塞拉尼斯 2025年季度报告

表10-Q 请勾选表示注册人是否在前12个月内（或被要求提交此类文件的较短期间内）已根据S-T规则第405条（本章§232.405）的规定提交了所有必需的交互式数据文件。是 ☑ 否 ☐ 请勾选表示注册人是大型加速申报人、加速申报人、非加速申报人、小型报告公司还是新兴成长公司。参见《交易所法案》第12b-2条中“大型加速申报人”、“加速申报人”、“小型报告公司”和“新兴成长公司”的定义。 大型加速申报人 加速申报人 ☐ 非加速申报人 ☐ 较小申报公司 ☐ 成长型中小企业 ☐ 请勾选表明注册人是否为壳公司（根据交易所法案第12b-2条的定义）。是 ☐ 否 ☑ 注册人普通股，面值0.0001美元，截至2025年8月4日的流通股数量为109,503,729。 如果一个新兴成长公司，如果注册人已选择不使用延长的过渡期以遵守根据交易所法案第13(a)条提供的任何新或修订的财务会计准则，则用打勾标记。 ☐ CELANESE 公司及其子公司 表10-Q 截至2025年6月30日的季度 目录 第一部分 - 财务信息 项目1。财务报表3a) 未经审计的2025年6月30日及2024年三、六个月合并经营报表3 b) 未审计的三个和六个月简并综合损益表，截至2025年6月30日和2024年4c) 未审计合并资产负债表，截至2025年6月30日和2024年12月31日5 e) 未审计的六个月合并现金流量表，截止2025年6月30日和2024年8f) 对未经审计的中间合并财务报表的注释9 第二项。管理层对财务状况和经营成果的分析和讨论36第三项。关于市场风险的定量和定性披露53第四条 控制和程序53 第二部分 - 其他信息 第一项。诉讼程序54第一项A。风险因素54第二项。未注册证券销售及募集资金用途54第三项。高级证券违约54第4项。矿山安全披露54项目5. 其他信息54第六项。证据材料55签名56 目录 赛伦尼斯公司及其子公司的未经审计的合并财务报表附注 1. 公司描述及陈述依据 公司描述 科勒恩公司及其子公司（统称“本公司”）是全球化学和特种材料公司。本公司生产用于多种高价值应用的高性能工程塑料，以及用于几乎所有主要产业的乙酰产品，这些都是中间化学品。本公司还设计制造了多种对日常生活至关重要产品。本公司的广泛产品组合服务于包括汽车、化学添加剂、建筑、消费及工业胶粘剂、医疗、消费电子、储能、过滤、油漆和涂料、纸张和包装、工业应用和纺织品在内的一系列多样化终端应用。 定义 在本10-Q表格季度报告（“季度报告”）中，“Celanese”一词指的是特拉华州的Celanese公司，而非其子公司。“Celanese U.S.”一词指的是该公司的子公司Celanese US Holdings LLC，一家特拉华州有限责任公司，而非其子公司。 展示基础 截至2025年6月30日和2024年的未经审计的三个和六个月期合并财务报表包含在本季度报告中，是根据美国普遍接受的会计原则(\"美国公认会计原则\")编制的，涵盖了所有报告期间，包括本公司、其受本公司控制的大多数子公司，以及在适用情况下，本公司为主要受益人的可变利益实体。本季度报告中包含的未经审计的三个和六个月期合并财务报表及其他财务信息，除非另有说明，均已单独列示以显示终止经营的效应。 根据管理层意见，随附的未经审计的合并资产负债表以及相关的未经审计的合并经营报表、综合收益（亏损）、现金流量表和权益表包含了所有调整，这些调整仅包括为符合美国公认会计原则（U.S. GAAP）进行公允列报所必需的常规项目。根据证券交易委员会（\"SEC\"）的规则和法规，某些通常包含在美国公认会计原则（U.S. GAAP）编制的财务报表中的信息和脚注披露已被简化或省略。这些未经审计的合并财务报表应与该公司截至2024年12月31日年度的合并财务报表一起阅读，该报表已于2025年2月21日作为该公司10-K表格年度报告的一部分提交给SEC。 