易法》第13条或第15(d)条的过渡报告从 __________ 到 __________ 的过渡期佣金文件编号：000-54436 宇宙健康公司 （在其章程中指定的注册人确切名称） 55438(Zip Code) 检查发行人（1）是否在过去12个月内（或注册人被要求提交此类报告的更短期间）根据《证券交易法》第13条或第15(d)条提交了所有要求的报告，以及（2）在过去90天内一直受此类申报要求的约束。是☒ 否☐ 请勾选表示注册人是否在过去12个月内（或根据要求提交此类文件的较短期间）已通过电子方式提交了根据规则405 of S-T条例（本章§ 232.405）要求提交的所有交互式数据文件。是☒否☐ 请勾选表明注册人是大型加速申报人、加速申报人、非加速申报人、小型报告公司还是新兴成长公司。参见《交易所法》第12b-2条中“大型加速申报人”、“加速申报人”、“小型报告公司”和“新兴成长公司”的定义。 大型加速申报人☐加速申报人☐非加速文件器☐小型报告公司 ☒（如果不是小型报告公司）新兴成长公司 ☐ 如果一个新兴成长型公司，如果注册人选择不使用延长的过渡期以遵守根据交易法第13(a)节提供的任何新的或修订后的财务会计准则，请用复选标记表示。☐ 目录 COSMOS HEALTH INC. 未审计合并资产负债表 2025年6月30日十二月(未审计)31, 2024 资产 流动资产： 现金及现金等价物$ 655,503 $ 315,105 应收账款，净额15455787 13478263 应收账款-关联方1,449,354 1,230,308可交易证券30,266 21,148库存5,110,947 4,355,365应收贷款615,592 614,473应收贷款 - 关联方815,706 557,473预付费用及其他流动资产1,637,553 1,310,388预付费用及其他流动资产 - 关联方4,791,603 3,578,825 固定资产和设备，净值10,820,391 9,689,505商誉和无形资产，净值8,225,361 7,756,534贷款应收额 - 长期部分3,051,171 2,876,523应收贷款 - 关联方 - 长期3,204,580 2,898,280经营租赁使用权资产670,302 696,166融资租赁使用权资产8,067 13,607建筑物的收购进展2,000,020 2,000,020其他资产1,233,607 1,108,484其他资产 - 关联方2,059,750 1,811,425 $61,835,560$54,311,892 负债和股东权益 流动负债： 应付账款和应计费用$12,982,575$ $11,157,658$ 应付账款和应计费用 - 关联方449,388 1,269,403应计利息345,406 221,820信用额度8,161,845 6,985,052应付款项3,155,067 2,548,480应付票据 - 关联方12,005 10,558应付款项 - 关联方-6,194可转换票据1,586,492-经营租赁负债，当期部分215,665 196,718融资租赁负债，当前部分8,621 11,484其他流动负债4,249,497 3,350,173 总流动负债31,166,561 25,757,540 六个月截止至6月30日， 随附注释是这些未经审计的合并简明财务报表的组成部分。 COSMOS HEALTH INC. 未审计合并财务报表附注 2025年6月30日 注意 1 – 当前展示的基础 \"COSM\"、\"我们\"、\"公司\"、\"集团\"和我们在此报告中使用的术语均指Cosmos Health Inc。2025年6月30日的未经审计的简明合并资产负债表以及截至2025年6月30日止三个月未经审计的简明合并经营报表和综合收益（亏损）已根据中期财务信息的公认会计原则以及10-Q表格和S-X条例第8条的说明编制。因此，它们不包括美国公认会计原则要求完整财务报表的所有信息和注释。根据COSM管理层意见，所有认为对公允列报必要的调整（包括正常重复性递延）均已包含在内。截至2025年6月30日止三个月的经营业绩不一定能反映2025年12月31日止年度或任何其他期间可能的结果。这些未经审计的简明合并财务报表和注释应与公司2024年12月31日止年度的财务报表一起阅读，该财务报表包含在公司2024年12月31日止年度的10-K年度报告（\"10-K\"）中。2024年12月31日的简明合并资产负债表已根据我们10-K表格中提交的经过审计的财务报表编制，并包含在随附的资产负债表中供比较之用。 持续经营 公司未经审计的合并财务报表已根据美国普遍接受的会计原则（“美国会计准则，U.S. GAAP”）编制，并假定公司持续经营。截至2025年6月30日止的六个月内，公司实现收入28,458,230美元，发生净亏损3,646,165美元，经营活动使用净现金1,396,236美元。截至2025年6月30日，公司拥有现金及现金等价物655,503美元，而截至2024年12月31日为315,105美元，较之前增加340,398美元。公司还拥有负营运资本604,249美元、累积赤字117,668,440美元和股东权益26,231,633美元。 这些条件对公司在本文件提交之日起12个月内能否继续经营的能力提出了重大疑问。尽管公司的收入有所增长，但仍不足以支付运营费用和偿还到期的债务。此外，公司仍然依赖外部融资渠道来维持运营和资助增长计划。 管理层已评估了这些因素及其在12个月内履行义务的能力。其计划包括扩大品牌和自有品牌产品的组合、推出新的分销渠道，以及从最近签订的协议中增加销售额，例如在阿拉伯联合酋长国（“UAE”）独家分销Sky Premium Life产品。