截至2025年6月30日止三个月和六个月的经营业绩并不一定能反映全年预期的结果。 在日常营业过程中，公司与多个主题相关签订合同和协议，包括收购、处置、合资企业、供应协议、产品销售和其他安排。公司致力于描述与其业务、经营成果或财务状况相关的合同或协议。公司还可能描述一些非重要的安排，但公司认为投资者可能感兴趣，或可能已包含在8-K表格提交中。投资者 不应假设本季度报告描述了公司业务相关的所有合同和协议。 对于那些公司拥有或暴露于经济收益不到100%的合并企业，外部股东的利益显示为非控制性权益。 前期财务报表的非实质性重述 在截至2025年6月30日的三个月期间，公司在一项与客户返利相关的特定分销商的返利递延估计中识别出了一项不重要错误（注意6). 公司对误差进行了定量和定性的评估，并得出结论，该误差对受影响期间先前发布的年度或中期合并财务报表的影响不重大，若未予更正，对本期的影响也不重大；然而，为促进财务报表的一致性和可比性，公司自愿修订了先前报告的财务信息。 目录 该公司在2024年12月31日的合并资产负债表中更正了此错误，将其他流动负债增加了3700万美元，将递延所得税负债减少了800万美元，并将留存收益减少了2900万美元。2024年、2023年、2022年和2021年结束的合并经营报表分别受到营业收入减少1200万美元、1400万美元、500万美元和600万美元的影响，以及所得税费用减少300万美元、所得税收益增加300万美元、所得税收益增加100万美元和所得税费用减少100万美元的影响。 估计和假设 根据美国公认会计原则编制未经审计的中间期合并财务报表需要管理层做出影响资产和负债报告金额、未经审计的中间期合并财务报表日或有资产和负债的披露以及报告期间净销售额、费用和分配费用的估计和假设。重大估计涉及商誉、无形资产和其他长期资产的减值、购买价格分配、重组成本和其他（费用）收益、所得税净额、养老金和其他退休福利、资产退役义务、环境负债和损失或然，等等。实际结果可能与这些估计存在差异。 2. 近期会计准则 以下表格提供了财务会计准则委员会（“FASB”）最近发布的会计准则更新（“ASU”）以及证券交易委员会（“SEC”）发布的最终规则简要描述： 标准/最终规则 公司目前评估的影响对其财务的收养陈述披露。对2026年12月15日之后开始的年度期间以及2027年12月15日之后开始的年度期间内的临时期间有效。 2024年11月，FASB发布了ASU 2024-03，损益表中费用的分解（DISE）并且2025年1月6日，FASB发布了ASU 目录 3. 收购、处置和工厂关闭 2025年5月5日，公司宣布有意剥离其Micromax®将产品组合视为现金产生和公司资产负债表去杠杆的机会。这些交易不符合截至2025年6月30日作为持有待售资产进行分类的会计标准，且拟议的交易也不代表公司在未来运营和财务结果上的战略转变。 4. 库存 在截至2025年6月30日的六个月内，公司未续签或延长任何无形资产。 (2)截至2025年6月30日和2024年12月31日，利率分别为6.162%和6.047%。 目录 (3)利率范围从4.1%到5.0%。 (4)截至2025年6月30日和2024年12月31日，加权平均利率分别为2.7%和2.8%。 (5)与公司长期负债相关，不包括融资租赁项下的义务。 高级信贷设施 2022年3月， Celanese、Celanese美国公司及某些子公司签订了一份定期贷款信贷协议（截至最新修订，称为“2022年3月美国定期贷款信贷协议”），根据该协议，贷款人提供了一部分延期提款定期贷款，金额为10亿美元（称为“5年期定期贷款”），该贷款自发放之日起5年到期。截至2025年6月30日，在2022年3月美国定期贷款信贷协议项下，还有4.8亿美元未偿还。2025年7月30日，偿还了上述未偿还金额中的1.5亿美元。2025年8月11日，Celanese、Celanese美国公司及某些子公司就2022年3月美国定期贷款信贷协议达成了一项修订协议（注意19). 同样在2022年3月，Celanese、Celanese美国和某些子公司签订了一份新的循环信贷协议（截至目前的修订版本为“美国循环信贷协议”），该协议包含一项17.5亿美元的优先无担保循环信贷额度（具有信用证次限额），到期日为2027年（“美国循环信贷额度”）。在美国循环信贷额度项下的借款利率，在当前公司信用评级下，比某些银行间利率高1.00%至2.00%。在2025年8月11日，Celanese、Celanese美国和某些子公司签订了一份新的循环信贷协议（注意19). 2023年1月，赛拉尼斯（上海）国际贸易有限公司（“CSIT”），一家完全合并的子公司，进入了一项现有信贷额度协议的修订和重述（“CSIT循环信贷协议”），以扩大并修改该协议项下的额度，使其包括一个总额为17.5亿元人民币的无担保高级循环信贷额度，该额度分为两个档次（具有透支、银行担保和跟单信用证子额度）（“2023年1月CSIT额度”，并与公司在中国可供其子公司使用的任何其他循环信贷额度一起，构成“中国循环信贷额度”）。债务承担固定利率和浮动利率。2024年4月，2023年1月CSIT额度减少至7.5亿元人民币，2024年12月，2023年1月CSIT额度减少至5.5亿元人民币。CSIT循环信贷协议由赛拉尼斯美国提供担保。 同样在2023年1月，CSIT签订了一份用于流动资金的中期无担保贷款合同，金额为8亿元人民币（“2023年1月CSIT一年期流动资金中期贷款协议”），自提款日起12个月到期，利率为某银行间利率减0.5%。根据“2023年1月CSIT一年期流动资金中期贷款协议”项下的贷款，于2023年1月全额提款，并在截至2024年3月31日的三个月内全额偿还。 2023年12月， Celanese（南京）化工有限公司（“CNC”）签署了一份8亿元人民币的不带担保的营运资金贷款协议，于2026年12月25日到期，利率为2.8%（“2023年12月CNC三年期营运资金贷款协议”）。根据“2023年12月CNC三年期营运资金贷款协议”，该笔贷款在截至2024年3月31日的三个月内已全部提款。 2024年6月，CNC签订了一份8亿元人民币的长期无担保营运资金贷款协议，分批偿还至2027年6月，利率为2.75%（“2024年6月CNC三年期营运资金贷款协议”）。截至2025年6月30日，2024年6月CNC三年期营运资金贷款协议中尚有7.2亿元人民币未偿还。 2024年11月， Celanese美国公司进入了一份高级无担保期限贷款信贷协议（《2024年11月美国期限贷款信贷协议》，以及与美国循环信贷协议和2022年3月美国... 定期贷款信用协议（以下简称“美国信用协议”），根据该协议，贷款人提供了一笔金额最高为10亿美元的延迟提款定期贷款，自借款之日起364天到期。根据2024年11月的美国定期贷款信用协议，未偿还金额按相当于担保隔夜融资利率（期限为一或三个月，简称“定期SOFR”）加上每年1.300%至2.250%的利差计算，或按基准利率加上每年0.300%至1.250%的利差计算，具体取决于公司的无担保优先债务评级，并可根据该评级进行进一步调整。在截至2025年6月30日的六个月内，根据2024年11月的美国定期贷款信用协议提取了5亿美元，根据该协议的任何剩余承诺于2025年3月15日终止。在截至2025年6月30日的六个月内，已偿还了该提取金额中的5亿美元，并且该设施已终止。 2024年12月，CNC签订了一份高级无担保营运资金贷款协议，金额为10亿元人民币，分批偿还至2028年3月，并按一定浮动利率计息（“2024年12月CNC三年期营运资金贷款协议”）。在截至2025年6月30日的六个月内，2024年12月CNC三年期营运资金贷款协