根据该协议，已经收到了大量的采购订单，预计将有助于短期内经营现金流入。此外，该公司计划扩大其子公司Cosmofarm S.A.的客户群，预计这将大幅增加其批发收入。此外，该公司制造子公司CANA S.A.目前已显示出收入和毛利润的改善，计划加强其现有的合同制造协议并争取新的协议。 从融资角度来看，截至2025年6月30日的六个月期间，公司通过母公司发行可转换票据以及母公司和子公司层面建立新的债务设施来筹集资金。管理层打算继续通过股权发行的方式获取资本市场资金。从2025年8月开始，公司预计将有资格利用S-3注册声明（在重新符合纳斯达克上市规则5250(c)(1)后的12个月内）更有效地获取股权资本。此外，公司正在推进某些债务设施的修订以推迟本金偿还，并正在探索额外的债务融资机会以增强流动性。最后，在2025年8月5日，公司签署了一项证券购买协议，用于发行最高3亿美元的优先担保可转换本票，初始8,000万美元的关闭于2025年8月6日完成。这些款项的到位，主要用于数字资产收购和营运资金，显著改善了公司的流动性，并缓解了关于我们至少在未来12个月内能否持续经营的重大疑虑。 管理层也在考虑根据需要将某些付款推迟给供应商和其他债权人。尽管这些措施旨在应对持续经营不确定性，但无法保证公司能够成功执行其计划或获得必要的资金。 因此，对于本申报之日起12个月内公司持续经营能力仍存在重大疑虑。随附的合并财务报表不包括可能因该不确定性结果而产生的任何调整，包括对资产可收回性或分类或负债金额和分类的潜在影响。 基于上述情况，管理层认为，公司持续经营能力存在重大疑问。合并财务报表未包含任何调整，以反映该不确定性可能对资产的可收回性和分类，或负债的金额和分类产生的未来影响。 目录 COSMOS HEALTH INC. 未审计合并财务报表附注 2025年6月30日 注意2 – 组织机构和业务性质以及重大会计政策摘要 宇宙健康有限公司及其子公司（纳斯达克：COSM）（“我们”、“公司”、“集团”、“本公司”）是一家总部位于希腊塞萨洛尼基的国际医疗保健集团。集团通过其自有品牌产品线“Sky Premium Life”和“Mediterranation”从事保健食品行业。公司还通过提供一系列品牌仿制药和非处方药，在制药行业运营。此外，集团通过其在希腊和英国的子公司参与医疗保健分销领域，服务于零售药店和批发分销商。公司战略上专注于 对新型专利保健食品和特种根提取物的研发，以及对专有复杂仿制药和创新非处方药产品的研发。该公司已开发了一个全球分销平台，目前正在欧洲、亚洲、阿联酋和北美洲扩张。该公司在希腊塞萨洛尼基和雅典以及英国哈罗设有办事处和分销中心。 该公司于2009年7月21日以Prime Estates and Developments, Inc.的名义在内华达州成立。2013年11月14日，我们更名为Cosmos Holdings Inc.，并于2022年11月29日更名为Cosmos Health Inc.。通过其于2013年9月27日收购Amplerissimo Ltd，该公司将主营业务变更为产品贸易、提供代理以及向各行业提供咨询服务。2014年8月1日，该公司成立了SkyPharm S.A.（希腊公司，“SkyPharm”），一家曾专注于营养保健品和药品贸易、采购和出口的子公司。2017年2月，该公司收购了Decahedron Ltd.（英国公司，“Decahedron”），这是一家在欧盟经济区域（EEA）内专门从事通用药品和非处方药品进出口的全牌照第二代批发商，以及在英国分销Sky Premium Life营养保健品的经销商。2018年12月19日，该公司收购了Cosmofarm S.A.（“Cosmofarm”），这是一家专门通过其广泛的药店网络分销和出口药品的药品批发商。2023年4月3日，该公司完成了对ZipDoctor Inc.（“ZipDoctor”），一家远程医疗公司的收购，这是一个面向消费者的订阅式远程医疗平台。2023年6月30日，该公司收购了Laboratories Holdings (Cyprus) Limited（“Cana”），该公司全资拥有一个运营子公司，即 Pharmaceuticals Laboratories Cana S.A.（“Cana SA”），这是一家希腊药品公司，制造、销售、分销和市场由全球领先的制药和医疗保健公司研究开发的原创品牌产品。 获取会计 云屏 2024年1月23日，公司完成了对Cloudscreen的收购，Cloudscreen是一个尖端的人工智能（AI）驱动平台。此次收购是根据2023年10月11日宣布的购买协议进行的。Cloudscreen是一个专注于药物再利用的多模态平台，该过程涉及发现现有药物用于治疗不同疾病的新靶点蛋白或适应症。总购买价格为637,080美元，由280,000股普通股组成，公允价值为319,200美元，以及根据2023年10月10日签署的承诺书，在2024年期间以现金结算317,880美元。公司根据会计准则编号（“ASC”）主题805，商业合并（“ASC 805”），将此次收购作为资产收购进行核算，并将637,080美元记录为与收购的技术平台相关的“其他资产”。随着协议于2024年1月关闭，该总金额被重新分类为“商誉和无形资产，净额”（参见注释5）。 ZipDoctor 2023年4月3日，公司以150,000美元现金和8,788美元费用完成了对远程医疗公司ZipDoctor Inc.（“ZipDoctor”）的收购。公司根据会计准则汇编（“ASC”）主题805，将此次收购作为一项资产收购进行会计处理。商业合并，（《企业会计准则第8号——资产减值》），并将158,788美元记录为与收购的技术平台相关的无形资产。 截至2024年12月31日，公司计提了与技术平台相关